📰 Лучшие децентрализованные биржи Solana (DEX), за которыми стоит следить в 2024 году

Лучшие децентрализованные биржи Solana (DEX), за которыми стоит следить в 2024 году

Блокчейн Solana является домом для сотен децентрализованных приложений (dApp), которые используют высокую пропускную способность, масштабируемость и компоновку блокчейна.

Есть причина, по которой это одна из крупнейших экосистем DeFi, общая стоимость которой заблокирована в миллиарды долларов.

Децентрализованные биржи (DEX) поддерживают это оживленное сообщество и составляют львиную долю TVL на Солане. Они предоставляют пользователям необходимые инструменты для онлайн-торговли, обмена между различными токенами, предложения ликвидности и многого другого.

Ниже мы попытаемся предоставить исчерпывающую информацию о лучших DEX Solana, включая важную информацию об их протоколах, а также:

У Solana есть несколько аспектов, которые делают ее идеальной сетью для DEX. Он породил некоторые из самых известных децентрализованных торговых платформ не только в своей собственной экосистеме, но и во всей отрасли.

Быстрая навигация

Стоит ли торговать на DEX?

Децентрализованные биржи (DEX) предлагают несколько преимуществ по сравнению с традиционными биржами, такие как повышенная конфиденциальность и автономия, а также доступ к более широкому спектру токенов.

В отличие от централизованных бирж (CEX), DEX не являются кастодиальными и не нуждаются в индивидуальной проверке токенов на соответствие правилам перед их листингом. Это означает, что вы можете найти новые проекты на DEX задолго до того, как они будут размещены на централизованной бирже, предлагая трейдерам возможности раннего доступа.

Децентрализованные биржи могут предлагать инновационные торговые функции и механизмы стимулирования, которых нет в их централизованных аналогах, такие как фермерство, автоматизированные торговые пулы и многое другое.

Если вы отдаете приоритет безопасности, конфиденциальности и контролю над вашей криптовалютой, DEX могут вам подойти. Они также полезны для торговли нишевыми токенами, недоступными на CEX. Однако трейдингу на DEX необходимо учиться, поэтому убедитесь, что вы хорошо осведомлены о тонкостях.

Примечание. Однако следует учитывать одну вещь: если вы хотите использовать DEX, вам понадобится кошелек с самостоятельным хранением. У нас есть подробное руководство по лучшим кошелькам Solana, которое вы можете прочитать и выбрать тот, который лучше всего соответствует вашим потребностям.

Давайте кратко рассмотрим их преимущества и недостатки, потому что они есть.

Преимущества децентрализованных бирж (DEX)

У DEX есть несколько плюсов и минусов, и пользователям важно взглянуть на обе стороны картины, чтобы принять обоснованное решение.

DEX снижают риски безопасности, связанные с централизованными биржами, поскольку они не имеют централизованных систем, связанных с внутренними проблемами или внешними уязвимостями. Централизованная биржа удерживает средства пользователей, что делает их уязвимыми для определенных рисков, в том числе:

Вместо этого DEX используют смарт-контракты для исполнения сделок и записи в блокчейне, обеспечивая транзакции, не требующие доверия. Более того, вы несете единоличную ответственность за свои монеты, поскольку управляете своим кошельком.

DEX обеспечивают повышенную конфиденциальность, поскольку пользователи сохраняют контроль над своими криптокошельками извне. Это избавляет трейдеров от необходимости раскрывать секретные ключи и освобождает DEX от ответственности за средства.

Кроме того, пользователям DEX обычно не требуется проходить процедуры «Знай своего клиента» (KYC) или «Борьба с отмыванием денег» (AML), что может быть удобно, но в определенных контекстах может создавать юридические проблемы.

По сути, DEX обеспечивают потенциал повышенной безопасности за счет децентрализации и обеспечивают большую конфиденциальность, не обязывая пользователей раскрывать конфиденциальную информацию, такую ​​​​как электронные письма, адреса, номера телефонов и т. д. Однако это может вызвать проблемы со стороны регулирующих органов в некоторых странах с нечеткими правилами криптовалюты.

DEX предлагают глобальную доступность, позволяя пользователям со всего мира получать к ним доступ, если у них есть подключение к Интернету и совместимый кошелек. Ограничений, основанных на юрисдикции, обычно нет.

Аналогичным образом, DEX могут похвастаться более обширной таблицей криптовалют, чем их централизованные аналоги. Они более открыты для небольших или менее известных проектов, что позволяет пользователям исследовать более широкий спектр активов.

Недостатки децентрализованных бирж (DEX).

Давайте рассмотрим минусы DEX ниже, начиная с безопасности смарт-контрактов.

Хотя смарт-контракты создают среду, не требующую доверия, и исключают третьих лиц, они могут быть подвержены ошибкам в коде или уязвимостям, которыми могут воспользоваться хакеры.

Новичкам может быть сложно ориентироваться в DEX из-за менее интуитивно понятных пользовательских интерфейсов и необходимости более глубоких технических знаний для совершения сделок.

Меньшее количество пользователей также означает, что для каждого конкретного токена существует меньший пул покупателей и продавцов, что затрудняет поиск подходящего варианта для вашей сделки. Хотя DEX используют AMM, они в конечном итоге не могут воспроизвести эффективность прямого сопоставления конкретных заказов на покупку и продажу.

DEX могут страдать от низкой ликвидности, особенно для менее популярных токенов, что потенциально затрудняет выполнение сделок по желаемым ценам. Низкая ликвидность на DEX может привести к более высокому проскальзыванию, а это означает, что в конечном итоге вы можете заплатить больше (или получить меньше), чем ожидали.

Сравнение лучших DEX Solana

Ниже приводится обобщенное и всестороннее визуальное представление их особенностей и других характеристик.

5 лучших DEX Solana

Учитывая все вышесказанное, давайте рассмотрим лучшие DEX Solana.

Протоколы были выбраны на основе объема торгов, основы, конкурентных характеристик и комиссий, TVL, рыночной капитализации и других важных компонентов.

Краткое резюме:

Юпитер — децентрализованный агрегатор бирж. Это означает, что он перепроверяет и собирает цены на разных DEX, чтобы предоставить пользователям лучшие цены на рынке. Его популярность такова, что многие сделки Solana DEX проходят через Юпитер, что подчеркивает эффективность протокола, низкую комиссию за своп и ликвидность.

Юпитер начинал как поставщик ликвидности, аналогичный 1inch на Ethereum. Однако в прошлом году бизнес-модель изменилась, поскольку протокол решил обеспечить торговлю деривативами, аналогичную GMX и dYdX.

JUP — это токен управления, который позволяет пользователям голосовать за или против всех аспектов и изменений, происходящих на Юпитере. Он также используется в качестве скидки для трейдеров. Токен JUP запомнился масштабной раздачей, в ходе которой более 40% из 10 миллиардов отчеканенных токенов были переданы сообществу и периодически распространялись.

Jupiter считается одной из лучших DEX Solana, предназначенной для облегчения обмена токенов с минимальным проскальзыванием и доступными комиссиями. Его удобный интерфейс подойдет как новичкам, так и опытным трейдерам, поддерживая более сотен токенов и тысячи торговых пар.

Вот краткое изложение ключевых особенностей Юпитера:

Более того, биржа также фокусируется на инструментах для разработчиков, упрощая интеграцию DApps и интерфейсов. Существуют десятки инструментов, ресурсов документации и программ, предназначенных для разработчиков, в том числе:

Jupiter не взимает комиссию за транзакцию, но определенные комиссии применяются к другим важным функциям протокола. Вот разбивка:

Jupiter совместим с большинством надежных кошельков, включая Solana и Ethereum. Некоторые примеры:

Краткое резюме:

Райдий (RAY) является близким конкурентом Юпитера по объему торгов. Оба часто превосходят друг друга по ежедневному объему торгов. Он известен своим красивым, удобным дизайном, низкими комиссиями и поддержкой сотен, если не тысяч криптовалют.

Raydium облегчает обмен токенов, предоставление ликвидности и сбор прибыли для пользователей. Протокол облегчает торговлю активами с использованием алгоритма автоматического маркет-мейкера (AMM). Он также включает Acceleraytor, панель запуска, на которой размещаются первоначальные предложения DEX (IDO) для новых проектов Solana.

Что отличает Raydium, так это его интеграция с центральной книгой лимитных ордеров OpenBook. Это позволяет пользователям и пулам ликвидности на Raydium использовать более широкий поток ликвидности и заказов всей экосистемы OpenBook, и наоборот.

Raydium также позволяет любому создать пул ликвидности для пары токенов, что обеспечивает участие без разрешения и повышает ликвидность в экосистеме.

У Raydium сложная структура комиссий. Он взимает небольшую торговую комиссию за каждый своп в пуле, которая обычно составляет 0,25% от сделки. Затем комиссия делится на вознаграждение поставщиков ликвидности, проведение обратных выкупов RAY и пополнение казны Raydium.

Казначейские сборы за сделки пула CLMM автоматически конвертируются в доллары США и переводятся на другой назначенный адрес, контролируемый мультиподписью Squads, который используется для покрытия расходов RPC.

Для пулов концентрированной ликвидности (CLMM) торговая комиссия варьируется по четырем уровням: 100 б.п., 25 б.п., 5 б.п. или 1 б.п. Поставщики ликвидности получают 84% комиссии, 12% выделяется на выкуп RAY, а оставшиеся 4% — в казначейство.

Пользователи, желающие создать стандартный пул AMM, должны заплатить комиссию в размере 0,4 SOL. Это сделано для предотвращения спама в пуле и поддержки устойчивости протокола.

Raydium поддерживает несколько кошельков, включая аппаратные, такие как Ledger. Вот краткий обзор:

Краткое резюме:

Drift Protocol — одна из крупнейших DEX Solana. Он разработан как платформа с открытым исходным кодом, не требующая кастодиального обслуживания и эффективно использующая капитал для тех, кто ищет спотовую и бессрочную торговлю.

Он предлагает множество функций: спотовую и бессрочную торговлю, кредитование и заимствование, а также предоставление пассивной ликвидности. Естественно, большая часть внимания тяготеет к вечным инструментам. Пользователи могут открывать длинные или короткие позиции по поддерживаемым активам с кредитным плечом до 10x.

Протокол Drift использует механизм перекрестного риска, сеть киперов и несколько механизмов ликвидности, что позволяет платформе предоставлять пользователям низкие комиссии, минимальное проскальзывание и высокую производительность.

Кроме того, он предоставляет такие функции, как автоматическая доходность по депозитам и ставка с кредитным плечом с годовой доходностью до 10% (с учетом колебаний).

Drift v2 использует ряд сложных механизмов торговли и ликвидности, обеспечивающих удобство работы пользователей. Некоторые из его ключевых компонентов:

Drift имеет сложную структуру, в которой используется модель комиссии производителя-получателя. Комиссии рассчитываются в зависимости от сделки и размера позиции пользователя. Просмотрите страницу документации для получения дополнительной информации.

Протокол Drift поддерживает несколько криптокошельков, в том числе:

Краткое резюме:

Orca — это децентрализованная биржа, получившая высокую оценку за простоту и удобный интерфейс, запущенная в феврале 2021 года.

DEX выделяется своей высокой ликвидностью в нескольких пулах. Известно, что это привлекает множество трейдеров, которые стремятся оптимизировать свою общую эффективность торговли DEX.

Orca обеспечивает обмен токенов и предоставляет долю торговых комиссий через свои аквафермы. Эта концепция объединения ликвидности для торговли возникла на децентрализованных биржах Ethereum, таких как Uniswap.

Несмотря на сходство с другими биржами Solana, Orca выделяется несколькими отличительными особенностями.

К настоящему моменту должно быть очевидно, что подход Orca заключается в упрощении работы трейдеров и поставщиков ликвидности, подчеркивая ее ориентированный на пользователя подход.

Интересной особенностью Orca является то, что каждая сделка, совершенная в сети, вносит вклад в Климатический фонд Orca — автономное предприятие, которое инвестирует в экологически чистые технологии и инновации.

Комиссии на Orca DEX варьируются в зависимости от процента, который каждый пул взимает независимо.

Пулы с уровнем комиссии ≥0,3%:

Пулы с уровнем комиссии <0,3%:

В целом, эта модель распределения комиссий направлена ​​на стимулирование предоставления ликвидности, одновременно поддерживая управление платформой и способствуя экологическим инициативам через Климатический фонд.

Orca поддерживает несколько кошельков, включая аппаратные, такие как Ledger. Вот краткое изложение:

Краткое резюме:

Zeta Markets — это бессрочная биржа, работающая на блокчейне Solana. Он был запущен в 2021 году и поддерживается известными венчурными инвесторами (VC), включая Jump Capital, Wintermute и Solana Ventures.

Zeta Markets использует блокчейн Solana, чтобы обеспечить быстрые транзакции и торговые заказы без ущерба для безопасности. Вот краткое изложение основных функций протокола:

Zeta Markets использует уровни комиссий. Вы можете просмотреть их на странице документации по уровням комиссий. Обратите внимание, что комиссии заметно ниже по сравнению с другими биржами деривативов на Solana.

По сравнению с другими DEX, возможности кошелька несколько ограничены, поскольку протокол поддерживает только Solflare, WalletConnect, Backpack, OKX Wallet и Phantom.

За исключением спада Solana в 2021 и 2022 годах, во многом вызванного крахом FTX, сеть и ее токен работали очень хорошо, более или менее, с момента их создания.

Напомним, что FTX активно поддерживала Solana и владела множеством токенов SOL. После того, как биржа объявила дефолт после фиаско SBF, многие инвесторы SOL сократили или прекратили свои риски из-за страха за всю сеть из-за влияния FTX.

Однако с тех пор сам протокол оказался устойчивым. Солана успешно отделилась от влияния FTX и доказала, что это не окажет на него долгосрочного воздействия.

В результате сеть процветает, что можно увидеть в нескольких компонентах, включая, помимо прочего:

Во многом это заслуга команд, стоящих за лучшими децентрализованными биржами Solana, поскольку они лежат в основе всей местной экосистемы DeFi.

Если разработчики протоколов продолжат предоставлять и улучшать возможности Solana, возможно, будет оправдано предположить, что будущее Solana DEX выглядит светлым.

Безопасна ли торговля на DEX?

Чтобы ответить на этот вопрос, необходимо сначала сделать несколько важных уточнений.

Во-первых, торговля на DEX требует больше технических знаний и подготовки по сравнению с торговлей на централизованной бирже. У вас должен быть собственный кошелек для самостоятельного хранения, который сам по себе может представлять определенные проблемы.

Однако, если вы уверены в своей способности маневрировать в сетевой среде, торговля на DEX может быть безопаснее. Это связано с тем, что вы, как трейдер, полностью контролируете свои средства — не существует центральной стороны, которая могла бы подвергать цензуре ваши транзакции, блокировать ваши депозиты или снятие средств или каким-либо образом влиять на вашу торговую деятельность.

Однако, учитывая все обстоятельства, большинство пользователей не настолько разбираются в технических вопросах и могут столкнуться с проблемами при торговле на DEX. Вот почему настоятельно рекомендуется убедиться, что вы полностью осведомлены об их тонкостях, чтобы в конечном итоге не платить за высокое проскальзывание или, что еще хуже, подвергать свои монеты опасности.

Часто задаваемые вопросы

Jupiter считается DEX Solana с наибольшим ежедневным объемом торгов, но за это место активно борется Raydium, который обычно считается вторым по величине DEX на Solana.

Solar Dex — первый DEX на Солане. Это стало чем-то вроде крипто-памятной вещи, поскольку Solar Dex больше не входит в число лучших децентрализованных бирж.

Лучший Solana DEX — тот, который отвечает вашим конкретным потребностям. Если вы ищете спотовые сделки, возможно, Raydium — ваш выбор. Если вам нужны дополнительные возможности, такие как лимитные ордера и DCA, возможно, вам стоит обратиться к Jupiter.

Криптовалюты DEX обычно относятся к собственным монетам, лежащим в основе экосистемы и управления децентрализованной биржи.

Лучшие DEX Solana – заключительные мысли

В заключение отметим, что экосистема Solana может похвастаться несколькими выдающимися DEX, каждая из которых предлагает уникальные функции и преимущества.

Сеть продолжает процветать по большинству измеримых показателей, и развитие DEX, несомненно, сыграло важную роль в этом.

Команды соревнуются за предоставление трейдерам новых и интересных функций, таких как лимитные ордера, торговля деривативами в сети, динамические пулы и многое другое — все это обязательно привлечет трейдеров по мере роста экосистемы в будущем.