💬 Акции Chevron (NYSE:CVX): если вы не можете их победить, присоединяйтесь к ним

Акции Chevron (NYSE:CVX): если вы не можете их победить, присоединяйтесь к ним

Растущие цены на сырую нефть, одна из самых обсуждаемых тем сейчас, заставляют многих водителей искать облегчения от проблем с заправкой. К сожалению, существует несколько жизнеспособных альтернатив, кроме приобретения акций нефтяных гигантов, таких как Chevron (NYSE:CVX). По сути, вы их не победите, так что можете присоединиться к ним. Поэтому я оптимистично настроен в отношении акций CVX.

Неизбежный «бычий» случай стимулирует акции CVX

Конечно, ставка на инвестиции в углеводороды кажется старомодной, учитывая нынешние тенденции. И политическая, и идеологическая динамика поддерживает дело зеленой и возобновляемой энергии. Даже в вызывающей разногласия политической сфере существует понимание того, что разнообразный энергетический портфель приветствуется для национальной безопасности. Таким образом, рост акций CVX практически неизбежен.

И это мнение применимо к ярым сторонникам жесткой линии развития инфраструктуры возобновляемых источников энергии. Хотя Chevron может быть старомодным с точки зрения повествования, он едва ли не имеет значения. При самых благоприятных обстоятельствах возобновляемые источники энергии, такие как ветер и солнечная энергия, из-за их прерывистого характера не могут заменить углеводороды.

По сути, кто-то должен держать свет включенным, когда солнце садится и ветер перестает дуть.

Однако сейчас цинично красивым катализатором роста акций CVX является то, что геополитическая динамика привела к резкому росту спроса на сырую нефть. Как отметил в прошлом месяце репортер TipRanks Майкл Маркус, соглашение между Россией и Саудовской Аравией о продлении сокращения добычи нефти до декабря этого года по своей сути стимулировало мобильность в северном направлении.

Кроме того, обе эти страны имеют напряженные отношения с США, выражаясь дипломатически. Это важно отметить, поскольку ни Россия, ни Саудовская Аравия, похоже, не окажут американцам никакой пользы. Кроме того, Россия временно запретила экспорт топлива в большинство стран, чтобы решить проблему внутреннего дефицита, который критически повлиял на ее сельскохозяйственную промышленность.

В общем, водителям не стоит ожидать облегчения в ближайшее время. Как ни странно, это еще один положительный момент для акций CVX.

Chevron извлекает выгоду из экономических реалий

Помимо геополитической динамики, способствующей росту акций CVX, экономические реалии также поддерживают углеводородную отрасль. Конечно, электромобили могут быть в моде. Однако средняя цена нового автомобиля в этой категории приближается к среднему доходу домохозяйства в США. Таким образом, автомобили с двигателями внутреннего сгорания будут существовать еще долгое время, поддерживая такие компании, как Chevron.

Из-за вышеупомянутой реальности людям приходится заливать бензин в свои машины. По сути, Chevron и подобные ей компании извлекают выгоду из плененной аудитории. К сожалению, они могут взимать любую плату, поскольку как частные лица, так и предприятия могут остановиться без нефти.

Еще одним фактором, который следует учитывать, является рост трафика на дорогах. По данным Федерального управления шоссейных дорог США, с конца 2020 года пройденное транспортными средствами количество миль неуклонно растет. В конечном итоге этот показатель достигнет и превзойдет максимумы, наблюдавшиеся до пандемии. Когда это произойдет, это приведет к еще большему давлению на запасы нефти, что должно привести к росту акций CVX.

Это правда, что во втором квартале продажи и другие операционные доходы Chevron резко упали по сравнению с прошлым годом. Руководство объяснило, что негативные последствия вызваны, прежде всего, снижением цен на сырьевые товары. Однако в дальнейшем эта динамика, скорее всего, изменится, что означает рост акций CVX.

Кроме того, переход к допандемическим нормам может помочь поднять нефтяной сектор. Поскольку крупные корпорации устанавливают законы, касающиеся их мандатов на возвращение на работу, у пострадавших сотрудников нет выбора — подчиниться или добровольно уволиться и, таким образом, потерять такие гарантии, как страхование по безработице. Опять же, поскольку прогнозируется, что в дороге будет больше людей, это еще один циничный позитив для акций CVX.

Настоящая техническая поддержка

Для тех, кто рассматривает акции Chevron, вполне возможно, что технический уровень существует около уровня 158 долларов. С конца июля по конец августа этого года CVX отображал горизонтальное ценовое движение около 158 долларов перед недавним отскоком. Кроме того, 50- и 200-дневные скользящие средние CVX находятся в диапазоне от 161 до 163 долларов, что вселяет некоторую уверенность.

Более того, 29 сентября объем пут-опциона от 13 октября 2023 года в размере 157,50 подскочил до 1310 контрактов. В то время открытый интерес составлял всего 19 контрактов, что указывает на внезапный интерес к этому деривативу. Кроме того, это, по-видимому, институциональная сделка, поскольку данные о потоке опционов показывают увеличение на 1003 контракта, подписанных на пут (подписание опционов подразумевает продажу инвестором опционного контракта, не владея им).

Это важно, поскольку автор пут-опционов, похоже, делает ставку на то, что акции CVX не упадут до цены исполнения или намного ниже нее. Для розничных инвесторов эта сделка может привести к достижению минимального уровня на уровне $157,50.

По мнению аналитиков, стоит ли покупать акции CVX?

Что касается Уолл-стрит, то акции CVX имеют консенсус-рейтинг «Умеренный покупать», основанный на восьми рейтингах покупок, четырех рейтингах удержания и нулевом рейтинге продаж. Средняя целевая цена акций CVX составляет $192,17, что предполагает потенциал роста на 15,4%.

Вывод: акции CVX нелюбимы, но чрезвычайно актуальны

Поскольку люди страдают от повышения цен на газ, не секрет, что они не являются большими поклонниками большой нефти. Тем не менее, поскольку альтернатив мало, одним из способов смягчить ситуацию является приобретение акций CVX. К сожалению, суровая реальность такова, что в ближайшее время обстоятельства, возможно, не улучшатся. Поэтому я считаю, что вы могли бы также попытаться получить от этого прибыль.