✏ Золото откатывается после достижения нового исторического максимума

Золото откатывается после достижения нового исторического максимума

Цена на золото (XAU/USD) во вторник упала до $2410, поскольку комментарии политиков центральных банков по всему миру свидетельствуют о нежелании брать на себя обязательства по снижению процентных ставок. Драгоценный металл, как правило, ведет себя хуже в условиях относительно высоких процентных ставок из-за прибыли, которую инвесторы могут получить, оставаясь в наличных деньгах или облигациях.

Однако постоянные геополитические опасения, возникающие в результате конфликтов на Ближнем Востоке и в Украине, действуют как положительный противовес цене золота. Накопление золота развивающимися рынками и центральными банками стран БРИКС в качестве страховки от западных санкций, которые обычно направлены против резервов в долларах США (USD) или евро (EUR), является еще одним поддерживающим фактором.

Цена на золото снижается из-за изменения прогноза по процентным ставкам

Цена на золото снижается во вторник после того, как центральные банки США и Австралии не только отказываются принять на себя обязательства по снижению процентных ставок, но и обсуждают возможность их повышения.

В понедельник президент Федерального резервного банка Кливленда Лоретта Местер заявила, что ФРС может «даже повысить их (ставки)», если инфляция вырастет, и что «больше неуместно» ожидать, что ФРС сделает три снижения в этом году.

Во вторник утром Резервный банк Австралии (RBA) опубликовал протокол своего майского заседания, в котором выяснилось, что совет управляющих обсуждал возможность повышения процентных ставок. Впервые за многие месяцы они обсуждали ужесточение политики.

Технический анализ: Цена на золото снижается, RSI расходится

Цена на золото (XAU/USD) во вторник откатилась от исторического максимума на отметке $2450 после формирования японской свечной модели «Падающая звезда» в понедельник. Этот свечной паттерн возникает, когда цена достигает нового максимума, а затем откатывается и закрывается около минимума. Это медвежий знак после восходящего тренда, особенно если на следующий день за ним следует красная медвежья свеча, как это происходит в настоящее время. Если вторник завершится красным днем ​​падения, это может быть признаком предстоящей более глубокой коррекции.

Однако, если вторник закончится зеленым бычьим днем, это снизит значимость Падающей звезды и может быть признаком того, что доминирующий бычий тренд, скорее всего, сохранится.

Индикатор импульса Индекса относительной силы (RSI) показывает резкое медвежье расхождение с ценой на дневном графике, что является еще одним свидетельством того, что коррекция может вот-вот развернуться. Хотя цена золота поднялась выше пика 12 апреля и достигла более высокого максимума 20 мая, RSI не смог достичь более высокого максимума. Это медвежий признак, предполагающий большую вероятность развития отката.

Если произойдет коррекция, золото, вероятно, упадет до поддержки на восходящей линии тренда на отметке 2360 долларов.

Тем не менее, краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные тенденции драгоценного металла являются бычьими, и, учитывая старую поговорку о том, что «тренд – ваш друг», шансы на возможное восстановление, даже если произойдет коррекция.

Прорыв выше нового исторического максимума в 2450 долларов, вероятно, продолжит ралли к следующей цели на психологически значимом уровне в 2500 долларов.

Золото: часто задаваемые вопросы

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сбережения и средства обмена. В настоящее время, помимо его блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В своей цели поддержать свои валюты в неспокойные времена центральные банки склонны диверсифицировать свои резервы и покупать золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие золотые резервы могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около $70 млрд. Это самая высокая годовая покупка с начала регистрации. Центральные банки развивающихся стран, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются одновременно основными резервными активами и активами-убежищами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию дорожать, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также обратно коррелирует с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию ослаблять цену золота, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию благоприятствовать драгоценному металлу.

Цена может двигаться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «убежища». Как бездоходный актив, золото имеет тенденцию дорожать при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно оказывает давление на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависит от того, как поведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию удерживать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.