💬 Группа Самолет начинает сбор заявок в рамках предложения инновационного для российского рынка инвестиционного инструмента

Группа Самолет начинает сбор заявок в рамках предложения инновационного для российского рынка инвестиционного инструмента

Группа «Самолет» (MOEX:SMLT), одна из крупнейших федеральных корпораций в сфере proptech и девелопмента (далее – Компания), объявляет об открытии книги заявок по выпуску биржевых облигаций серии БО-П21 объемом до 3 млрд рублей (далее – Облигации). Дополнительно инвестор в Облигации получает возможность по истечении полугода обращения Облигаций обменять Облигации на акции ПАО «ГК «Самолет» (далее – Акции) с премией 30% к Референсной Цене Акции 1 в случае выполнения необходимых условий – для целей исполнения могут быть использованы акции имеющегося квазиказначейского пакета и денежные средства.

Финансовый директор ПАО «ГК «Самолет» Нина Голубничая, прокомментировала:

«Мы рады предложить инвесторам наши облигации с возможностью обмена в акции – инновационный инструмент для российского рынка капитала. Подобный инструмент позволяет инвесторам получить уникальную опцию, комбинирующую в себе регулярный купонный доход, но в то же время и возможность участия в потенциале роста стоимости акции «Самолета», которая, по консенсус оценке аналитиков 2 , недооценена в текущих рыночных условиях. Для компании данное небольшое по размеру размещение позволяет протестировать возможности нового инструмента на рынке и одновременно с этим привлечь финансирование под ставку ниже классического долга, обеспечив инвесторам определенную защиту в условиях волатильного рынка. Компания взвесила оценку опциона и потенциальную доходность инвесторов в случае роста стоимости акции, используя текущий квазиказначейский пакет. Привлеченные средства Компания планирует направить на рефинансирование текущего корпоративного публичного долга. Даже в условиях длительной жесткой денежно-кредитной политики, «Самолет» стабилизировал продажи на уровне 2024 года и продолжил развивать новые площадки. Результаты третьего квартала указывают на то, что эффект от начавшегося летом снижения ключевой ставки приводит к постепенному восстановлению экономической активности и спросу на жилье. Являясь лидером российского рынка, мы верим, как в существенный потенциал нашего бизнеса, так и всего сектора, ключевой миссией которого является повышение доступности качественного жилья в нашей стране».

«Мы рады предложить инвесторам наши облигации с возможностью обмена в акции – инновационный инструмент для российского рынка капитала. Подобный инструмент позволяет инвесторам получить уникальную опцию, комбинирующую в себе регулярный купонный доход, но в то же время и возможность участия в потенциале роста стоимости акции «Самолета», которая, по консенсус оценке аналитиков 2 , недооценена в текущих рыночных условиях. Для компании данное небольшое по размеру размещение позволяет протестировать возможности нового инструмента на рынке и одновременно с этим привлечь финансирование под ставку ниже классического долга, обеспечив инвесторам определенную защиту в условиях волатильного рынка. Компания взвесила оценку опциона и потенциальную доходность инвесторов в случае роста стоимости акции, используя текущий квазиказначейский пакет. Привлеченные средства Компания планирует направить на рефинансирование текущего корпоративного публичного долга. Даже в условиях длительной жесткой денежно-кредитной политики, «Самолет» стабилизировал продажи на уровне 2024 года и продолжил развивать новые площадки. Результаты третьего квартала указывают на то, что эффект от начавшегося летом снижения ключевой ставки приводит к постепенному восстановлению экономической активности и спросу на жилье. Являясь лидером российского рынка, мы верим, как в существенный потенциал нашего бизнеса, так и всего сектора, ключевой миссией которого является повышение доступности качественного жилья в нашей стране».

Ключевые параметры выпуска Облигаций:

• Объем выпуска: не более 3 млрд рублей

• Срок обращения: 3,1 года (1 140 дней)

• Ориентир по ставке купона: не выше 13% годовых

• Купонный период: 30 дней

• Период сбора заявок: с 10:00 (МСК) 27 октября 2025 года до 18:50 (МСК) 30 октября 2025 года

Возможность обмена Облигаций на обыкновенные Акции будет предусмотрена в публичной безотзывной оферте (далее – Оферта), предоставляемой ООО «Самолет-Резерв» — 100%-й дочерней компанией ПАО «ГК «Самолет» и владельцем квазиказначейского пакета Акций (далее – Оферент). В соответствии с Офертой Оферент обязуется приобрести Облигации при наступлении условий, указанных в Оферте, путем их оплаты посредством передачи Акций и/или денежных средств в размере и порядке, предусмотренном Офертой. Оферта планируется к публикации до начала размещения Облигаций. С проектом Оферты можно ознакомиться по следующей ссылке: Читать источник .

Для определения расчетного количества Акций, приходящихся на 1 Облигацию, будет использоваться Расчетная цена Акции (как она определена в Оферте), которая будет зафиксирована по итогам закрытия книги заявок по Облигациям как Референсная Цена Акции х (100% + премия 30%). Расчетная цена Акции, исходя из условий Оферты, подлежит корректировке в течение срока обращения Облигаций в случае наступления любого События корректировки Расчетной цены Акции. К таким событиям относятся Дивидендное событие, Событие изменения количества Акций, Событие снижения количества Акций в свободном обращении (как эти термины определены в Оферте).

В соответствии с условиями Оферты владелец Облигаций будет иметь право акцептовать Оферту с даты окончания 6-го купонного периода в случае наступления События премии (далее – Событие премии) — превышения ценой закрытия Акции (по итогам основной торговой сессии ПАО «Московская Биржа») значения Расчетной цены Акции в любые как минимум 20 торговых дней из 30 последовательных торговых дней, которые непосредственно предшествуют дате окончания купонного периода. Событие премии считается наступившим в соответствующую дату окончания купонного периода.

По итогам наступления каждого События премии Оферент по своему усмотрению будет определять соотношение между количеством Акций, подлежащих передаче владельцу Облигаций, и суммой денежных средств, которыми будут оплачиваться приобретаемые Оферентом Облигации. Максимальная цена продажи Облигаций в соответствии с условиями Оферты составляет 250% от номинала Облигации.

Гарантом по Оферте в рамках независимой гарантии является ПАО «ГК «Самолет».

Организаторами выпуска выступают Газпромбанк, Старт Капитал, Альфа-Банк, Т-Банк и Совкомбанк.

Техническое размещение предварительно запланировано на 01 ноября 2025 г. Агент по размещению – Газпромбанк.

1 В соответствии с Офертой Референсная Цена Акции представляет собой среднеарифметическое значение цен закрытия Акции по итогам основной торговой сессии на ПАО «Московская Биржа» за 5 торговых дней до открытия книги заявок и за период сбора книги заявок.

2 Консенсус SPIMEX от 02.10.2025 г. Читать источник