🗯 Европрогноз: потенциал слабости сохраняется – настройки для EUR/GBP, EUR/JPY, EUR/USD

Европрогноз: потенциал слабости сохраняется – настройки для EUR/GBP, EUR/JPY, EUR/USD

Евро прогноз:

Проблемы в заливе, но все еще скрываются

Трудный баланс между повышением процентных ставок Европейским центральным банком для борьбы с многолетним максимумом ценового давления и предотвращением фрагментации рынков суверенных облигаций (предотвращение увеличения доходности периферийных долговых обязательств по сравнению с их основными аналогами) до сих пор оказался успешным, предотвращая более значительные обратная сторона в EUR-кроссах.

Но опасения по поводу роста продолжают нарастать, так как запасы энергоносителей еврозоны остаются низкими в преддверии зимних месяцев. Становится все более вероятным, что ЕЦБ сможет повысить ставки еще несколько раз, прежде чем маятник качнется в сторону более пристального внимания к предотвращению значительного экономического спада. Проблемы с евро сдерживались, но они продолжают таиться, создавая риск для единой валюты.

ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ КУРСОВ EUR/USD: ДНЕВНОЙ ГРАФИК (с августа 2021 г. по август 2022 г.) (ДИАГРАММА 1)

На прошлой неделе курс EUR/USD, казалось, прорвался вверх, но тут же рухнул, потеряв восходящий тренд с минимума июля и минимума колебания начала августа. Импульс начинает снижаться, а курсы EUR/USD ниже их дневного конверта 5-, 8-, 13- и 21-ЕМА, что выравнивается в медвежьем последовательном порядке. Дневной MACD приближается к медвежьему пересечению ниже своей сигнальной линии, в то время как дневной медленный стохастик движется ниже своей срединной линии. Тем не менее, доллар США, которому не хватает значительного бычьего катализатора в краткосрочной перспективе, может помочь оградить курс EUR/USD от более существенного отката. Торговые условия в диапазоне могут преобладать в течение следующих нескольких недель.

Индекс настроений клиентов IG: прогноз курса EUR/USD (16 августа 2022 г.) (График 2)

EUR/USD: данные розничных трейдеров показывают, что 64,51% трейдеров имеют чистые длинные позиции, при этом соотношение между длинными и короткими трейдерами составляет 1,82 к 1. Число чистых длинных трейдеров на 7,79% больше, чем вчера, и на 25,35% больше, чем на прошлой неделе. в то время как количество трейдеров с чистыми короткими позициями на 3,52% ниже, чем вчера, и на 27,26% ниже, чем на прошлой неделе.

Как правило, мы придерживаемся противоположного взгляда на настроения толпы, и тот факт, что трейдеры имеют чистые длинные позиции, предполагает, что цены EUR/USD могут продолжать падать.

Трейдеры имеют больше чистых длинных позиций, чем вчера и на прошлой неделе, и сочетание текущих настроений и недавних изменений дает нам более сильный противоположный медвежий торговый уклон в паре EUR/USD.

ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ КУРСОВ EUR/JPY: ДНЕВНОЙ ГРАФИК (с августа 2021 г. по август 2022 г.) (ДИАГРАММА 3)

Курсы EUR/JPY оставались в нисходящем параллельном канале в течение последних двух месяцев, с более низкими максимумами и более низкими минимумами. Неустойчивые торговые условия подорвали импульс: дневной MACD начал повышаться, находясь ниже своей сигнальной линии, а дневной медленный стохастик задерживается чуть выше своей срединной линии. Конверт дневной EMA остается в медвежьем последовательном порядке, но курс EUR/JPY снова выше своего дневного 5-EMA. Как и курсы EUR/USD, курсы EUR/JPY могут вступить в период торговых условий в диапазоне в последние недели лета.

Индекс настроений клиентов IG: прогноз курса EUR/JPY (16 августа 2022 г.) (график 4)

EUR/JPY: данные розничных трейдеров показывают, что 34,17% трейдеров имеют чистую длинную позицию, а соотношение коротких и длинных трейдеров составляет 1,93 к 1. Число чистых длинных трейдеров на 1,49% выше, чем вчера, и на 21,76% ниже, чем на прошлой неделе. в то время как количество трейдеров с чистыми короткими позициями на 3,66% ниже, чем вчера, и на 10,43% ниже, чем на прошлой неделе.

Обычно мы придерживаемся противоположного взгляда на настроения толпы, и тот факт, что трейдеры закрывают короткие позиции, предполагает, что цены EUR/JPY могут продолжать расти.

Позиционирование менее чистое, чем вчера, но более чистое, чем на прошлой неделе. Сочетание текущих настроений и недавних изменений дает нам еще одно смешанное смещение торговли EUR/JPY.

ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ КУРСА EUR/GBP: ДНЕВНОЙ ГРАФИК (с февраля 2021 г. по август 2022 г.) (ДИАГРАММА 5)

Как и курсы EUR/JPY, курсы EUR/GBP торгуются в нисходящем параллельном канале с июня. Предпринятая в начале августа попытка прорваться ниже восходящей линии тренда от мартовских и апрельских минимумов колебаний была отклонена, хотя в последние дни пара быстро возвращается к линии тренда. Импульс начинает снижаться, пара находится ниже своего дневного конверта EMA, который находится в медвежьем последовательном порядке. Подъем дневного MACD ниже его сигнальной линии начинает терпеть неудачу, в то время как дневной медленный стохастик начал опускаться после того, как не смог достичь зоны перекупленности. Вскоре может произойти еще одно колебание вниз, но прорыв августовского минимума 0,8340 кажется маловероятным в ближайшей перспективе.

Индекс настроений клиентов IG: прогноз курса EUR/GBP (16 августа 2022 г.) (График 6)

EUR/GBP: данные розничных трейдеров показывают, что 49,51% трейдеров имеют чистую длинную позицию, при этом соотношение коротких и длинных трейдеров составляет 1,02 к 1. Число чистых длинных трейдеров на 5,33% больше, чем вчера, и на 21,06% меньше, чем на прошлой неделе. в то время как количество трейдеров с чистыми короткими позициями на 8,68% больше, чем вчера, и на 26,04% больше, чем на прошлой неделе.

Обычно мы придерживаемся противоположного взгляда на настроения толпы, и тот факт, что трейдеры закрывают короткие позиции, предполагает, что цены EUR/GBP могут продолжать расти.

Трейдеры еще больше закрывают короткие позиции, чем вчера и на прошлой неделе, а сочетание текущих настроений и недавних изменений дает нам более сильный противоположный бычий торговый уклон в паре EUR/GBP.

Подробнее: Центральный банк: обновление ожиданий по процентным ставкам Банка Англии и ЕЦБ

Торгуйте умнее — подпишитесь на новостную рассылку DailyFX

Получайте своевременные и убедительные рыночные комментарии от команды DailyFX

--- Написано Кристофером Веккио, CFA, старшим стратегом