💬 Тесла: ключевые катализаторы прибыли, которые могут подтолкнуть акции выше

Тесла: ключевые катализаторы прибыли, которые могут подтолкнуть акции выше

Tesla (TSLA), возможно, разочаровала своими показателями поставок во втором квартале, но Эммануэль Рознер из Deutsche Bank считает, что перед отчетом о доходах лидера электромобилей во втором квартале (среда, 20 июля) у компании может быть сюрприз.

На самом деле, таково убеждение аналитика в своем тезисе, теперь он добавил Tesla в свой «краткосрочный список покупки Catalyst Call».

Итак, что стоит за звонком? Рознер объяснил: «Компания может сообщить о потенциальном потенциале роста по сравнению с низкими ожиданиями рынка в отношении маржи во 2 квартале, что обусловлено хорошим выполнением затрат и сохраняющейся силой ценообразования, и мы ожидаем, что руководство подтвердит рост поставок за весь год на 50%, предполагая, что общий объем составляет около 1,4 млн. единиц и подразумевает значительное увеличение объема во втором полугодии».

Квартал был омрачен несколькими серьезными встречными ветрами, которые варьировались от остановок, вызванных Covid в Китае, затрат, связанных с «замкнутым циклом производства», и увеличения мощностей на предприятиях в Техасе и Берлине. Тем не менее, Рознер считает, что ожидаемое последовательное падение прибыли Street более чем на 1,5 миллиарда долларов больше, чем «захватывает» все это.

Кроме того, акции Tesla, возможно, упали примерно на 32% с начала года, что, по мнению Рознера, в основном отражает проблемы с поставками, но они «быстро улучшаются» и предоставляют инвесторам «убедительную возможность накопить акции во втором полугодии и в 2023 году». где рост объема и расширение маржи могут быть значимыми».

Конечно, здесь следует учитывать риски; среди них очевидная вероятность того, что производительность во втором квартале будет снижена (в основном из-за проблем с поставками), в то время как «негативные новости» относительно рампы в Берлине / Техасе или разработки собственных аккумуляторов, вероятно, также ухудшат настроение.

Тем не менее, даже в случае «промаха маржи» во втором квартале Рознер считает, что проблемы с маржой окажутся временными, и рекомендует инвесторам воспользоваться откатом.

Помимо Catalyst Call, Рознер рекомендует покупать акции TSLA, в то время как его целевая цена в размере 1125 долларов США дает возможность для роста акций на 56% в следующем году.

Глядя на разбивку консенсуса, за последние три месяца было опубликовано 17 покупок, 8 удержаний и 5 продаж. Таким образом, TSLA получает консенсус-рейтинг «Умеренная покупка». Исходя из средней целевой цены в $883,36, акции могут вырасти на 22,5% в течение следующих двенадцати месяцев.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранному аналитику. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.