💬 Вот почему акции Amazon (AMZN) остается J.P.Morgan's «Лучшей идеей»

Вот почему акции Amazon (AMZN) остается J.P.Morgan's «Лучшей идеей»

Электронная коммерция и гигант облачных вычислений Amazon Amzn +0,05% ▲ продолжают оставаться «лучшей идеей» для J.P.Morgan. В исследовательской заметке по поводу электронной коммерции штата США 5-звездочный аналитик J.P.Morgan Даг Анмут подтвердил рейтинг покупки акций AMZN с целевой ценой в размере 240 долл. США на основе оценки в 32,5X его оценки свободного денежного потока в 2026 году в размере 75 миллиардов долларов.

Верхний аналитик J.P.Morgan остается бычьим на акциях AMZN

JPMorgan ожидает, что рост электронной коммерции в США замедляется до 5,3% в 2025 году по сравнению с 7,6% в 2024 году, но проникновение увеличится на 54 базисных пункта до 23,2% от 2025 года, скорректированных розничных продаж в США. Anmuth считает, что летучий макро -фон повлиял на настроения и расходы потребителей, а тарифы могут повысить цены и привести к тому, что потребительские тенденции и тенденции расходов. Он ожидает, что в 2026 году он ожидает, что рост будет реагировать в вероятной более стабильной макро-среде и оценивает средний и высокий рост однозначных в продажах электронной коммерции в США, при этом проникновение достиг 25% к 2027 году.

Приезжая в Amazon, Анмут отметил, что объем валового товара компании в США (GMV) увеличился на 9,2% до 536 миллиардов долларов в 2024 году, что обеспечило 46% доли электронной коммерции в США и 11% доли, скорректированных в США, розничных продаж. Примечательно, что доля Amazon в электронной коммерции в США почти удвоилась с 2015 года, в то время как ее доля в корректируемых розничных продажах в США почти в четыре раза, возглавляемой различной базой объема товаров, скоростью доставки, огромным выбором товаров и конкурентоспособным ценам.

Интересно, что, основываясь на оценках, Anmuth ожидает, что Amazon превзойдет Walmart WMT +0,36% ▲ как крупнейший розничный продавец в США в 2025 году, созданный ростом в недооцененных категориях, более быстрой скоростью доставки, главной махкой и силой стороннего бизнеса.

В целом, Анмут считает, что Amazon хорошо позиционируется как лидер рынка в области электронной коммерции и общественного облака, где светские сдвиги остаются на ранней стадии. Аналитик ожидает высокого роста AWS компании (Amazon Web Services) и потоков доходов от рекламы, которые являются ее наиболее прибыльным предприятием, для дальнейшей поддержки более высокой маржи и генерации свободного денежного потока.

Anmuth занимает 56 -е место среди более 9 634 аналитиков, отслеживаемых Tipranks. У него уровень успеха в 64%, со средней доходностью за рейтинг 21,6% за один год.

Какова целевая цена для акций Amazon?

В целом, Уолл -стрит является оптимистичным на акциях Amazon, с сильным консенсусным рейтингом на основе 46 покупок и одной рекомендации для удержания. Средний прогноз цен на акции AMZN в размере 242,48 долл. США указывает на 15,6% потенциала роста.

Смотрите больше рейтингов аналитиков AMZN

Отказ от ответственности и раскрытия

Ищете торговую платформу? Проверьте Tipranks ' Лучшие онлайн -брокеры Руководство и найдите идеального брокера для ваших сделок.

Сообщить о проблеме