💬 Цена на золото подскочила из-за снижения реальной доходности и военных проблем. Где купить XAU/USD?

Цена на золото подскочила из-за снижения реальной доходности и военных проблем. Где купить XAU/USD?

ЗОЛОТО, XAU/USD, ДОЛЛАР США (DXY), РЕАЛЬНАЯ ДОХОДНОСТЬ, ФРС, УКРАИНА - Темы для обсуждения

Золото выросло до самого высокого уровня с августа 2020 года, поскольку столпотворение охватило рынки из-за последствий российского вторжения в Украину.

Многие западные страны рассматривают возможность введения различных санкций против России, и товары, которые они экспортируют, получают наибольшую прибыль. К ним относятся нефть, газ, никель, медь и, конечно же, золото.

Однако в действительности золото не видело такого роста, как эти другие рынки. И это несмотря на другие попутные ветры, поддерживающие драгоценный металл.

Реальная доходность в США падала в последние несколько недель, как показано на графике ниже. 10-летние казначейские облигации имеют условную доходность 1,79%, в то время как ожидаемая рынком 10-летняя инфляция составляет 2,77%, что дает реальную доходность -0,98%.

Падение реальной доходности обычно приводит к росту цен на золото в качестве альтернативы инвестированию в казначейские облигации, которые становятся менее привлекательными с точки зрения реальной доходности.

ИПЦ США ​​будет опубликован в четверг, и рынок ожидает, что годовая общая ставка составит 7,8%, а базовая ставка составит 6,4% в годовом исчислении. Стабильно высокая инфляция может иметь постоянные последствия для реальной доходности.

Ожидается, что Федеральная резервная система повысит ставки на 25 базисных пунктов на заседании Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) на следующей неделе.

Доллар США также выиграл от неопределенности на рынках, и его поддержала более агрессивная политика ФРС. Укрепление доллара США обычно работает против роста цены на золото, но другие уже упомянутые факторы подавляют его.

Если ФРС будет придерживаться своего плана, он может не иметь большого влияния, поскольку он был очень хорошо телеграфирован. Любое отклонение от повышения на 25 б.п. может вызвать дальнейшую волатильность.

ЗОЛОТО, ДОЛЛАР США (DXY) И 10-ЛЕТНЯЯ РЕАЛЬНАЯ ДОХОДНОСТЬ США

График создан в TradingView

Введение в технический анализ

Скользящие средние

Рекомендован Дэниелом Маккарти

Начать курс

ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ЗОЛОТА

Сегодняшний 18-месячный пик золота открывает возможность движения к тестированию исторического максимума 2075,14, достигнутого в августе 2020 года.

Перед этим ему нужно будет преодолеть уровень сопротивления на другом предыдущем максимуме 2015,65.

Бычья тройная скользящая средняя (TMA) требует, чтобы цена была выше краткосрочной простой скользящей средней (SMA), последняя должна быть выше среднесрочной SMA, а среднесрочная SMA — выше долгосрочной SMA. Все SMA также должны иметь положительный градиент.

Неудивительно, что это движение привело к тому, что все краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные SMA превратились в положительные градиенты.

Глядя на 10-, 55- и 100-дневные SMA, можно предположить, что бычий импульс все еще может быть в игре, поскольку все критерии для TMA соблюдены.

Движение ниже 10-дневной SMA, возможно, стоит обратить внимание на признак того, что импульс может ослабевать.

Поддержкой вниз могут быть опорные точки 1959,33, 1916,53 и 1877,15.

График создан в TradingView

--- Написано Дэниелом Маккарти, стратегом DailyFX.com

Чтобы связаться с Дэниелом, используйте раздел комментариев ниже или @DanMcCathyFX в Твиттере.