💬 Золото занимает оборонительную позицию из-за сильного доллара США

Золото занимает оборонительную позицию из-за сильного доллара США

Цена на золото снижается во время североамериканской сессии, поскольку трейдеры, ищущие безопасности, скупают доллар США, поскольку доходность казначейских облигаций США выросла до самого высокого уровня с ноября 2023 года. На момент написания статьи пара XAU/USD торгуется на уровне $2657, не сумев преодолеть отметку $2700, что на 1,20% меньше.

Скудный экономический отчет в понедельник заставляет инвесторов переваривать последние данные по занятости в несельскохозяйственном секторе США за декабрь. Хотя экономика показала себя лучше, чем ожидалось, а показатели выросли на 256 тыс., превысив прогнозы в 160 тыс. и ноябрьские 212 тыс., трейдеры следят за публикацией данных по инфляции в США.

В среду будет объявлен индекс потребительских цен (ИПЦ) за декабрь, с прогнозами около 2,8% в годовом исчислении, что выше ноябрьских 2,7%. Базовый ИПЦ, который исключает волатильную составляющую, по прогнозам, останется неизменным на уровне 3,3% в годовом исчислении, не изменившись по сравнению с последними трехмесячными показателями.

Данные по инфляции могут изменить ожидания трейдеров относительно смягчения ФРС. Между тем, данные по фьючерсам на денежном рынке показали, что большинство инвесторов ожидают смягчения всего на 25 базисных пунктов, в результате чего межбанковская ставка по федеральным фондам составит 4,00%, что ниже текущего диапазона 4,25% - 4,50%.

Федеральный резерв - Вероятность процентной ставки. Источник: Prime-Market Terminal

Между тем, доходность казначейских облигаций США сохраняет минимальный рост, в то время как доллар США, пробив отметку 110,00, опустился ниже последней, но остается в зеленой зоне.

Цены на слитки также падают на фоне хороших новостей о возможной сделке, которая может положить конец войне в секторе Газа, сообщает агентство Reuters со ссылкой на должностное лицо, осведомленное по этому вопросу.

Через семь дней избранный президент США Дональд Трамп будет приведен к присяге в качестве 47-го президента. Финансовые рынки ждут его первых указов, и растут предположения, что он введет первые тарифы. Недавно он сказал, что ему нужно что-то сделать в отношении торговли с Мексикой и Канадой.

В США публикуются ключевые данные, включающие данные по инфляции среди производителей и потребителей, а также данные по розничным продажам и заявкам на пособие по безработице за неделю, закончившуюся 11 января.

Ежедневный дайджест движущих факторов рынка: цена на золото падает по мере роста доллара США

Технический прогноз по паре XAU/USD: цена на золото удерживается выше $2650, несмотря на коррекцию

Восходящий тренд золота остановился в понедельник, поскольку на дневном графике появилась модель «медвежьего поглощения», что является признаком того, что продавцы набирают обороты. Это немного подтверждается индексом относительной силы (RSI), который, несмотря на то, что остается бычьим, снижается к своему нейтральному уровню. Таким образом, в краткосрочной перспективе можно ожидать дальнейшего снижения.

Если XAU/USD опустится ниже $2650, следующей поддержкой станет 50-дневная простая скользящая средняя (SMA) на уровне $2643, а затем 100-дневная SMA на уровне $2633.

С другой стороны, если XAU/USD восстановится до $2700, следующим сопротивлением станет максимум 12 декабря в $2726 и исторический максимум (ATH) на уровне $2790.

Часто задаваемые вопросы о золоте

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось как средство сбережения и средство обмена. В настоящее время, помимо его блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, что означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как хедж против инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В целях поддержки своих валют в неспокойные времена центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного золотого совета, центральные банки добавили 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов в свои резервы в 2022 году. Это самая высокая годовая покупка с начала ведения учета. Центральные банки из стран с развивающейся экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро увеличивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию к росту, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рискованными активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию к снижению цены на золото, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию к благоприятствованию драгоценного металла.

Цена может меняться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цены на золото из-за его статуса безопасного убежища. Как актив без доходности, золото имеет тенденцию расти при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно давит на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависят от того, как ведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию держать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.