📰 Bank of America бьет по этим двум акциям

Bank of America бьет по этим двум акциям

Чтение на кофейной гуще стирает границы между искусством и наукой – особенно на инвестиционной сцене, где аналитики сочетают историческое понимание, статистическую смекалку и интуицию, чтобы определить основные шансы, которыми воспользуются рынки.

Указывая на противоречия, Субраманиан говорит о текущих условиях: «Настроения потеплели по сравнению с прошлым годом, но мы не видим уровня эйфории, которым обычно заканчиваются бычьи рынки».

Учитывая, что наверху остается место, неудивительно, что аналитик Bank of America Майкл Фанк в будущем оценивает некоторые акции как покупки. Мы использовали банки данных TipRanks, чтобы более внимательно изучить два варианта Фанка, чтобы выяснить, где они находятся и что именно предсказывает им Улица. Вот подробности.

понедельник.com (MNDY)

Начнем с monday.com, фирмы, которая предлагает своим клиентам набор облачных продуктов для управления работой, используемых во всем: от оптимизации офисных систем и управления проектами до CRM, маркетинга и продаж. Компания обслуживает корпоративных клиентов всех масштабов, а ее облачное программное обеспечение доступно по популярной модели SaaS. С точки зрения клиента, продукты Monday позволяют повысить эффективность бизнес-процессов, и компания нашла признание со стороны некоторых легко узнаваемых имен, таких как Uber и Coca-Cola.

С момента своего основания в 2012 году monday.com заработал хорошую репутацию благодаря своей платформе с низким уровнем написания кода, которая позволяет пользователям легко настраивать свои системы управления работой так, чтобы они лучше соответствовали их индивидуальным потребностям и масштабам. У компании более 225 000 клиентов, из которых 2295 приносят более 50 000 долларов ежегодного дохода каждый, а рыночная капитализация составляет почти 10,5 миллиардов долларов.

Эта компания выросла из своего стартапа и сегодня может претендовать на глобальное присутствие. У monday.com есть офисы в крупнейших финансовых и технологических центрах по всему миру, включая Нью-Йорк, Чикаго, Лондон, Токио, Тель-Авив, Сидней и Сан-Паулу. Из этих офисов компания управляет своей деятельностью в более чем 200 отраслях и более чем в 200 странах и территориальных юрисдикциях.

Что касается финансовой стороны, эта компания сообщила о недавних результатах за 4К23, которые оказались лучше ожиданий. Выручка, составившая $202,6 млн, выросла на 35% по сравнению с предыдущим годом и превзошла прогноз на $4,8 млн, в то время как чистая прибыль, не-GAAP EPS в размере 65 центов, оказалась на 33 цента выше оценки. В то же время, хотя результаты были хорошими, прогнозы на будущее были сочтены менее впечатляющими. Прогноз выручки в первом квартале был установлен между $207 млн ​​и $211 млн, что соответствует консенсусу аналитиков в $209 млн. Акции резко упали после публикации отчета о прибылях и убытках, главным образом потому, что инвесторы оказались разочарованы этими прогнозами.

Тем не менее, Майкл Фанк из BofA остается в игре, предсказывая, что в понедельник будет наблюдаться устойчивый рост. Он пишет о компании: «Наш анализ показывает, что компания MNDY, являющаяся лидером на рынке программного обеспечения для совместной работы с оборотом более 12,5 млрд долларов, может вырасти в среднегодовом темпе роста доходов на 30% до 26 финансового года. Наша рекомендация «Покупать» основана на: 1) консенсус-оценках, которые кажутся превзойденными, 2) рост доли рынка продолжится, 3) акции недорогие по сравнению с аналогами по правилу 50 (рост выручки + свободный денежный поток) и 4) продвижение компании на более высоком рынке (растущая проникновение на предприятия) и запуск новых специализированных/целевых продуктов обеспечивают мощные рычаги для долгосрочного роста».

Оценивая свою позицию, Фанк рекомендует покупать акции с целевой ценой в 280 долларов, что предполагает 25%-ный прирост в следующем году. (Чтобы посмотреть послужной список Фанка, нажмите здесь)

В целом, monday.com пользуется большой поддержкой на Уолл-стрит. Консенсус-рейтинг «Сильная покупка» акций основан на 14 недавних обзорах, включающих 12 покупок и 2 удержания. Акции оценены в $223,01, а их средняя целевая цена в $248,46 предполагает, что MNDY вырастет на 11,5% в следующие 12 месяцев. (См. прогноз акций MNDY)

Асана (АСАН)

Далее идет еще одна компания-разработчик программного обеспечения. Штаб-квартира Asana находится в Сан-Франциско, и, как и вышеописанный сайт monday.com, он предлагает платформу и инструменты для управления работой. Фирма вышла на публичные торговые рынки в 2020 году путем прямого листинга и на тот момент оценивалась в 5,5 миллиарда долларов. После экстремального роста и спада в 2021 и начале 2022 года компания сегодня имеет рыночную капитализацию в 4,21 миллиарда долларов.

Asana может похвастаться тем, что ее платформа дает корпоративным клиентам компании «более разумный способ работы». Эти инструменты применяются в отделах маркетинга, эксплуатации, ИТ и продуктов, а также помогают компаниям-пользователям повысить прозрачность и подотчетность. Совсем недавно Asana улучшила свои собственные продукты, интегрировав в платформу технологию искусственного интеллекта. Asana Intelligence может повысить эффективность за счет использования полуавтономной системы управления рабочим процессом.

На современном цифровом рабочем месте существует большой спрос на надежное управление рабочими процессами, и Asana воспользовалась этим, чтобы завоевать признание некоторых знаковых имен и стабильно увеличивать свои доходы. Компания может включать в число своих клиентов такие важные фирмы, как Amazon, Merck и Dell, и за последние несколько кварталов она добилась роста как выручки, так и прибыли в своих регулярных финансовых результатах.

Последний обнародованный набор результатов за 3 квартал 24 финансового года, который закончился 31 октября 2023 года, показал, что общая выручка составила $166,5 млн, что на 18% больше, чем в прошлом году, и на $2,4 млн лучше, чем ожидалось. Что касается прибыли, Asana понесла чистый убыток, как и в течение длительного времени; чистый убыток в третьем квартале составил 4 цента на акцию по показателям, не предусмотренным GAAP; Тем не менее, этот убыток был меньше, на 7 центов на акцию, чем прогноз – и он выгодно отличался от убытка на акцию в 26 центов, зарегистрированного в период предыдущего года.

Хотя инвестирование в компанию, которая регулярно несет ежеквартальные убытки, сопряжено с риском, аналитик Фанк считает, что здесь стоит принять на себя эти риски. Он пишет об этой компании и ее акциях: «Мы рассматриваем Asana как историю с привлекательным соотношением риска и прибыли на текущих уровнях. Компания по-прежнему недостаточно проникла в число своих основных существующих клиентов (всего около 80 млн сотрудников по сравнению с количеством оплачиваемых мест в 3 млн), что обеспечивает существенную основу для роста выручки. Мы на 3% и 6% выше консенсус-прогноза доходов на 25 и 26 финансовые годы соответственно и утверждаем, что ключевые риски (такие как сокращение численности персонала в сфере технологий) хорошо понимаются инвесторами».

Облекая эти мысли в конкретную рекомендацию, Функ дает ASAN рекомендацию «Покупать» и устанавливает целевую цену в $25, что свидетельствует о его собственной уверенности в потенциале роста на 27% на горизонте одного года.

Это бычий подход. В целом, Улица в меньшей степени. Консенсус аналитиков оценивает акции как «Держать» на основе 13 недавних обзоров, которые делятся на 4 покупки, 6 удержаний и 3 продажи. Эти акции оценены в $19,70, а их средняя целевая цена в $20,83 предполагает прирост в 6% в ближайшем году. (См. прогноз акций Asana)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно представленным аналитикам. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.