По словам аналитика, Roku выиграет от рекламы Netflix. Вот что вам нужно знать

Основная мысль

Ходят слухи, что Netflix (NFLX) может рассмотреть возможность взять Roku (ROKU) под свое крыло. Напомним, у них много общей истории: Roku фактически начинал как часть Netflix до того, как в 2008 году был выделен проект генерального директора Энтони Вуда.

Очевидный возобновившийся интерес Netflix возникает в то время, когда он обдумывает, наконец, добавление рекламного уровня к своему сервису, что он постоянно отказывался рассматривать на протяжении всей своей истории. Тем не менее, отсутствие нового прироста сабвуфера теперь заставило его руку.

Пока что это только слухи, но даже если Netflix в конечном итоге не сделает рывок для своего коллеги-гиганта потокового вещания, аналитик Needham Лаура Мартин считает, что Roku все равно выиграет от добавления рекламы в сервис Netflix. Почему?

Во-первых, доход от рекламы зависит от «максимального охвата», а поскольку Roku установлен на 61 миллионе устройств по всему миру, это «обязательное условие» для Netflix. Поэтому, если он не подпишет договор о доле рекламы с Roku, он не будет отображаться на устройствах Roku.

Следующая причина связана с «осведомленностью». Чтобы потребители узнали о своем новом, более дешевом уровне, основанном на рекламе, ему необходимо попасть в «большой рекламный блок на домашней странице» Roku (а также на Vizio, Samsung и других). Поскольку каждый зритель Roku, по сути, является потребителем потокового вещания, его аудитория не имеет «нулевых потерь для стриминговых компаний».

Далее, как и Disney, которая также добавляет рекламный уровень и использует домашнюю страницу Roku для повышения осведомленности о новом контенте, Мартин ожидает, что контент-маркетинг Netflix будет использовать ту же тактику. «По мере развития стриминга и усиления борьбы за новых клиентов NFLX должна покупать больше рекламных блоков Roku, чтобы сообщить наибольшей базе клиентов потокового вещания, какой новый контент появится в NFLX и почему им следует его смотреть», — пояснил Мартин.

Итак, к делу, что все это значит для инвесторов? Мартин подтвердила рекомендацию «Покупать» акции ROKU, в то время как ее целевая цена в $205 дает возможность для 12-месячного роста на 113%.

Мартин в настоящее время является самым известным быком ROKU на Уолл-стрит, но ни в коем случае не единственным — средняя цель аналитиков в $152,26 подразумевает, что акции вырастут на 76% в следующем году. В целом, консенсус-рейтинг акции «Умеренная покупка» основан на 17 покупках, 5 удержаниях и 1 продаже.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранному аналитику. Контент предназначен для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.