🎙 Прибыль UBS в первом квартале резко выросла на фоне торгового бума

Прибыль UBS в первом квартале резко выросла на фоне торгового бума

UBS Group AG (UBS), базирующаяся в Швейцарии, является одним из крупнейших инвестиционных банков и поставщиков финансовых услуг в мире. Банк сообщил о своих показателях за первый квартал 2022 года с чистой прибылью в размере 2,14 миллиарда долларов, что на 17% лучше, чем за аналогичный период прошлого года.

Несмотря на геополитическую неопределенность и неопределенную макроэкономическую среду, торговый отдел UBS продолжал набирать обороты, что более чем компенсировало относительно более слабые результаты, наблюдаемые в его обычном бизнесе по управлению активами.

Более того, банк превзошел собственный прогноз по важным параметрам, включая рентабельность капитала первого уровня (CET1) в размере 19% против 15%-18%. Коэффициент достаточности капитала CET1 составил 14,3% против прогноза 13%, а коэффициент левериджа CET1 составил 4,16% против прогноза >3,7%.

Подробные результаты UBS за первый квартал

Разводненная прибыль банка составила 0,61 доллара на акцию по сравнению с 0,49 доллара на акцию в первом квартале 2021 года.

UBS зафиксировал чистый процентный доход (NII) за первый квартал в размере $1,77 млрд, увеличившись на 10% по сравнению с прошлым годом. Его комиссионные доходы упали на 5% в годовом исчислении до 5,84 млрд долларов.

Бизнес Global Wealth Management (GWM) выиграл от роста объемов депозитов и маржи в сочетании с более высокими доходами от кредитов, полученными от увеличения объемов кредитов. Однако доход от транзакций упал на 19% из-за снижения активности клиентов, в основном в регионе APAC, в результате чего операционная прибыль в первом квартале составила 4,91 млрд долларов.

В инвестиционно-банковской сфере операционная прибыль выросла на 28% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила 2,91 млрд долларов. Этому способствовало увеличение на 59% выручки на мировых рынках, полученной от деривативов на акции, ставок и валютных курсов. Однако глобальные банковские доходы снизились на 30% в результате значительного снижения доходов на рынках акционерного капитала.

Персональный и корпоративный банкинг зарегистрировал скромный рост операционной прибыли на 3% и завершил квартал с операционным доходом в размере 1,06 млрд долларов.

Управление активами зафиксировало падение операционной прибыли на 9% по сравнению с прошлым годом, что обусловлено сочетанием более высоких чистых комиссий за управление и более низких комиссий за результат.

UBS также объявил, что намерен выкупить акции на сумму 5 миллиардов долларов в 2022 году. В первом квартале банк выкупил акции на сумму 1,7 миллиарда долларов.

Примечательно, что банк заявил, что он значительно сократил свои риски в отношении России после ее вторжения в Украину, которые в настоящее время составляют 400 миллионов долларов США по состоянию на 31 марта 2022 года по сравнению с 600 миллионами долларов США на 31 декабря 2021 года.

Взгляд Уолл-стрит

Уличные аналитики настроены оптимистично в отношении акций UBS: консенсус-рейтинг «Сильная покупка» основан на 11 покупках и двух удержаниях.

Средняя целевая цена UBS в $25,16 предполагает потенциал роста на 47,3% до текущих уровней.

Анализ акций UBS

Согласно Smart Score от, UBS Group имеет 9 баллов из 10, что указывает на то, что акции, скорее всего, опередят рынок. Блоггеры настроены оптимистично в отношении акций. Хедж-фонды добавили 3,6 млн акций UBS в прошлом квартале, а розничные инвесторы увеличили вложения на 18,5% в прошлом месяце.

Заключительные мысли

Будучи одним из крупнейших банков по размеру активов, UBS может похвастаться активами в размере 4,38 триллиона долларов США под управлением. По сравнению с конкурентами в текущей макроэкономической среде он чувствует себя относительно хорошо.

Откройте новые инвестиционные идеи с данными, которым вы можете доверять