💬 Рэймонд Джеймс прогнозирует рост до ~930% для этих двух акций, которые «активно покупают»

Рэймонд Джеймс прогнозирует рост до ~930% для этих двух акций, которые «активно покупают»

S&P 500 завершил первую полную неделю 2025 года на мрачной ноте, поскольку данные по рынку труда за декабрь преподнесли сюрприз в сторону повышения. Работодатели США добавили 256 000 рабочих мест в прошлом месяце, значительно превзойдя прогноз экономистов в 155 000. Между тем, уровень безработицы снизился до 4,1%, что лучше ожидаемых 4,2%.

Этот надежный отчет о рабочих местах подчеркивает сохраняющуюся силу рынка труда США и экономики в целом. Однако, хотя эта устойчивость обнадеживает, она также вызывает опасения, что Федеральный резерв может принять более осторожный подход к снижению процентных ставок в этом году из-за сохраняющегося инфляционного давления.

Заглядывая вперед, Ларри Адам, главный инвестиционный директор Raymond James, глубоко проанализировал текущие условия, рассмотрев как встречные, так и попутные ветры, и изложил аргументы в пользу «быков».

«Второй год подряд фондовые рынки демонстрируют мощный, хотя и неравномерный рост, а экономика США остается устойчивой, несмотря на некоторые вмятины в броне. Прогноз корпоративных доходов остается здоровым, и хотя он все еще выше целевых уровней, инфляция снизилась — пусть и неравномерно. Существуют явно ощутимые риски — инфляция, потребительские расходы, доверие инвесторов, международная торговля, — но прогноз на 2025 год положительный», — высказал мнение Адам.

На этом фоне аналитики Raymond James выделили две акции компаний с малой капитализацией, которые могут вырасти на 930% в следующем году.

Используя базу данных TipRanks, мы рассмотрели общую картину по обоим этим выборам, и, похоже, остальная часть Уолл-стрит согласна с мнением Рэймонда Джеймса – оба имеют рейтинг Strong Buys по консенсусу аналитиков. Давайте углубимся в то, что выделяет эти скрытые драгоценности.

Black Diamond Therapeutics (BDTX)

Возглавляет выбор Рэймонда Джеймса Black Diamond Therapeutics, биофармацевтическая компания, работающая на клинической стадии и использующая новый подход точной онкологии к разработке онкологических методов лечения. В то время как большинство противораковых препаратов нацелены на конкретные мутации, которые вызывают или обнаруживаются в опухолях, Black Diamond нацелены на семейства онкогенных мутаций с помощью своего подхода MasterKey. Эта стратегия имеет потенциал для расширения базы пациентов и разработки кандидатов на лекарства с широким применением.

В основе этой инновации лежит флагманский кандидат на препарат Black Diamond, BDTX-1535, проникающий в мозг ингибитор MasterKey, нацеленный на рецептор эпидермального фактора роста (EGFR). В настоящее время BDTX-1535 проходит клинические испытания на людях и разрабатывается для трех основных показаний: немелкоклеточный рак легких второй и третьей линии (2L/3L NSCLC), NSCLC первой линии и мультиформная глиобластома (GBM).

В своем исследовании 2L/3L NSCLC компания предоставила положительные начальные результаты фазы 2 в сентябре прошлого года. Данные были основаны на двух когортах пациентов: одна с рецидивирующими/рефрактерными пациентами, имеющими неклассические мутации EGFR, а другая с мутациями резистентности C797S. В обеих группах BDTX-1535 продемонстрировал надежную противоопухолевую активность. Компания ожидает предоставить клиническое обновление и получить обратную связь от регулирующих органов в первом квартале 2025 года.

Black Diamond также тестирует BDTX-1535 в качестве терапии первой линии для пациентов с НМРЛ с неклассическими мутациями EGFR. Первые результаты этого продолжающегося исследования ожидаются в первом квартале 2025 года, и компания с оптимизмом смотрит на то, что обнадеживающая активность, наблюдаемая в рецидивирующих условиях, приведет к значительным клиническим преимуществам для недавно диагностированных пациентов.

Потенциал на этом не заканчивается. Black Diamond изучает потенциал BDTX-1535 в борьбе с глиобластомой (GBM), одним из самых агрессивных видов рака мозга. Данные фазы 1, представленные в июне прошлого года, были получены в ходе испытания с повышением дозы у пациентов с рецидивирующей GBM и выявили многообещающие признаки. Препарат не только продемонстрировал сильный профиль безопасности и переносимости, но и достиг значительной противоопухолевой активности. Препарат смог пройти через гематоэнцефалический барьер и достиг клинически значимых уровней в тканях опухоли мозга.

Принимая во внимание потенциал BDTX-1535, предстоящие катализаторы и текущую цену акций компании в $1,93, аналитик Raymond James Лора Прендергаст считает акции BDTX сильно недооцененными.

«Мы по-прежнему очень оптимистичны в отношении клинических обновлений BDTX-1535 в EGFRm NSCLC в 1Q25 (обновленные данные 2/3L и первые данные 1L у пациентов с неклассическими мутациями EGFR)… [Мы] по-прежнему убеждены, что многочисленные особенности BDTX-1535 в NSCLC недооцениваются инвесторами… Мы моделируем достижение BDTX-1535 статуса блокбастера в 2031 финансовом году и глобальный пик продаж в размере ~1,8 млрд долларов в 2035 финансовом году. На основании наших прогнозов BDTX значительно недооценен по сравнению с группой биотехнологических аналогов со средней капитализацией», — высказал мнение Прендергаст.

Насколько недооценены? Прендергаст оценивает BDTX как «выше рынка» (т. е. «Покупать») с целевой ценой в $20, что подразумевает существенный потенциал роста в течение года в размере ~930%. (Чтобы посмотреть послужной список Прендергаста, нажмите здесь)

В целом, очевидно, что Уолл-стрит согласна с оценкой Прендергаста. Акции BDTX имеют 4 последних аналитических обзора, все из которых оценивают их как «Покупать», что приводит к единогласному консенсусному рейтингу «Сильная покупка». Добавляя оптимизма, средняя целевая цена в $15,67 подразумевает потенциал роста ~712%. (См. прогноз акций BDTX)

INmune Био (INMB)

Далее следует INmune Bio, биотехнологическая компания на клинической стадии, которая применяет инновационный подход к разработке лекарств, используя врожденную иммунную систему пациента, чтобы, как описывает это компания, «бороться с болезнями и помогать организму исцеляться». INmune фокусируется на приоритетности преимуществ для пациентов и согласовании механизма действия препарата с базовыми биологическими показателями целевой популяции пациентов.

Следуя этому подходу, INmune разработала линию клинических испытаний с участием XPro, ведущего кандидата на лекарственные препараты компании. XPro представляет собой следующее поколение прецизионных терапевтических агентов, предназначенных для нейтрализации фактора некроза опухоли (ФНО), движущей силы врожденной иммунной дисфункции и хронического воспаления. Важно, что препарат не мешает нормальным функциям ФНО, которые необходимы для восстановления тканей. Эта специфичность повышает как эффективность, так и безопасность препарата.

В настоящее время XPro изучается как средство лечения болезни Альцгеймера, набор на 2-ю фазу клинического исследования завершился в ноябре прошлого года. Исследование, получившее название AD02, представляет собой глобальное слепое рандомизированное исследование с участием 208 пациентов. Исследование сосредоточено на пациентах с ранней стадией болезни Альцгеймера, а также на биомаркерах повышенного нейровоспаления. Кандидат на препарат воздействует на глиальные клетки, ключевые факторы нейровоспаления в мозге, стремясь уменьшить нейродегенерацию и демиелинизацию, одновременно улучшая синаптическую функцию и ремиелинизацию. Первичной конечной точкой исследования является улучшение исходной когнитивной функции после 24 недель лечения. Основные результаты этого исследования ожидаются в течение 2Q25.

Тем временем XPro также выходит на сложную нишу резистентной к лечению депрессии. INmune возглавляет исследование фазы 2, поддерживаемое NIH, в котором участвуют 90 человек с воспалительными биомаркерами. В течение шести недель пациенты будут получать либо XPro, либо плацебо, пока исследователи будут отслеживать изменения мозговой активности с помощью функциональной МРТ, уделяя особое внимание путям, связанным с депрессией и воспалением.

XPro может занять центральное место как самая передовая программа INmune, но это не единственный актив компании. INKmune, инновационная терапия, нацеленная на метастатический кастрационно-резистентный рак простаты, демонстрирует значительный потенциал. В продолжающемся исследовании фазы I/II она показала сильные результаты безопасности и увеличила активность NK-клеток в первой когорте дозирования. Поскольку набор на фазу II, как ожидается, завершится ко второму кварталу 2025 года, программа продолжает развиваться.

Оптимизм, окружающий программу INmune по болезни Альцгеймера, в частности, привлек внимание аналитика Raymond James Гэри Нахмана, который пишет: «После завершения регистрации XPro Ph2 на ранней стадии болезни Альцгеймера (БА), основное внимание уделяется основным данным, ожидаемым во 2К25. Руководство сохраняет оптимизм в отношении положительного результата, учитывая несколько элементов дизайна Ph2 (обогащение воспалительных биомаркеров, первичная конечная точка EMACC, 24-недельная продолжительность) и качественный сбор данных, которые должны помочь снизить риски исследования. Положительные данные Ph2 на ранней стадии болезни Альцгеймера станут ключевым катализатором создания ценности, подтверждающим новый подход INMB, нацеленный на нейровоспаление при БА, и открывающим потенциальные возможности партнерства для более крупной программы Ph3».

С этой целью Нахман оценивает акции INMB как «выше рынка» (т. е. «покупать»), а также устанавливает целевую цену в $18, что указывает на его уверенность в 12-месячном приросте в 228%. (Чтобы посмотреть послужной список Нахмана, нажмите здесь)

Остальная часть Уолл-стрит, похоже, разделяет мнение Нахмана. С 5 единогласными рекомендациями «Покупать» INMB получает консенсусный рейтинг «Сильная покупка». Средняя целевая цена $20,60 указывает на впечатляющий потенциал роста в 275%. (См. прогноз акций INMB)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите раздел TipRanks «Лучшие акции для покупки» — инструмент, объединяющий все аналитические данные TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранным аналитикам. Содержание предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ перед тем, как делать какие-либо инвестиции.