🖥 Евро сокращает потери и приближается к 1,0700 на фоне дефляции доллара

Евро сокращает потери и приближается к 1,0700 на фоне дефляции доллара

Евро (EUR) теперь восстанавливает некоторый баланс против доллара США (USD), побуждая EUR/USD отскочить от предыдущих минимумов и приблизиться к ключевому барьеру на отметке 1,0700, поскольку европейская сессия приближается к закрытию в среду.

Между тем, доллар США теряет часть своего предыдущего роста, побуждая индекс доллара США (DXY) опуститься в область 105,60 на фоне возобновившейся слабости доходности американских облигаций в нижней части и длинном конце кривой.

Что касается денежно-кредитной политики, среди участников рынка растет консенсус в отношении того, что Федеральная резервная система (ФРС), скорее всего, пока сохранит свою текущую денежно-кредитную позицию без изменений. Возможность корректировки процентных ставок в декабре несколько потеряла свою актуальность, особенно после недавнего заседания FOMC и публикации более слабых, чем ожидалось, данных по количеству рабочих мест в несельскохозяйственном секторе за октябрь (+150 тыс. рабочих мест).

Аналогичные настроения можно наблюдать и в отношении Европейского центрального банка (ЕЦБ), поскольку инвесторы в настоящее время склоняются к затянувшемуся тупику в его мерах по ужесточению политики, скорее всего, до конца следующего года.

По календарю евро окончательный уровень инфляции в Германии показал, что индекс потребительских цен вырос на 3,8% в годовом сопоставлении в октябре и остался неизменным в месячном исчислении. В еврорегионе розничные продажи сократились на 0,3% за месяц в сентябре и на 2,9% за последние двенадцать месяцев.

По другую сторону океана количество заявок на ипотеку, измеряемое MBA, выросло на 2,5% за неделю до 3 ноября, а оптовые запасы увеличились на 2,2% в сентябре.

Позже на заседании ожидается выступление председателя ФРС Нью-Йорка Джона Уильямса (постоянный избиратель, центрист), председателя FOMC Майкла Барра (постоянный избиратель, центрист) и председателя FOMC Филиппа Джефферсона (постоянный избиратель, центрист).

Движущие силы рынка: евро переключает свое внимание на 1,0700 и выше

Технический анализ: Евро, похоже, поддерживается в районе 1,0650.

Пара EUR/USD корректируется ниже и во вторник возвращается к зоне ниже 1,0700.

Продолжение давления со стороны продавцов может заставить евро/доллар первоначально вернуться к недельному минимуму 1,0495 (13 октября) перед минимумом 2023 года на отметке 1,0448 (15 октября) и круглым числом 1,0400.

С другой стороны, ближайшее сопротивление возникает на ноябрьском максимуме 1,0754 (6 ноября) перед ключевой 200-дневной SMA на отметке 1,0802 и еще одной недельной вершине на отметке 1,0945 (30 августа). Севернее отсюда находится психологический порог 1,1000 перед августовским пиком 1,1064 (10 августа) и недельным максимумом 1,1149 (27 июля), которые предшествуют вершине 2023 года 1,1275 (18 июля).

Ожидается, что на данный момент прогноз пары останется медвежьим, пока она торгуется ниже 200-дневной SMA.

Евро: часто задаваемые вопросы

Евро является валютой 20 стран Европейского Союза, входящих в еврозону. Это вторая по объему торговли валюта в мире после доллара США. В 2022 году на его долю пришлось 31% всех валютных операций при среднесуточном обороте более $2,2 трлн в день. EUR/USD является самой торгуемой валютной парой в мире, на которую приходится около 30% скидок на все транзакции, за ней следуют EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) и EUR/AUD (2%).

Европейский центральный банк (ЕЦБ) во Франкфурте, Германия, является резервным банком еврозоны. ЕЦБ устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой. Основной задачей ЕЦБ является поддержание стабильности цен, что означает либо контроль инфляции, либо стимулирование роста. Его основным инструментом является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки – или ожидание более высоких ставок – обычно идут на пользу евро, и наоборот. Совет управляющих ЕЦБ принимает решения по денежно-кредитной политике на заседаниях, проводимых восемь раз в год. Решения принимают главы национальных банков еврозоны и шесть постоянных членов, включая президента ЕЦБ Кристин Лагард.

Данные по инфляции в еврозоне, измеряемые Гармонизированным индексом потребительских цен (HICP), являются важным эконометрическим показателем для евро. Если инфляция вырастет больше, чем ожидалось, особенно если она превысит целевой показатель ЕЦБ в 2%, это обязывает ЕЦБ поднять процентные ставки, чтобы вернуть инфляцию под контроль. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с аналогами обычно идут на пользу евро, поскольку делают регион более привлекательным как место для глобальных инвесторов, где они могут хранить свои деньги.

Публикация данных отражает состояние экономики и может повлиять на евро. Такие индикаторы, как ВВП, индексы деловой активности в промышленности и сфере услуг, исследования занятости и потребительских настроений, могут повлиять на направление единой валюты. Сильная экономика хороша для евро. Это не только привлечет больше иностранных инвестиций, но и может побудить ЕЦБ повысить процентные ставки, что напрямую укрепит евро. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, евро, скорее всего, упадет. Экономические данные по четырем крупнейшим экономикам еврозоны (Германии, Франции, Италии и Испании) особенно важны, поскольку на их долю приходится 75% экономики еврозоны.

Еще одним важным выпуском данных по евро является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает от своего экспорта, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованную экспортную продукцию, ее валюта вырастет в цене исключительно за счет дополнительного спроса, создаваемого иностранными покупателями, стремящимися приобрести эти товары. Таким образом, положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту и наоборот, если баланс отрицательный.