💬 Неделя, которая прошла, неделя, которая предстоит: макроэкономика и рынки, 8 декабря 2024 г.

Неделя, которая прошла, неделя, которая предстоит: макроэкономика и рынки, 8 декабря 2024 г.

Все, что нужно знать о макроэкономике и рынках

Акции завершили неделю со смешанными результатами: индекс Dow Jones Industrial Average (DJIA) снизился на 0,6%, а три других основных индекса установили новые рекорды. Индекс S&P 500 (SPX) вырос третью неделю подряд, прибавив 0,96% и превзойдя большинство годовых целевых показателей Уолл-стрит. С 57 рекордами в этом году широкий индекс акций компаний с большой капитализацией находится на пути к лучшей годовой доходности с 2019 года. Между тем технологические индексы Nasdaq Composite (NDAQ) и Nasdaq-100 (NDX) вернули себе лидерство на рынке с недельным ростом на 3,34% и 3,31% соответственно.

Выберите лучшие акции и максимизируйте свой портфель:

По мере приближения праздничного сезона конца года у инвесторов есть много причин для празднования — не только многочисленные рекорды, достигнутые в этом году, но и оптимистичные перспективы для акций в будущем. Показатели прибыли в верхних ярусах рыночной капитализации в основном были выше ожиданий, поддерживая более широкий рынок. Дополнительное свидетельство устойчивости экономики США на прошлой неделе также было встречено рынком с воодушевлением.

Данные продолжают указывать на устойчивую экономику и рынок труда, отражая надежный фон для фондовых рынков в будущем. Потребление — основа экономики США, движущая около 70% ВВП — устойчиво, со здоровыми темпами роста расходов, поддерживаемыми положительными тенденциями в росте реальной заработной платы. Индекс потребительских настроений достиг самого высокого уровня с апреля, отражая позитивные экономические ожидания среди домохозяйств США. Поскольку ожидается, что инфляция продолжит снижаться, а расходы по заимствованиям продолжат снижаться благодаря смягчению денежно-кредитной политики ФРС, ожидается, что потребительская сила сохранится и в 2025 году.

Более того, прогнозируется, что экономический рост США в 2024 году составит около 3%, в то время как уровень безработицы останется намного ниже своего долгосрочного среднего значения. Отчет о занятости в прошлую пятницу подтвердил силу рынка труда, поскольку рост найма значительно восстановился после слабости октября. Хотя уровень безработицы немного вырос в прошлом месяце, он остается комфортно низким.

Тем не менее, рост безработицы до 4,2% (с 4,1% в прошлом месяце) был воспринят как признак умеренности в силе рынка труда, поддерживая ожидания очередного снижения процентной ставки Федеральной резервной системой в конце этого месяца. Однако экономике еще предстоит пройти один тест на пути к дальнейшему смягчению — отчет об инфляции ИПЦ на этой неделе. Если инфляция не изменится по сравнению с прошлогодним показателем в 3,3% в годовом исчислении, как ожидают экономисты, рынки могут снова вырасти.

Акции, которые попали в новости

▣ Workday WDAY +1,42% ▲ и Apollo Global Management APO +1,21% ▲ выросли на новостях о том, что их акции присоединятся к S&P 500 23 декабря.

▣ Lululemon LULU +15,89% ▲ выросла более чем на 20% за неделю после публикации впечатляющих результатов за третий квартал и оптимистичного прогноза роста выручки в текущем квартале.

▣ Еще одним победителем Consumer Discretionary стала Ulta Beauty ULTA +8.99% ▲ , чья высокая производительность в Q3 и подтвержденный прогноз на Q4. Это привело к скачку более чем на 10% за неделю.

▣ Salesforce CRM +0,17% ▲ продолжил рост после публикации прибыли, прибавив почти 9% за неделю после того, как компания превзошла ожидания аналитиков относительно высокого спроса на свои решения на базе ИИ и повысила прогноз выручки на весь финансовый год.

▣ Hewlett Packard Enterprise HPE +10,62% ▲ подскочил более чем на 13% после того, как компания превзошла прогнозы по выручке и прибыли, подчеркнув, что спрос на серверы ИИ является драйвером роста.

▣ Intel INTC +0,58% ▲ упал более чем на 15% на прошлой неделе, доведя убыток этого года до почти 60%, поскольку неопределенность относительно будущего производителя чипов возросла после увольнения генерального директора Пэта Гелсингера.

▣ UnitedHealth UNH -5,07% ▼ упал почти на 10% после трагического известия об убийстве Брайана Томпсона, генерального директора страхового подразделения группы, что привело к внезапному вакууму руководства и, как следствие, к неопределенности инвесторов.

Предстоящие объявления о доходах и дивидендах

Сезон отчетности за третий квартал 2024 года почти завершился, но на эту неделю запланировано много важных публикаций о доходах.

Наиболее значимые отчеты о доходах на этой неделе поступили от Oracle ORCL +2,93% ▲ , MongoDB MDB +2,72% ▲ , GameStop GME +1,50% ▲ , AutoZone AZO +3,74% ▲ , Adobe ADBE +2,74% ▲ , Broadcom AVGO +5,31% ▲ и Costco COST +1,05% ▲ .

На этой неделе наступают даты без дивидендов для FedEx FDX +0,45% ▲ , UnitedHealth UNH -5,07% ▼ , Occidental Petroleum OXY -1,94% ▼ , Travelers Companies TRV -0,80% ▼ , Texas Roadhouse TXRH +0,13% ▲ , Lam Research LRCX +1,83% ▲ , Taiwan Semiconductor Manufacturing TSM -0,63% ▼ , Dick’s Sporting Goods DKS +4,01% ▲ , Walmart WMT +0,42% ▲ и других компаний, выплачивающих дивиденды.

Для получения дополнительных эксклюзивных аналитических сведений о рынке и контента от аналитика TipRanks Macro & Markets Юлии Вайман нажмите здесь.