📰 Цена на золото готовится к новому росту на фоне усиливающихся ставок ФРС на снижение ставок

Цена на золото готовится к новому росту на фоне усиливающихся ставок ФРС на снижение ставок

Цена на золото (XAU/USD), похоже, продолжит расти после того, как значительное снижение основного индекса цен на личное потребление (PCE) в США в ноябре усилило надежды на скорое снижение ставок Федеральной резервной системой (ФРС). Участники рынка прогнозируют первое снижение ставок ФРС в марте и второе в мае после двух лет исторически быстрого ужесточения ставок центральным банком.

Политики ФРС, которые выступали за повышение процентных ставок для обеспечения возврата инфляции до 2%, могут поддержать скорейшее снижение стоимости заимствований. Текущий цикл, в котором процентные ставки подверглись ужесточению на более длительный период, может повлиять на общее состояние занятости в экономике. Надежды на снижение процентных ставок привели к росту цен на жилье, который оставался сдержанным с февраля 2022 года по июнь.

Daily Digest Движущие силы рынка: цена на золото колеблется вблизи трехнедельного максимума

Технический анализ: цена золота имеет потенциал роста выше $2070

Цена на золото колеблется около двухдневного максимума на отметке $2066 в течение недели, в которой торги были слабыми. Ожидается, что драгоценный металл останется в боковом тренде ввиду отсутствия предстоящих критических событий. Потенциал роста появится, если цене золота удастся удержаться выше критического сопротивления на уровне 2070 долларов. Краткосрочные и долгосрочные дневные экспоненциальные скользящие средние (EMA) наклонены выше, указывая на восходящий уклон. Осцилляторы импульса колеблются по бычьей траектории, указывая на здоровую тенденцию к росту.

Золото: часто задаваемые вопросы

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сбережения и средства обмена. В настоящее время, помимо его блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В своей цели поддержать свои валюты в неспокойные времена центральные банки склонны диверсифицировать свои резервы и покупать золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие золотые резервы могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около $70 млрд. Это самая высокая годовая покупка с начала регистрации. Центральные банки развивающихся стран, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются одновременно основными резервными активами и активами-убежищами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию дорожать, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также обратно коррелирует с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию ослаблять цену золота, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию благоприятствовать драгоценному металлу.

Цена может двигаться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «убежища». Как бездоходный актив, золото имеет тенденцию дорожать при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно оказывает давление на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависит от того, как поведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию удерживать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.