💬 Рынок взял паузу

Рынок взял паузу

Российский рынок не может определиться с направлением движения. Рублевый индекс не может найти повода для возвращения к отметке 3300 пунктов, правда, в техническом плане рост рынка может возобновиться.

«С точки зрения теханализа, на дневном графике индекс МосБиржи вчера подрос, закрывшись выше 3280 пунктов. Если в ближайшие торговые сессии индикатору удастся закрепиться выше этого уровня, то возможен дальнейший рост», - полагает Игнат Иванов, аналитик ФГ «Финам».

К 14:20 мск индекс МосБиржи проседает на 0,09% - до 3278,77 пункта, индекс РТС растет на 0,08% - до 1116,53 пункта. Закрытие сегодняшнего дня на рынке РФ, скорее всего, пройдет на отрицательной территории. Общие настроения на рынке негативные, однако фундаментальных причин для просадки нет, что позволит на неделе фондовым индикаторам вернуться к росту.

Рост на дневных торгах смогли показать бумаги QIWI (+5,2%), «Селигдара» (+3,8%), «РуссНефти» (+2,8%), «Полиметалла» (+2,8%), OZON (+2%), «ТКС Холдинг» (+1,9%), «префы» «Сургутнефтегаза» (+1,7%).

Лидеров роста возглавили бумаги «Астра» (+7,1%), «Ростелекома» (ао+3,3%, ап+2%), VK (+1,1%) и МТС (+0,4%) на новостях о том, что крупнейшие российские IT-компании обсуждают покупку отечественных разработчиков операционных систем, таких как ГК «Астра». «В случае слияния «Астра» получит дополнительное финансирование на увеличение объемов производства продукции, а IT-компании расширят свою экосистему российским разработчиком ОС», - поясняет Владимир Чернов, аналитик Freedom Finance Global.

Парадоксальный рост продолжается в бумагах «ПИКа» (+2,3%), несмотря на то, что совет директоров компании рекомендовал общему собранию акционеров не выплачивать дивиденды за 2023 год. Другие девелоперы тем временем торгуются в минусе: ЛСР (-0,8%), «Самолет» (-0,5%). Текущий год, учитывая высокие ставки и снижение платежеспособности населения, обещает быть сложным для компаний.

Сильно дешевеют акции «НОВАТЭКа» (-3,5%). Во-первых, в бумагах формируется дивидендный гэп после закрытия реестра акционеров. Компания выплатит по 44,09 рубля на каждую акцию. Во-вторых, вчера вышла новость о приобретении «Газпромом» (-1%) доли Shell в проекте «Сахалин-2» за 94,8 млрд рублей. после того, как «НОВАТЭК» отказался от сделки. «Структура «Газпрома» уже контролирует половину оператора проекта, и приобретение дополнительной доли позволит ей укрепить позиции в регионе», - считает Игнат Иванов.

На отрицательную сторону ушли бумаги ДВМП (-2,7%), FixPrice (-1,2%), ТГК-1 (-1,2%), «Газпром нефти» (-1,1%), «Сегежи» (-0,9%), «обычка» «Сургутнефтегаза» (-0,8%).

В минувшую пятницу рынок с интересом наблюдал за историей «Соликамского магниевого завода», который полностью перешел под контроль государства. Арбитражный суд Пермского края удовлетворил иск прокурора региона об истребовании в пользу России акций завода, принадлежащих 2266 миноритарных держателей. Как уточняется в telegram-каналк Арбитражного суда Пермского края, иск основан на незаконном выбытии имущества из владения государства, поскольку приватизация госпредприятия произведена без необходимого решения властей РФ. Судом требования прокурора удовлетворены в полном объеме. Такому решению безрезультатно пытался воспрепятствовать ЦБ РФ, считающий это нарушением Гражданского кодекса и Федерального Закона, считая, что такие действия могут подорвать доверие к рынку ценных бумаг.

Аналитики не торопятся оценивать это событие. Дмитрий Казаков, старший аналитик «БКС Мир инвестиций» поясняет, что пока это единичный случай, и сложно делать какие-то выводы в рамках всего рынка. «После отдельной истории мы не стали менять взгляды и оценки относительно других компаний».

Современная биржевая торговля – это высокоавтоматизированный процесс. Главным достижением, связанным с автоматизацией бирж, можно считать появление алгоритмического трейдинга. Получайте прямой доступ на биржи для алготрейдеров от брокера «Финам», он подходит для квалифицированных инвесторов, которые используют алго- и HFT-трейдинг. Скорость отправки и получения данных до 5000 раз выше, чем по стандартному подключению.

Динамика нефтяных котировок сегодня незначительная. К настоящему моменту фьючерс на нефть марки Brent оценивается в $86,79 за баррель, за «бочку нефти марки Light дают $82,11 за баррель. Основной определяющей для динамики нефти уже долгое время является конфликт на Ближнем Востоке. Вчера Совет Безопасности ООН принял резолюцию, требующую немедленного прекращения огня между Израилем и ХАМАС. «Конечно, неизвестно, как эта резолюция будет работать на деле, но для нефтяных цен это негатив», - говорит Людмила Рокотянская, эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций».

Кроме того, Людмила Рокотянская обращает внимание на то, что поддерживает высокие цены на нефть большой запас нефти, находящийся в море. «Причина — изменения логистики из-за волнений на Ближнем Востоке и отказ Индии от партий российской нефти. Однако, по данным S&P Global, фрахтовые ставки отступили от недавних максимумов, а доля нефти на воде, вероятно, достигла своего пика», - сообщила она.

Весомую поддержку ценам оказывает и сокращение добычи со стороны ОПЕК+. Вчера правительство России распорядилось сократить добычу во втором квартале, чтобы выполнить соглашение в рамках ОПЕК+ об ограничении добычи уровнем 9 млн баррелей в день.

Поддержку ценам оказывают и атаки украинских дронов на российские НПЗ. Выход из строя мощностей российских НПЗ вызывает снижение предложения углеводородов, что влечет за собой рост цен. Аналитики Goldman Sachs считают, что после украинских ударов мощности российских НПЗ сократились на 900 тысяч баррелей в день. Между тем, Рональд Смит, старший аналитик «БКС Мир инвестиций», уверен, что атаки на нефтеперерабатывающие заводы не будут иметь продолжительного эффекта. «Конечно, эти удары не могут влиять положительно, но пока эффект на акции ограниченный. Ремонт от нанесенного ущерба займет несколько недель-месяцев. И так как эффект непродолжительный, то и реакцияна акции не будет длительной», - отметил эксперт.

Рубль на торгах Forex незначительно укрепляется: доллар теряет 0,4% - 92,55 руб., евро проседает на 0,15% - до 100,52 руб. Рубль остается устойчивым за счет продаж валютной выручки экспортерами, готовящимися к налоговым выплатам, и высокой цены нефти.

Сдерживают колебания курса рубля и ограничения по оттоку капитала через «дружественные» страны за счет требований по обязательной продаже валютной выручки. Илья Федоров, главный экономист БКС «Мир Инвестиций», выступая сегодня в ходе онлайн-конференции «Российский рынок акций: дивидендные перспективы», отметил, что до конца года не ждет отмена указа об обязательной продаже валюты, так как в этом нет необходимости. «Мы не ожидаем существенного изменения с точки зрения курса, возможно, будут какие-то незначительные послабления - более гибкие механизмы по отношению к отдельным компания. Но в целом, ни мы, ни рынок не ждем отмены, так как эта мера подтвердила свою эффективность. Правительство решило серьезный блоков вопросов, для бюджета тоже невыгодна отмена. Никто не хочет этой отмены, правило останется до конца года».