📰 Евро отскочил от шестимесячного минимума около 1,0630, смотрит на Лагард

Евро отскочил от шестимесячного минимума около 1,0630, смотрит на Лагард

После падения в четверг до многомесячных минимумов евро (EUR) удалось немного укрепиться по отношению к доллару США (USD), что побудило EUR/USD вернуть регион 1,0660 после открытия торгов в Европе в конце. недели.

Улучшение настроений вокруг пары происходит наравне с (наконец) более устойчивыми результатами китайского отчета, опубликованными в начале торгов, что помогает рискованным активам восстановить некоторое равновесие.

С другой стороны, доллар США отступает от недавних многомесячных максимумов около 105,40, если отслеживать его по индексу доллара США (DXY) на фоне дальнейшего роста доходности американских облигаций на разных временных интервалах в пятницу.

Ситуация в денежно-кредитной политике остается неизменной: инвесторы твердо ожидают потенциального снижения процентных ставок Федеральной резервной системой (ФРС), которое произойдет в какой-то момент во втором квартале 2024 года.

Переключив внимание на Европейский центральный банк (ЕЦБ), после мирного повышения ставок в четверг, участники рынка начали учитывать возможность длительной паузы. Этот сдвиг в настроениях вызван продолжающимся ухудшением ключевых экономических показателей в Германии и еврозоне в целом. Более того, инфляция в регионе продолжает превышать целевой показатель банка. Опасения по поводу чрезмерного ужесточения монетарной политики, а также растущая обеспокоенность по поводу стагфляции еще больше поддерживают этот прогноз.

Возвращаясь к внутреннему календарю, окончательные данные по инфляции в Италии показали, что индекс потребительских цен вырос на 0,3% м/м в августе и на 5,4% за последние двенадцать месяцев. Позже также будут опубликованы результаты торгового баланса всей еврозоны, а президент ЕЦБ Кристин Лагард выступит на заседании ECOFIN в Испании.

По другую сторону Атлантики все внимание будет сосредоточено на публикации данных по промышленному производству перед публикацией предварительного показателя потребительских настроений в Мичигане.

Ежедневный дайджест: Движущие силы рынка: евро получает некоторую передышку

Технический анализ: Евро по-прежнему рискует упасть до 1,0516

EUR/USD, похоже, на данный момент справилась с первоначальным разногласием в районе 1,0630, или мартовских минимумов.

Если пара EUR/USD успешно пробьется ниже сентябрьского минимума 1,0631 (14 сентября), она может войти в фазу повторного тестирования мартовского минимума 1,0516 (15 марта). Если последний уровень будет пробит, это может привести к возможному исследованию минимума 2023 года на отметке 1,0481 (6 января).

С другой стороны, в настоящее время основное внимание уделяется достижению решающей 200-дневной SMA на отметке 1,0827. Если пара преодолеет этот уровень, может возникнуть бычий импульс, что приведет к проблеме промежуточной 55-дневной SMA на отметке 1,0926 перед недельным пиком на отметке 1,0945 (30 августа). Превышение последнего может открыть путь к продвижению к психологическому уровню 1,1000 и августовскому максимуму 1,1064 (10 августа). Если цена выйдет за пределы этой области, это может смягчить некоторое медвежье давление и потенциально нацелиться на недельную вершину 1,1149 (27 июля), за которой последует максимум 2023 года 1,1275 (18 июля).

Крайне важно отметить, что пока пара EUR/USD остается ниже 200-дневной SMA, остается вероятность устойчивого снижения пары.

Евро: часто задаваемые вопросы

Евро является валютой 20 стран Европейского Союза, входящих в еврозону. Это вторая по объему торговли валюта в мире после доллара США. В 2022 году на его долю пришлось 31% всех валютных операций при среднесуточном обороте более $2,2 трлн в день. EUR/USD является самой торгуемой валютной парой в мире, на которую приходится около 30% скидок на все транзакции, за ней следуют EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) и EUR/AUD (2%).

Европейский центральный банк (ЕЦБ) во Франкфурте, Германия, является резервным банком еврозоны. ЕЦБ устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой. Основной задачей ЕЦБ является поддержание стабильности цен, что означает либо контроль инфляции, либо стимулирование роста. Его основным инструментом является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки – или ожидание более высоких ставок – обычно идут на пользу евро, и наоборот. Совет управляющих ЕЦБ принимает решения по денежно-кредитной политике на заседаниях, проводимых восемь раз в год. Решения принимают главы национальных банков еврозоны и шесть постоянных членов, включая президента ЕЦБ Кристин Лагард.

Данные по инфляции в еврозоне, измеряемые Гармонизированным индексом потребительских цен (HICP), являются важным эконометрическим показателем для евро. Если инфляция вырастет больше, чем ожидалось, особенно если она превысит целевой показатель ЕЦБ в 2%, это обязывает ЕЦБ поднять процентные ставки, чтобы вернуть инфляцию под контроль. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с аналогами обычно идут на пользу евро, поскольку делают регион более привлекательным как место для глобальных инвесторов, где они могут хранить свои деньги.

Публикация данных отражает состояние экономики и может повлиять на евро. Такие индикаторы, как ВВП, индексы деловой активности в промышленности и сфере услуг, исследования занятости и потребительских настроений, могут повлиять на направление единой валюты. Сильная экономика хороша для евро. Это не только привлечет больше иностранных инвестиций, но и может побудить ЕЦБ повысить процентные ставки, что напрямую укрепит евро. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, евро, скорее всего, упадет. Экономические данные по четырем крупнейшим экономикам еврозоны (Германии, Франции, Италии и Испании) особенно важны, поскольку на их долю приходится 75% экономики еврозоны.

Еще одним важным выпуском данных по евро является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает от своего экспорта, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованную экспортную продукцию, ее валюта вырастет в цене исключительно за счет дополнительного спроса, создаваемого иностранными покупателями, стремящимися приобрести эти товары. Таким образом, положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту и наоборот, если баланс отрицательный.