💬 «Сядьте это», - говорит аналитик о Lucid Stock

«Сядьте это», - говорит аналитик о Lucid Stock

Акции Lucid Group (NASDAQ: LCID) представляют инвесторам загадку. С одной стороны, это современная, отмеченная наградами компания EV, обладающая ведущими отраслевыми технологиями и сильным доступом к капиталу, значительно поддерживаемой PIF-фондом суверенного богатства в Саудовской Аравии, который владеет ~ 60% акций компании. И наоборот, это автопроизводитель, чей дебютный автомобиль не достиг первоначальных ожиданий продаж, что способствовало свободному сжиганию денежных потоков в 10 миллиардов долларов в период между 2022 и 2024 годами.

Тем не менее, аналитик Cowen Итай Михаэли утверждает, что недавно выпущенный Suv Lucid Gravity дает компании «второй шанс» для достижения реального коммерческого успеха-на этот раз в более широком, более востребованном сегменте рынка.

«Быки», по словам Михаэли, считает, что компания может извлечь выгоду из своих сильных технологических NOUS, уроков, извлеченных из прошлых проблем, и ее акционера, поддерживая «перезагрузить историю роста». Это начинается с запуска внедорожника Gravity, за которым следуют внедорожники премиум -класса в конце 2026 года. Тем временем быки будут надеяться на то, что проспект Lucid может монетизировать свой технический опыт посредством потенциально прибыльных соглашений о лицензировании EV.

«Поскольку ликвидная взлетно -посадочная полоса компании выглядит неповрежденной в H2 2026, Lucid имеет разумную взлетно -посадочную полосу для достижения этих вех», - по мнению аналитика.

Однако в лагере Медвежь рассматривается модель доходов, где положительный свободный денежный поток не ожидается до позднего десятилетия, и сомневается в успехе внедорожника гравитации. Кроме того, компания проходит переход генерального директора после неожиданного отъезда бывшего генерального директора/технического директора Питера Роулинсона.

Итак, это взгляд от обеих сторон, но где стоит Михаил?

«У нас есть смешанные взгляды на имя», - говорит аналитик. Хотя запуск гравитации может быть «поворотным моментом», стартовая цена (~ 95 тыс. Долл. США) кажется слишком высокой, чтобы управлять значительным объемным рампом, и Майкл отметил, что он предпочел бы более низкую стратегию с более высоким объемом, даже если это означало жертву некоторой валовой маржи. «Если гравитация не демонстрирует ранний объемный импульс, акции, скорее всего, будут бороться за работу», - говорит он.

Тем не менее, аналитик более позитивен в отношении лицензионного потенциала, так как разрыв в технологии EV между Lucid и традиционными автопроизводителями выросла только: руководство издает уверенные шумы по поводу этой возможности во время вызова в 4 -м квартале.

«Тем не менее, - далее Майкл говорит:« Трудно определить целый тезис о лицензионном результате, плюс неясно, насколько привлекательными будут термины для Lucid, учитывая потребности компании в финансировании. Наконец, переход генерального директора создает некоторую краткосрочную неопределенность, хотя мы были воодушевлены некоторыми инициативами, обсуждаемыми новой управленческой командой Lucid по вызову в 4-м квартале, а не более агрессивному маркетингу ».

Учитывая, что профиль риска/вознаграждения «выглядит сбалансированным прямо сейчас», Майкл занимает нейтральную позицию на LCID, оценивая акции в качестве удержания. Его целевая цена в 2,30 долл. США предполагает 10% роста от текущих уровней. (Чтобы посмотреть послужной список Майкла, нажмите здесь)

Обращаясь к более широкому настроению на Уолл -стрит, 10 недавних обзоров аналитиков рисуют осторожную картину: 1 покупка, 5 удержаний и 4 продажи, кульминацией которых стало умеренное консенсус продажи. Тем не менее, со средней целевой ценой в размере 2,38 долл. США акции LCID по -прежнему имеют потенциал роста ~ 14%. (См. Прогноз акций LCID)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями в привлекательных оценках, посетите лучшие акции Tipranks для покупки, инструмент, который объединяет все акционерные знания Tipranks.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, являются исключительно мнениями известного аналитика. Содержание предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно проводить свой собственный анализ, прежде чем делать какие -либо инвестиции.

Вопросы или комментарии о статье? Напишите на editor@tipranks.com