💬 Ulta Beauty Stock (ULTA) поддерживает смелое возвращение после первого квартала

Ulta Beauty Stock (ULTA) поддерживает смелое возвращение после первого квартала

После каменистой пары лет Ulta Beauty Ulta -0,54% ▼ устроит жесткое возвращение, а ее акции и инвестиционные дела выглядят все лучше к кварталу. Очевидно, что результаты первого квартала компании, опубликованные только на прошлой неделе, зажгли искру в акциях, демонстрируя надежный сопоставимый рост продаж, стратегические победы и агрессивную программу выкупа акций.

Несмотря на недавнее митинг, я считаю, что Ulta Beauty по-прежнему предлагает привлекательную ценность, что делает его убедительным выбором для долгосрочных инвесторов. Вот почему я останусь бы оптимистично на запасе.

Обновленный импульс при сопоставимом росте продаж

В наши дни ходившись в магазин Ulta, похоже на то, что вступит в шумный базар красоты, и цифры, безусловно, подтверждают эту атмосферу. В первом квартале ULTA сообщила о увеличении сопоставимых продаж на 2,9%, продувая скромные ожидания Уолл -стрит в росте всего на 0,2%. Этот рост, вызванный увеличением среднего размера билетов на 2,3% и увеличением транзакций на 0,6%, показывает, что ULTA в наши дни наделяет клиентов, даже перед лицом жестокой конкуренции, стоящей перед индустрией красоты в наши дни.

Под новым генеральным директором Kecia Steelman, план «Ulta Beauty Unleashed», резонирует со свежими акциями и усиленной программой лояльности, теперь может похвастаться рекордными 44,6 миллионами участников и поддержание покупателей.

Можно утверждать, что это случайность четверть. Тем не менее, акцент ULTA на эксклюзивных продуктах и ​​опыте в магазине, таких как их расширенный целевой магазин, несомненно, движет трафиком. Нет никаких оснований думать, что эта тенденция скоро исчезнет, ​​тем более что Ульта выходит из некоторых трудных кварталов (отсюда и неэффективность акции в 2024 году), а недавние цифры указывают на то, что в настоящее время установлен надлежащий отскок.

Чтобы быть откровенным, способность компании опережать оценки в такой жесткой розничной среде (особенно в конкуренции) сигнализирует о потребительской базе, которая все еще готова терять красоту, даже в период экономической неопределенности.

Расширенный охват создает стратегическую победу для Ulta

Одним из наиболее интересных выводов из отчета Ulta является то, что компания не только полагается на основной бизнес для роста, но вместо этого изучает новые возможности. Во время вызова доходов руководители рассказали о планах расширения в Мексику и на Ближнем Востоке в этом году.

В этом квартале они уже открыли шесть новых магазинов, в результате чего их общее количество до 1451 года после добавления 100 магазинов Ulta Beauty в целевых местах в прошлом году. Интересно, что эти шаги не обязательно связаны с расширением квадратных метров (как в случае с розничными продавцами), а о том, чтобы сделать Ulta предназначением для любителей красоты повсюду.

Затем есть программа лояльности, которая выросла на 3% в прошлом году до отметки 44,6 млн. Это липкая экосистема, которая заставляет клиентов возвращаться, и Ulta удваивает цифровые обновления и персонализированный маркетинг. Когда вы соединяете эти усилия с эксклюзивными запусками брендов, вы можете увидеть, как Ulta может вырвать долю рынка от таких конкурентов, как Sephora и Amazon, даже несмотря на то, что эти гиганты вырисовываются большими.

Выкуп и устойчивость: мечта акционера

У Ulta огромный послужной список выкупа акций. По сути, в течение многих лет он использовал большую часть своего свободного денежного потока, чтобы выкупить как можно больше акций. Для контекста, за последнее десятилетие, ULTA сократила свое количество доли на 30%.

В первом квартале эта тенденция выдержала, с Ulta выкупила акции на сумму 249,5 млн. Долл. США. Поскольку Ulta все еще доступна в размере 2,7 млрд. Долл. США в рамках программы в 3 миллиарда долларов, признает доверие к своему будущему и нынешней оценке акций. Я люблю видеть ставку на компанию на себя. Управление похоже на то, что они говорят: «Мы знаем, что мы недооценены, и мы не боимся доказать это».

Значение Ulta на виду

Что касается оценки ULTA, даже после того, как акции после получения отскок, она все еще торгуется всего в 20 раз в этом году. Учитывая, что продажи находятся на отскоке, маржа стабилизируется, а выкуп постоянно снижает количество акций, ожидается, что рост EPS будет расти в ближайшие годы. Фактически, выкупа акций на сегодняшней оценке, вероятно, окажется исключительно акцентированным в долгосрочной перспективе. Поэтому я считаю, что нынешние многочисленные недооценки среднесрочных перспектив ULTA.

Акции Ulta Beauty - покупка, продажа или держаться?

Несмотря на недавний отскок акции, Уолл -стрит по -прежнему оптимистично оптимистична в отношении ULTA. Акции по -прежнему имеют умеренный рейтинг консенсуса, с 12 аналитиками в настоящее время оптимистично, 12 нейтральных и только одного медвежьего. Теперь средний прогноз акций ULTA в размере 470,04 долл. США указывает на предельный потенциал недостатка в течение следующих двенадцати месяцев.

Смотрите больше рейтингов аналитиков ULTA

Красота, готовый сиять

Ulta Beauty, кажется, восстанавливает свой импульс. Компания предоставила сильные сопоставимые продажи, выполнил ключевые стратегические инициативы и продолжает возвращать ценность акционерам с помощью надежной программы выкупа. Торговая примерно в 20 раз в 20 раз, Ulta предлагает убедительную смесь стоимости и роста-необычную комбинацию в часто волатильном розничном секторе. Благодаря значимому запасу безопасности и устойчивого потенциала роста, акции предоставляют очень привлекательную инвестиционную возможность на текущих уровнях.

Отказ от ответственности и раскрытия

Ищете торговую платформу? Проверьте Tipranks ' Лучшие онлайн -брокеры и найдите идеального брокера для ваших сделок.

Сообщить о проблеме