🗯 Акции T-Mobile (NASDAQ:TMUS): Уолл-стрит видит значительный потенциал роста

Акции T-Mobile (NASDAQ:TMUS): Уолл-стрит видит значительный потенциал роста

T-Mobile US (NASDAQ:TMUS), один из ведущих операторов беспроводной связи в США, продемонстрировал лучший в отрасли рост числа клиентов в первом квартале. Тем не менее, акции TMUS упали на 6% с начала года из-за опасений по поводу замедления роста в отрасли. Тем не менее, Уолл-стрит по-прежнему настроена оптимистично в отношении T-Mobile и видит значительный потенциал роста, основанный на стремлении компании повысить свою прибыльность и способность завоевывать дополнительную долю рынка.

Недавняя производительность

Прибыль T-Mobile в первом квартале на акцию (EPS) подскочила на 177% в годовом исчислении до $1,58 и превзошла ожидания аналитиков. Снижение затрат и синергия, связанные с приобретением компанией Sprint в 2020 году, помогли стимулировать рост прибыли, даже несмотря на то, что выручка снизилась на 2,4% до 19,6 млрд долларов из-за снижения продаж оборудования.

Прирост числа новых клиентов с постоплатой в первом квартале составил 1,3 млн, что лучше, чем у конкурентов AT&T (NYSE:T) и Verizon (NYSE:VZ). В частности, T-Mobile добавила 538 000 абонентов постоплатной телефонной связи (нетто) за квартал, превысив прирост AT&T (424 000). Между тем, Verizon потеряла 127 000 телефонных соединений в рамках своих тарифных планов с оплатой по факту в первом квартале.

Более того, компания подчеркнула, что число новых клиентов высокоскоростного интернета, составившее 523 000 человек в первом квартале, лучше, чем у AT&T, Verizon, Comcast (NASDAQ:CMCSA) и Charter (NASDAQ:CHTR) «вместе четвертый квартал подряд». В целом, результаты первого квартала T-Mobile помогли улучшить прогноз на год по чистым поступлениям с постоплатой, базовой скорректированной EBITDA (прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации) и свободному денежному потоку.

Слияние со Sprint укрепило позиции T-Mobile в сфере беспроводной связи. В будущем ожидается, что чистая прибыль компании и свободный денежный поток улучшатся благодаря синергии, связанной со слиянием. T-Mobile увеличила свою цель синергии до 8 миллиардов долларов в 2024 году. Кроме того, компания намерена вознаградить акционеров за счет обратного выкупа и видит возможность выкупа акций на сумму до 60 миллиардов долларов до 2025 года.

Можно ли купить или продать акции T-Mobile?

На прошлой неделе аналитик Morgan Stanley Саймон Флэннери повысил целевую цену для T-Mobile до 178 долларов со 177 долларов и сохранил рекомендацию «покупать», восстановив акции в качестве своего «фаворита» в сфере телекоммуникационных услуг.

Флэннери отметил, что акции TMUS, которые в течение нескольких месяцев находились в диапазоне, недавно прорвались ниже торгового диапазона 140-150 долларов, предоставив привлекательную возможность для покупки акций. Аналитик ожидает, что акции вырвутся из этого диапазона в течение следующих нескольких месяцев, что будет обусловлено операционными и техническими факторами.

Флэннери считает, что недавняя слабость в секторе дает компании возможность выполнить оставшуюся часть своей программы обратного выкупа на сумму 14 миллиардов долларов по более низким ценам. Бычья позиция аналитика в отношении T-Mobile подкреплена солидным свободным денежным потоком компании, постоянными доходами, лидерством в сети и увеличением доли рынка.

Консенсус-рейтинг Wall Street Strong Buy на TMUS основан на 17 единогласных покупках. Средняя целевая цена составляет 179,53 доллара, что предполагает потенциал роста 37,1%.

Заключение

T-Mobile опережает своих ближайших конкурентов AT&T и Verizon, когда речь идет о росте числа абонентов с оплатой по факту. Ожидается, что внимание компании к повышению прибыльности за счет мер по повышению эффективности и сокращению затрат приведет к росту ее акций в долгосрочной перспективе. Единодушный оптимистичный обзор аналитиков Уолл-стрит отражает уверенность в будущих перспективах T-Mobile.