💬 QTUM ETF: квантовые вычисления могут стать следующей горячей темой в сфере технологий

QTUM ETF: квантовые вычисления могут стать следующей горячей темой в сфере технологий

Такие темы, как криптовалюта и искусственный интеллект, в последние годы привели к росту рынка. Квантовые вычисления могут стать следующей горячей темой, которая взорвет рынок, и инвесторам следует подумать о том, чтобы опередить эту тенденцию и изучить ее прямо сейчас. Defiance Quantum ETF (NYSEARCA:QTUM) — это интересный ETF, посвященный этой теме высоких технологий.

Я оптимистично отношусь к QTUM, основываясь на долгосрочном потенциале квантовых вычислений, тщательно отобранном портфолио и превосходных результатах работы за последние пять лет. Мы все еще находимся на ранних стадиях развития квантовых вычислений, поэтому это может быть инвестицией с высоким риском и высокой прибылью.

Подобные инвестиции, вероятно, лучше всего подходят для небольших инвестиций для толерантных к риску инвесторов, но, как мы обсудим ниже, QTUM хорошо справляется со смягчением некоторых из этих рисков с помощью диверсифицированного портфеля, который извлекает выгоду из развития квантовых вычислений, но не является исключительно полагаться на это.

Что такое квантовые вычисления?

Не вдаваясь в подробности, квантовые вычисления используют квантовую механику для выполнения вычислений «экспоненциально быстрее» и эффективнее, чем обычные компьютеры. По словам спонсора QTUM, ETF Defiance, они «обрабатывают информацию совершенно другим способом и, следовательно, имеют потенциал для исследования больших данных способами, которые до сих пор были невозможны».

Хотя на данный момент известны не все варианты использования, квантовые вычисления, вероятно, окажут серьезное влияние на такие приложения, как машинное обучение и шифрование, а также могут повлиять на такие области, как промышленность, оборона, научные круги и другие области. Известная консалтинговая фирма McKinsey & Company утверждает, что квантовые вычисления могут «обеспечить экспоненциальное увеличение вычислительной производительности для решения определенных задач и преобразовать сети связи, сделав их более безопасными».

Хотя это пространство находится в зачаточном состоянии, оно быстро растет. CB Insights сообщает, что венчурные инвестиции в эту сферу выросли на 500% в период с 2015 по 2020 год. Между тем, McKinsey назвала квантовые вычисления одной из 15 главных тенденций в своем обзоре McKinsey Technology Trends Outlook на 2023 год и сообщила, что отрасль получила 2 миллиарда долларов инвестиций в акционерный капитал в 2022 г., а количество вакансий в этой сфере выросло на 12%.

McKinsey также оценила внедрение квантовых вычислений на 0 по шкале от 0 до 5, где 0 означает отсутствие внедрения. Это важное напоминание о том, что практичные масштабируемые квантовые компьютеры все еще находятся на ранних стадиях разработки, поэтому их коммерческий успех не обязательно заложен в камне. Однако этот балл, равный 0, также указывает на то, что впереди еще долгий путь роста, если квантовые вычисления станут коммерчески жизнеспособными.

Какова стратегия QTUM ETF?

По словам спонсора фонда Defiance, QTUM стремится «ознакомить компании, находящиеся на переднем крае машинного обучения, квантовых вычислений, облачных вычислений и других преобразующих вычислительных технологий».

Для этого компания инвестирует в свой базовый индекс BlueStar Quantum Computing and Machine Learning Index (BQTUM), индекс, состоящий из «ведущих мировых компаний, занимающихся исследованиями и разработками или коммерциализацией систем и материалов, используемых в квантовых вычислениях».

В число этих компаний входят компании, занимающиеся «передовым традиционным вычислительным оборудованием, высокопроизводительными решениями для подключения к вычислительным данным и системами охлаждения, а также компании, которые специализируются на восприятии, сборе и управлении гетерогенными большими данными, используемыми в машинном обучении».

Фонд был запущен в 2018 году и по-прежнему относительно невелик: активы под управлением (AUM) составляют 208,4 миллиона долларов.

Портфолио QTUM — это разумный способ познакомиться с космосом

QTUM хорошо диверсифицирован. Ему принадлежит 71 акция, а на его 10 крупнейших холдингов приходится всего 16,7% активов, так что это не ETF, который чрезмерно подвержен влиянию небольшой группы активов. Это связано с тем, что базовый индекс фонда имеет равный вес и перебалансируется раз в полгода.

Ниже представлен обзор 10 крупнейших активов QTUM с использованием инструмента TipRanks.

Одним из привлекательных аспектов QTUM является то, что, поскольку квантовые вычисления все еще находятся на ранних стадиях своего развития, фонд не ограничивает себя исключительно несколькими публичными компаниями, которые фокусируются на квантовых вычислениях в качестве своего основного бизнеса, таких как IonQ (NYSE:IONQ). ) и Rigetti Computing (NASDAQ:RGTI).

Это кажется разумным подходом, поскольку таких компаний всего несколько, и до получения прибыли, вероятно, останутся годы. Хотя QTUM инвестирует в эти компании, она распределяет свои риски, инвестируя также в компании, которые будут способствовать развитию квантовых вычислений, и в те, которые получат от этого выгоду.

Например, фонд владеет большим количеством акций полупроводников, таких как Advanced Micro Devices (NASDAQ:AMD), Marvell (NASDAQ:MRVL) и Nvidia (NASDAQ:NVDA).

Ему также принадлежит компания Taiwan Semiconductor (NYSE:TSM), которая производит полупроводники для многих из этих компаний, и такие акции, как Lam Research (NASDAQ:LRCX) и Applied Materials (NASDAQ:AMAT), которые поставляют оборудование, необходимое для производства полупроводников. Эти акции можно рассматривать как способ «кирки и лопаты» получить доступ к квантовым вычислениям.

QTUM владеет технологическими акциями с мега-капитализацией, такими как Microsoft (NASDAQ:MSFT), Alphabet (NASDAQ:GOOG) (NASDAQ:GOOGL) и IBM (NYSE:IBM), которые работают над разработкой технологии квантовых вычислений, но не зависят от нее в плане получения доходов. или заработок сегодня.

Вы можете быть удивлены, обнаружив в активах QTUM такие акции, как Honeywell (NASDAQ:HON), поскольку инвесторы часто думают о ней скорее как о промышленной компании «старой школы», чем о технологических акциях, но Honeywell прочно закрепилась в квантовых вычислениях. Фактически, ее дочерняя компания по квантовым вычислениям Qauntinuum недавно привлекла новое финансирование, которое оценивается в 5 миллиардов долларов.

Такой взвешенный подход — разумный способ инвестировать в эту зарождающуюся сферу, и, как вы увидите ниже, за прошедшие годы он привел к отличным доходам.

Выдающиеся прошлые результаты

Портфель QTUM за последние годы продемонстрировал очень высокие результаты. Фонд потерял 28,8% своей стоимости в 2022 году, когда технологический сектор и акции более спекулятивного роста подверглись серьезной стрижке. Тем не менее, в 2023 году он восстановился с впечатляющей общей доходностью в 39,9%, когда акции технологических компаний продемонстрировали значительный рост.

В таких превосходных результатах 2023 года не было ничего нового для QTUM: фонд показал доходность в 35,2% в 2021 году, доходность в 42,1% в 2020 году и невероятную доходность в 48,0% в 2019 году.

По состоянию на 31 декабря фонд получил годовую доходность в размере 10,5% за три года и годовую доходность в размере 25,2% за пять лет.

Эта звездная годовая доходность не только легко превзошла более широкий рынок, но и немного превзошла доходность высокооплачиваемого Invesco QQQ Trust (NASDAQ:QQQ), который инвестирует в 100 крупнейших нефинансовых акций на высокотехнологичной бирже Nasdaq (NDX). По состоянию на 31 декабря QQQ принесла годовую трехлетнюю доходность в размере 10,0% и годовую пятилетнюю доходность в размере 22,4%.

Коэффициент расходов QTUM

Коэффициент расходов QTUM в размере 0,40% недешевый, но и не слишком дорогой, особенно если учесть высокие показатели фонда. Коэффициент расходов 0,40% означает, что инвесторы будут платить 40 долларов США в качестве комиссионных ежегодно при инвестициях в размере 10 000 долларов США. Если предположить, что коэффициент расходов останется на уровне 0,40%, а доход фонда составит 5% в год, инвесторы заплатят 505 долларов США в виде комиссионных в течение 10 лет.

По мнению аналитиков, акции QTUM стоит покупать?

Что касается Уолл-стрит, QTUM получает консенсус-рейтинг «Умеренный покупать», основанный на 44 покупках, 27 удержаниях и одном рейтинге продажи, присвоенном за последние три месяца. Средняя целевая цена акций QTUM в $62,08 предполагает потенциал роста на 11,2%.

Заглядывая вперед

В заключение я оптимистично отношусь к QTUM, учитывая его выдающиеся достижения в области производительности и долгосрочный потенциал квантовых вычислений. Мне также нравится, что фонд ловко создает широкую сеть и инвестирует в акции, которые выиграют от развития квантовых вычислений, те, которые будут способствовать его росту, а также в некоторые акции, ориентированные исключительно на квантовые вычисления.

Квантовые вычисления все еще находятся на ранних стадиях своего развития и далеки от коммерческого успеха, но QTUM использует правильный подход к инвестированию в акции, которые дадут инвесторам возможность оценить преимущества квантовых вычислений, не ставя на них всю ферму.