💬 Почему покупка частей Intel может быть возможностью в миллиард долларов для Broadcom

Почему покупка частей Intel может быть возможностью в миллиард долларов для Broadcom

Broadcom (AVGO) обратился к TSMC (TSM) о потенциальном партнерстве по эксплуатации литейного подразделения Intel (Intc). Несмотря на то, что сделка все еще находится в ранних переговорах, она предоставляет интересную возможность для Broadcom расширить свои возможности и повысить свои финансовые показатели. Помимо предприятия Foundry, приобретение операций по команде дизайнеров Intel может быть изменяющим игру шагом для Broadcom.

Вот почему это имеет смысл.

Увеличение доходов и прибыльности

Одной из наиболее убедительных причин для Broadcom подумать о приобретении команды дизайнеров Intel является финансовый рост. Business Intel X86 в прошлом году принесло около 49 миллиардов долларов. Если Broadcom взял под контроль ключевые сегменты, он может удвоить его годовой доход, который составил 51,6 млрд долларов в 2024 финансовом году.

Кроме того, сегменты клиента и сервера Intel могут принести годовой операционный доход около 15 миллиардов долларов. С помощью дисциплинированного и ориентированного на прибыль подхода Broadcom повышение эффективности может стимулировать более высокую прибыль. По оценкам аналитиков, такое приобретение может добавить от 1,50 до 1,60 долл. США в виде прибыли на акцию (EPS), что делает его прибыльным шагом для акционеров Broadcom.

Получение преимущества на рынках ИИ и центра обработки данных

Broadcom агрессивно расширил свой бизнес в области AI, который утроился до 12,2 млрд. Долл. США в 2024 году. Приобретение команд дизайнеров Intel, особенно тех, кто работает над акселераторами ИИ, таких как Гауди, позволит Broadcom укрепить свою опору в области ИИ и датчиков.

В настоящее время NVIDIA (NVDA) доминирует в аппаратном обеспечении AI, но Broadcom может стать сильным конкурентом, интегрируя процессору и графический процессор Intel с собственными сетевыми и индивидуальными чипами ускорителя. Это позиционирует Broadcom как поставщика решений для AI с полным стеком, апеллируя к облачным гигантам, таким как Google (Googl) и Meta (Meta), которые наращивают свои собственные инициативы по фишкам AI.

Расширение присутствия на рынке Broadcom

В настоящее время Broadcom фокусируется на сетевом взаимодействии, хранилище и пользовательском кремниевом кремне для гиперсметористов. Выйти на рынок процессоров и графических процессоров X86, он будет диверсифицировать свой портфель продуктов и создаст новые потоки дохода. С талантом Intel в дизайне на борту Broadcom может бросить вызов AMD (AMD) и NVIDIA в решениях с высокопроизводительными вычислениями и предприятиями.

Avgo - это покупка?

Обращаясь к Уолл -стрит, Broadcom считается сильной покупкой. Средняя целевая цена для акций Avgo составляет 248,71 долл. США, что подразумевает потенциал роста 30,84%.

Смотрите больше рейтингов аналитиков Avgo

Суть

В то время как разрешения регулирующих органов и задачи интеграции должны быть тщательно управляться, приобретение команд дизайнеров Intel может быть преобразующим для Broadcom. Он предлагает огромный потенциал дохода, повышает конкурентоспособность в области ИИ и обработки данных и соответствует геополитическим тенденциям. Если хорошо выполнено, эта сделка может укрепить позицию Broadcom в качестве основной силы в полупроводниковой промышленности.

Вопросы или комментарии о статье? Напишите на [email protected]