✏ Цена на золото поднялась выше $2250, нового рекордного максимума, на фоне июньских ставок ФРС на снижение ставок

Цена на золото поднялась выше $2250, нового рекордного максимума, на фоне июньских ставок ФРС на снижение ставок

Цена на золото (XAU/USD) растет пятый день подряд в понедельник и достигает нового рекордного максимума, превышающего уровень в 2250 долларов во время азиатской сессии. Индекс цен личных потребительских расходов США (PCE), опубликованный в пятницу, показал, что инфляция умеренно выросла в феврале, и подтвердил ставки на то, что Федеральная резервная система (ФРС) начнет цикл снижения ставок в июне. Это, в свою очередь, рассматривается как ключевой фактор, приносящий пользу неподатливому желтому металлу. Помимо этого, геополитические риски, связанные с затяжной российско-украинской войной и конфликтами на Ближнем Востоке, оказывают дополнительную поддержку этому товару-убежищу.

Вышеупомянутые поддерживающие факторы в большей степени затмевают преобладающий настрой на риск, который имеет тенденцию подрывать цену золота. Даже появление некоторого падения курса доллара США (USD) мало что делает для снижения основного сильного бычьего тона вокруг XAU/USD. Это, в свою очередь, подтверждает прорыв пятницы через предыдущий исторический пик в районе $2223 и предполагает, что путь наименьшего сопротивления для драгоценного металла лежит вверх. Трейдеры теперь ожидают выхода индекса деловой активности в производственном секторе США от ISM для получения некоторого стимула, хотя основное внимание по-прежнему сосредоточено на ежемесячных данных по занятости в США или отчете NFP в пятницу.

Технический анализ: цена золота должна консолидироваться перед следующим шагом вверх на фоне перекупленности RSI

С технической точки зрения устойчивый прорыв на прошлой неделе отметки в 2200 долларов и последующий рост за пределы предыдущего рекордного максимума, около области 2223 долларов, был расценен как новый стимул для быков. Это, в свою очередь, подтверждает краткосрочный позитивный прогноз и предполагает, что путь наименьшего сопротивления для цены на золото лежит вверх. Тем не менее, индекс относительной силы (RSI) на дневном графике демонстрирует состояние перекупленности. Это делает разумным дождаться некоторой краткосрочной консолидации или умеренного отката, прежде чем готовиться к дальнейшему повышательному движению.

Тем не менее, цена золота, похоже, готова к дальнейшему росту и достигнет круглой отметки в 2300 долларов. Между тем, любой коррекционный откат с большей вероятностью привлечет новых покупателей в районе $2223. Это должно помочь ограничить падение пары XAU/USD вблизи отметки в 2200 долларов, которая теперь должна стать ключевой опорной точкой. Убедительный прорыв ниже последнего может спровоцировать технические продажи и проложить путь к значительному падению в ближайшем будущем.

Золото: часто задаваемые вопросы

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сбережения и средства обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В своей цели поддержать свои валюты в неспокойные времена центральные банки склонны диверсифицировать свои резервы и покупать золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие золотые резервы могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около $70 млрд. Это самая высокая годовая покупка с начала регистрации. Центральные банки развивающихся стран, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются одновременно основными резервными активами и активами-убежищами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию дорожать, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также обратно коррелирует с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию ослаблять цену золота, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию благоприятствовать драгоценному металлу.

Цена может двигаться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «убежища». Как бездоходный актив, золото имеет тенденцию дорожать при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно оказывает давление на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависит от того, как поведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию удерживать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.