💬 Прогноз цен на золото: пара XAU/USD снижается до $2650, потенциал снижения кажется ограниченным

Прогноз цен на золото: пара XAU/USD снижается до $2650, потенциал снижения кажется ограниченным

Цена на золото (XAU/USD) снизилась до $2650, прервав двухдневную серию побед в начале азиатской сессии в понедельник. Неутешительные данные по экономике Китая и более крепкий доллар давят на драгоценный металл. Тем не менее, перспективы дальнейшего снижения процентных ставок в этом году и спрос на безопасные активы могут ограничить его падение. Дефляционное давление в Китае усилилось в сентябре. Инфляция индекса потребительских цен (ИПЦ) неожиданно снизилась в сентябре, в то время как индекс цен производителей (ИПЦ) упал больше, чем ожидалось, за тот же период, что подчеркивает необходимость дополнительных мер стимулирования. Устойчивое дефляционное давление в Китае, вероятно, окажет некоторое давление на продажу желтого металла, поскольку Китай является крупнейшим в мире потребителем золота. Индекс цен производителей США (ИПЦ) не изменился в сентябре, что указывает на все еще благоприятный прогноз инфляции и поддерживает ставки на снижение ставки Федеральной резервной системы (ФРС) в ноябре. «Цифры PPI склонились в пользу быков на рынке драгоценных металлов и предполагают, что ФРС остается на пути к двум снижениям процентной ставки на четверть пункта в этом году», — сказал Джим Вайкофф, старший аналитик рынка Kitco Metals. Кроме того, растущая геополитическая напряженность на Ближнем Востоке спровоцировала страх более масштабной войны в регионе, что привело к росту традиционных активов-убежищ, таких как цена на золото. В воскресенье по меньшей мере четыре израильских солдата были убиты и более 60 человек получили ранения в результате атаки беспилотников в северно-центральной части Израиля, согласно CNN. Количество раненых делает атаку одной из самых кровавых в Израиле с начала войны в октябре прошлого года. Хезболла взяла на себя ответственность за атаку.

Часто задаваемые вопросы о золоте

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось как средство сбережения и средство обмена. В настоящее время, помимо его блеска и использования в ювелирных изделиях, этот драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, что означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как хедж против инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В целях поддержки своих валют в неспокойные времена центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного золотого совета, центральные банки добавили 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов в свои резервы в 2022 году. Это самая высокая годовая покупка с начала ведения учета. Центральные банки из стран с развивающейся экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро увеличивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию к росту, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рискованными активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию к снижению цены на золото, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию к благоприятствованию драгоценного металла.

Цена может меняться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цены на золото из-за его статуса безопасного убежища. Как актив без доходности, золото имеет тенденцию расти при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно давит на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависят от того, как ведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию держать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.