💬 S&P 500, Nasdaq, Dow Jones: диапазон через протоколы FOMC, NFP на палубе

S&P 500, Nasdaq, Dow Jones: диапазон через протоколы FOMC, NFP на палубе

Темы для обсуждения индексов:

Рынки акций США ограничены диапазоном, как это было в течение нескольких недель.

Мощное движение было продемонстрировано на фоне публикации индекса потребительских цен в прошлом месяце и продолжилось после решения ФРС по процентной ставке, которое последовало днем ​​позже. Это подтолкнуло цены всех индексов S&P 500, Nasdaq и Dow к ключевым точкам поддержки, которые удержались. И эти удержания поддержки привели к возврату к среднему значению в течение праздников и Нового года, который остается в силе и сегодня.

Глядя на горизонт, пятница несет в себе некоторый риск заголовков, поскольку в 10:00 по восточному времени будет опубликован отчет о занятости в несельскохозяйственном секторе и индекс деловой активности в сфере услуг. Поскольку ФРС твердо сосредоточилась на данных по занятости, рынки будут следить за уровнем безработицы в поисках любых возможных подсказок, объясняющих необходимость более мягкого FOMC. Это одна из тех областей, где плохое может быть «хорошим» для рискованных активов, поскольку ухудшение уровня безработицы подчеркивает возможность большей мотивации ФРС для смягчения своего подхода к ставкам.

На данный момент консолидация акций перешла в более глубокую консолидацию. В праздничные дни S&P 500 сформировался в виде коробки или прямоугольника с жесткой поддержкой и сопротивлением с обеих сторон. Что касается поддержки, то 3802-3810 остались на месте, поскольку каждая из этих цен представляет собой примечательные уровни коррекции Фибоначчи. А затем на стороне сопротивления 3912-3928 остаются в игре. Раньше это была поддержка в середине ноября и начале декабря после того, как она показала сопротивление в октябре. И теперь он вернулся, чтобы помочь разграничить верхнюю часть прямоугольника, который был в игре с пятницы после ФРС.

Совсем недавно эта консолидация сузилась до другой формации консолидации в виде симметричного клина, отмеченного как более высокими минимумами, так и более низкими максимумами. Прямоугольник находится в красной рамке внизу, а симметричный клин отмечен пунктирными линиями по обе стороны от формации.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; S&P 500 на Tradingview

Консолидация S&P 500 в пределах диапазона

Опасной частью таких сетапов является возможность ложных прорывов. Если цена преодолевает верхнюю линию тренда, прямоугольное сопротивление находится на уровне 3912-3928; если он пробьет поддержку, останется та же область 3802-3810, которая за последние несколько недель зафиксировала как минимум три отскока. Это может усложнить стратегию вокруг симметричного клина, но также иллюстрирует важность поиска прямоугольника, который необходимо рассмотреть, прежде чем пытаться работать с любыми новыми тенденциями.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; S&P 500 на Tradingview

Насдак

На мой взгляд, диапазон Nasdaq немного более беспорядочный. На уровне 11 178 было два прочных удержания сопротивления. Но сторона поддержки была немного менее последовательной, и прямо под недавним минимумом находится основная зона долгосрочной поддержки, которую я рассмотрю через мгновение.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Nasdaq 100 на Tradingview

В Nasdaq в четвертом квартале заработала основная область поддержки, которая помогла удержать минимумы. Эта зона проходит между уровнями Фибоначчи 10 501 и 10 751. Нижняя часть зоны удерживала минимумы в октябре и верхнюю часть в ноябре. Цена быстро двинулась к этой зоне в конце 2022 года, но с тех пор держится выше.

Это создает трудную перспективу для краткосрочных медвежьих тем, поскольку любое движение в эту зону может вызвать реакцию поддержки. Однако, когда эта зона, наконец, сдается, следующая крупная зона поддержки располагается в районе 9 763-10 002.

Я действительно ожидаю, что текущая поддержка в какой-то момент уступит место, но мой главный вопрос сейчас заключается в сроках, поскольку у медведей было достаточно возможностей сделать свой ход за последние пару недель, но пока что они не смогли двигаться к свежие минимумы.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Nasdaq 100 на Tradingview

Доу Джонс

Поддержка, появившаяся в прошлом месяце в индексе Доу-Джонса, значительна: она взята из проекции линии тренда, которая соединила январские и августовские колебания индекса Доу-Джонса. Этот прогноз зафиксировал минимумы 20 декабря, и с тех пор цены продолжают оказывать поддержку на более высоких минимумах.

Существует также горизонтальное сопротивление сверху, взятое из предыдущей поддержки. Это приводит к формированию краткосрочного восходящего треугольника, который может предложить бычий уклон. Ключом к этому будет удержание краткосрочной поддержки на уровне 33k, что поддержит бычью линию тренда и формирование восходящего треугольника. Но если продавцы смогут прорваться ниже 32 789, эта бычья тема акций, вероятно, не будет выглядеть очень привлекательной. И в этом случае S&P 500 или Nasdaq могут оказаться немного более привлекательными в этот момент.

Диаграмма подготовлена ​​Джеймсом Стэнли; Доу-Джонс на Tradingview

--- Автор Джеймс Стэнли

Свяжитесь с Джеймсом и следите за ним в Твиттере: @JStanleyFX