✏ Цены на золото в заложниках ожиданий ФРС – что дальше для XAU?

Цены на золото в заложниках ожиданий ФРС – что дальше для XAU?

Золотые темы для обсуждения:

Фьючерсы на золото с трудом восстановились после падения на прошлой неделе, в результате которого XAU/USD опустилась ниже 1900 долларов. После подъема до девятимесячного максимума в 1975,2 доллара на прошлой неделе, публикации сильных экономических данных США и прорыва поддержки линии тренда положили конец трехмесячному ралли, которое способствовало восстановлению с октябрьского минимума в 1618,3 доллара.

Посетите образовательный сайт DailyFX, чтобы узнать больше о торговле золотом и факторах, влияющих на цену золота.

В ответ на надежные данные о занятости и положительные показатели ISM опасения рецессии были омрачены перспективами дальнейшего повышения ставок. Когда 22-процентное ралли от октябрьских минимумов сошло на нет, как технические, так и фундаментальные факторы способствовали падению золота.

Экономический календарь DailyFX

Хотя золото и серебро являются активами-убежищами, которые часто используются в качестве страховки от инфляции, нерентабельные товары чувствительны к росту процентных ставок.

После того, как Федеральная резервная система объявила о более мягком повышении ставки на 25 базисных пунктов на заседании FOMC в начале этого месяца (1 февраля), цены на золото временно выросли, прежде чем достигли пика на уровне 1975,2 доллара. Поскольку инвесторы интерпретировали более медленное повышение ставки как признак того, что ФРС может продолжать замедлять темпы ужесточения, объявление не застало рынки врасплох.

Золото (XAU/USD) Технический анализ

Поскольку участники рынка уже оценили вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов с вероятностью 99%, потенциал роста золота был ограничен. Когда фьючерсы на золото поднялись выше максимума 4 марта 2022 года в 1974,9 доллара, на четырехчасовом графике появилась серия свечей доджи, что свидетельствует о нерешительности.

С учетом того, что 24 февраля 2022 года (начало войны в Украине) максимум удерживался на уровне 1976,5 доллара, прочный барьер сопротивления оставался прочным, позволяя быкам идти не дальше 1975,2 доллара.

Золото (XAU/USD), четырехчасовой график

График подготовлен Тэмми Да Костой с использованием TradingView

Поскольку продавцы вынуждали цены снижаться, прорыв предыдущей поддержки линии тренда (от минимума октября) заставил XAU/USD вернуться ниже 1930 долларов. Затем был опубликован отчет NFP США, который значительно превзошел оценки. С учетом того, что в январе в экономике США было создано 517 000 рабочих мест, цены на золото продолжали снижаться, прежде чем стабилизироваться на уровне около 1880 долларов.

Золотой дневной график

График подготовлен Тэмми Да Костой с использованием TradingView

На недельном графике ниже отклонение верхнего фитиля на текущем месячном максимуме сопровождалось резким откатом и повторным тестированием уровня 1873,2 доллара. В то же время недельный CCI (индекс товарного канала) вышел из зоны перекупленности, предполагая, что быки выдохлись. Поскольку текущая недельная свеча демонстрирует небольшое движение, сформировался узкий диапазон между 1873 и 1880 долларами.

Золото (XAU/USD) Недельный график

График подготовлен Тэмми Да Костой с использованием TradingView

Чуть ниже этого 23,6% Фибоначчи движения 2018-2020 годов сформировали дополнительную зону поддержки на уровне 1871,6 доллара. Если цены упадут ниже этого уровня, они могут продолжить снижение до следующей цели поддержки в $1836,6.

--- Автор Тэмми Да Коста, аналитик DailyFX.com

Свяжитесь с Тэмми и следите за ней в Твиттере: @Tams707