💬 ИИ не мертв - он развивается от мозга до тела от 2025-09-24

ИИ не мертв - он развивается от мозга до тела

Если бы британский натуралист Чарльз Дарвин был жив сегодня, это может быть эволюция искусственного интеллекта, который мог бы соблазнить его выйти из его альбома, а не наблюдать за некоторыми красиво лишенными птицами.

Несмотря на недавний мрак в будущем, казалось бы, непреодолимого сектора ИИ, есть четкие доказательства - такие как животные на Галапагосских островах столетия назад - что его структура просто развивается.

Преимущество для инвесторов заключается в том, что это будет несколько более быстрое изменение, чем то, что перенесло нас с водой, до деревьев, а теперь перед экраном компьютера. Действительно, это уже происходит.

«Было много ужаса по поводу NVDA NVDIA -0,25% ▼, разбрызгивающей реакцию на его недавние цифры. Но инвесторы находят другие ниши ИИ с большим количеством взлетно -посадочной полосы впереди», -сказал Дэвид Рассел, глобальный руководитель рыночной стратегии в TradeStation. «Инвесторы начали с NVIDIA и Palantir PLTR -0,66% ▼, которые в некотором смысле были мозгами ИИ. Но теперь они обращаются к оптоволоконной оптике и хранению данных, которые являются мышцами и костью. Как и новые развивающиеся виды, ИИ адаптируется, поскольку его среда обитания расширяется».

ИИ взломает

Действительно, акции ИИ, такие как Nvidia, Palantir и Meta Meta +1,21% ▲, дали звездные результаты за последние несколько лет. За последние 12 месяцев цена акций NVIDIA выросла более чем на 58%, при этом Palantir выросла на 351%, а мета - на 49%.

Они были обусловлены повышенным использованием ИИ во всех сферах жизни. Но, как указал Рассел, в повествовании о росте появляются колебания.

Nvidia недавно сообщила о доходах за 2 квартала в размере 46,74 млрд долларов, превзойдя оценки в 46,23 млрд. Долл. США, и выросла на 56% по сравнению с годом ранее. Тем не менее, его цена акций упала, поскольку она показала, что в течение квартала не зарегистрировала продажи своих чипов H20 в Китай, хотя ограничения на экспорт Китая правительством США были ослаблены. Это также не смог включить прогнозные прогнозы китайского дохода.

«Другим разочарованием было постоянная зависимость NVIDIA от горстки технологических компаний мега-капики, чтобы получить основную часть своего дохода. Его доход остается чрезвычайно сконцентрированным»,-сказала Кэтлин Брукс, директор по исследованию XTB. «Трещины начинают появляться в повествовании о торговле искусственным интеллектом, так как инвесторы беспокоятся о том, что слабая экономика США может видеть медленное поглощение ИИ. Это будет серьезной угрозой для торговли искусственным интеллектом».

Акции Palantir также замедлились, снизившись с 180 долларов в середине августа до 169,31 доллара по состоянию на 13 сентября. Основным сопротивлением было, когда знаменитый короткий продавец Эндрю левый пошел на Fox Business и сказал, что оценка Палантира была «настолько абсурдом», что он обязан исправить на 50%. «Никогда не было компании, которая имеет такой тип многократного или такого типа P/E, который не исправлен», - сказал он. Текущая оценка Палантира составляет 376 миллиардов долларов.

В дополнение к AI Angst - недавний отчет из Массачусетского технологического института, в котором говорилось, что 95% изучаемых компаний, которые он изучал, не получают отдачи от ИИ. Кроме того, исполнительный директор Sam Altman Group Group Openai вызвал опасения, что ИИ может быть в пузыре, аналогично печально известной аварии Dotcom в начале 2000 -х годов.

Нервы и мышцы

Рассел, однако, верит, что у ИИ все еще есть ноги. «ИИ - это тенденция, такая как промышленная революция или рост железных дорог. Это повлияет на многие аспекты жизни большинства людей, создавая бесконечные возможности для новых видов инвестиций», - сказал он.

Итак, где подчеркнули ниши, которые подчеркнул Рассел? Не берите в голову мозг, где именно кость и мышцы?

Для Рассела волоконная оптика - это нервы, транспортирующие данные для мозга и остальной части тела. Оптоволоконная оптика предлагает более низкую задержку и более высокие возможности полосы пропускания для обеспечения быстрой и эффективной передачи данных между взаимосвязанными серверами.

Они жизненно важны для обучения и развертывания моделей ИИ.

Акции в этом секторе включают в себя сетевые системы ИИ и программную фирму Ciena Corporation Cien +5,06% ▲. За последние 6 месяцев его цена акций выросла на 86%, которые помогли недавним доходам в 3 кварталах, выросших на 30% по сравнению с прошлым годом до 1,22 млрд. Долл. США, а рекордная прибыль на акцию-0,67 долл. США. Он также рассчитывает доставлять приблизительно 17% годового роста в 2026 финансовом году.

Ранее в этом месяце аналитики Rosenblatt подняли свою целевую цену на Ciena до 127,50 долл. США с 100 долларов.  Он сказал, что Ciena видит заметную силу спроса в центре обработки данных.

Другие имена волокон включают в себя Credo Technology Group CRDO +1,80% ▲, акции которого выросли на 277% за последние шесть месяцев, а Fabrinet FN +0,20% ▲, что выросло на 96% за тот же период.

Хранение данных похоже на кости и мышцы - все это знание человеческого языка, истории, литературы и науки, включая нашего друга г -на Дарвина. Это и любой другой процесс, который делает ИИ, нужно хранить.

Акции в этой группе включают технологию хранения данных и решения Group Technology Seagate STX +7,75% ▲. Его цена акций в настоящее время находится на рекордном максимуме в 210 долларов США, обусловленной растущим спросом на хранение высокой емкости в приложениях ИИ и достижения в области технологии магнитной записи (HAMR) с помощью тепла, где она имеет преимущество над конкурентами.

HAMR использует лазеры для нагрева жесткого диска и увеличения количества данных, которые можно хранить.

Другими выпущенными запасами хранилища являются Western Digital Corporation WDC +4,94% ▲, на 110% в этом году, чистое хранилище PSTG +5,35% ▲ Выросшая на 65% за последние шесть месяцев, а SNDK Corporation SNDK +6,72% ▲ В этом году-на 70,51 долл. США.

Подключение

Другие акции инвесторы не обязательно думают о том, когда сканирование сектора ИИ - это амфенол APH +1,13% ▲ и TE Connectivity TEL +0,94% ▲, которые делают разъемы и кабельные сборки для секторов, включая центры обработки данных.

Новые имена, связанные с ИИ, для инвесторов, которые могут жевать, включают в себя Astera Labs Alab +2,14% ▲, которая является полупроводниковой компанией, специализирующейся на решениях подключений для инфраструктуры ИИ и облачных центров данных. Во втором квартале он достиг рекордной выручки в размере 191,9 млн. Долл. США на 150% по сравнению с прошлым годом.

В течение квартала Astera Labs расширила свое партнерство с Nvidia, чтобы поддержать рост экосистемы Fusion NVLink. Это сотрудничество направлено на то, чтобы дать гиперспективным центрам обработки данных больше вариантов для создания высокопроизводительных, масштабируемых сетей с использованием технологии NVLink Nvidia.

Инвесторы также могут проверить Arista Networks Anet +4,75% ▲ в облачной сети. Nebius Group, NBIS +0,80% ▲-это облачная и инфраструктурная компания, которая недавно объявила, что предоставит Microsoft MSFT +0,59% ▲ емкостью GPU на сумму 17,4 миллиарда долларов в течение пятилетнего периода.

Программное обеспечение Unity U +4,98% ▲ - еще одна акция, чтобы наблюдать за тем, чтобы на 100% выросли на 100%. Его платформа предоставляет программные решения для создания, запуска и монетизации интерактивного 2D и 3D-контента в реальном времени для устройств дополненной и виртуальной реальности.

Его партнерские отношения включают Tencent TCEHY +0,81% ▲, Scopely и Nintendo, что дает ему сильную экспозицию на процветающий игровой рынок и Китай, где правительство поддерживает технические фирмы, чтобы взять на себя США в гонке искусственного интеллекта.

Программное обеспечение Dodos

Однако другие акции программного обеспечения, особенно программное обеспечение как сервисные фирмы, могут, однако, страдать в эволюции искусственного интеллекта.

Недавнее исследование от Alix Partners показало, что более 100 публичных компаний -разработчиков программного обеспечения получают «сжимание» от ИИ. Акции, уязвимые для ИИ, включают ServiceNow Now +1,83% ▲, Gartner IT +0,14% ▲, Salesforce CRM -0,40% ▼, Accenture ACN -0,80% ▼ и Adbe Adbe -1,06% ▼.

Серверы ИИ также могут быть местом, где поля идут умрет. Dell Dell +1,86% ▲ Акции упали после результатов его второго квартала, поскольку, по его словам, скорректированные доходы на акцию на акцию будут иметь среднюю точку в размере 2,45 долл. США, пропуская аналитики в размере 2,55 долл. США. Серверная группа Super Micro Computer SMCI +0,51% ▲ Акции снизились примерно на 30% за прошедший месяц после обрезки своей выручки на 2026 финансовый год на 7 миллиардов долларов до 33 миллиардов долларов.

Это область, которая, возможно, уже прожила лучшую жизнь.

В конце концов, как сказал бы Дарвин - кто -то должен быть динозавром или додо - см. Выше - в новом мире ИИ.

Отказ от ответственности и DiscloSurerePort проблема