✏ Цена на золото по-прежнему поддерживается напряженностью на Ближнем Востоке, в США ожидаются базовые данные по инфляции PCE

Цена на золото по-прежнему поддерживается напряженностью на Ближнем Востоке, в США ожидаются базовые данные по инфляции PCE

Цена на золото (XAU/USD) торгуется в узком диапазоне около $1990, поскольку падение смягчается эскалацией напряженности на Ближнем Востоке, в то время как потенциал роста ограничивается более оптимистичными экономическими данными США, а именно сильными показателями валового внутреннего продукта (ВВП) в третьем квартале и заказов на товары длительного пользования. Ожидается, что драгоценный металл сделает решительный шаг после публикации данных по инфляции основных потребительских расходов (PCE), которые зададут тон предстоящему совещанию Федеральной резервной системы (ФРС) по денежно-кредитной политике, запланированному на 1 ноября.

Доходность доллара США и долгосрочных облигаций резко восстановилась после рекордных показателей ВВП, поскольку данные показывают устойчивость экономики США. Феноменальный рост ВВП соответствует сценарию «мягкой посадки», предусмотренному ФРС в борьбе с упорной инфляцией. Тем не менее, потенциал роста цены на золото может оставаться ограниченным, поскольку доходность казначейских облигаций США может оставаться повышенной в течение длительного времени на фоне плана ФРС «более высокие процентные ставки для более длинных».

Daily Digest Движущие силы рынка: Цена на золото ожидает данных по инфляции PCE в США

Технический анализ: Цена на золото торгуется в боковом тренде около $1990

Цена на золото постепенно восстанавливается после коррекционного движения около $1970,00. Драгоценный металл в целом торгуется бесцельно в диапазоне четверга, поскольку инвесторы ждут основных показателей PCE в США, которые дадут некоторые сигналы о действиях ФРС по денежно-кредитной политике 1 ноября. 20-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) пересекла 50-дневную. и 200-дневные EMA направлены вверх, что указывает на бычий краткосрочный тренд.

Золото: часто задаваемые вопросы

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сбережения и средства обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В своей цели поддержать свои валюты в неспокойные времена центральные банки склонны диверсифицировать свои резервы и покупать золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие золотые резервы могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около $70 млрд. Это самая высокая годовая покупка с начала регистрации. Центральные банки развивающихся стран, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются одновременно основными резервными активами и активами-убежищами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию дорожать, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также обратно коррелирует с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию ослаблять цену золота, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию благоприятствовать драгоценному металлу.

Цена может двигаться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «убежища». Как бездоходный актив, золото имеет тенденцию дорожать при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно оказывает давление на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависит от того, как поведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию удерживать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.