💬 «Пора спасаться», — говорят ведущие аналитики об акциях Palantir

«Пора спасаться», — говорят ведущие аналитики об акциях Palantir

Palantir (NYSE:PLTR) щедро вознаградила своих инвесторов в 2024 году, зарекомендовав себя как явный победитель в области ИИ. Ранее на этой неделе компания представила еще одно доказательство своего успеха, представив сильный отчет за третий квартал и повысив прогноз на год.

Специалист по большим данным превзошел ожидания по всем важным показателям, и инвесторы продемонстрировали свое удовлетворение, подняв акции на 34% за последние две торговые сессии. Это привело к годовому приросту акций до невероятных 223%.

Руководство также по-прежнему крайне уверено в позиционировании Palantir, компания заявила, что она «абсолютно выпотрошена» в третьем квартале, указав на активное внедрение ИИ в США как на ключевой фактор. Palantir также подчеркнула успех учебных лагерей AIP, которые ускоряют стратегию компании по освоению и расширению и значительно сокращают циклы продаж.

Аналитик Грегг Московиц из Mizuho, ​​входящий в 3% лучших профессионалов фондового рынка Уолл-стрит, приветствовал «очень хороший» квартал для Palantir. «Учитывая позиционирование и сильное исполнение YTD», — продолжил пятизвездочный аналитик, — «нельзя отрицать, что PLTR заслуживает премиальной оценки».

Но насколько именно премиальная оценка? Рост акций привел к тому, что оценка стала «очень большой» — более чем в 3 раза премиальной по сравнению с другими именами корпоративного программного обеспечения, охватываемыми аналитиками Mizuho. «Оценка не может и не должна быть нерелевантной», — продолжил Московиц, — «и нам становится все труднее оправдывать высокий мультипликатор PLTR, который, по нашему мнению, уже дисконтирует значительное ускорение по сравнению с консенсусными ожиданиями».

Таким образом, Московиц сохранил рейтинг акций «хуже рынка» (т. е. продавать), и хотя он повысил целевую цену с 30 до 37 долларов, эта цифра на 46% ниже текущей цены акций. (Чтобы посмотреть историю Московица, нажмите здесь)

Брайан Уайт из Monness, еще один из ведущих аналитиков Street, входящий в 1% лучших, еще более язвителен в отношении оценки. «Множитель стоимости предприятия к выручке Palantir в 26x затмевает средний показатель 6,1x для нашей группы разработчиков программного обеспечения, при этом претендуя на самую высокую оценку в нашей вселенной», — сказал он. «Более того, акции торгуются с премией EV/выручка в 39% к NVIDIA, несмотря на более низкие темпы роста выручки и профиль операционной маржи Palantir».

Пятизвездочный аналитик также не убежден уверенным тоном генерального директора Алекса Карпа, заявив, что отчет о прибылях и убытках был «пропитан очередным раундом пропаганды ИИ». И хотя Уайт говорит, что, как и другие компании-разработчики программного обеспечения, Palantir давно внедряет инновации в области предиктивного ИИ, он утверждает, что этот последний цикл ажиотажа вокруг ИИ был вызван в первую очередь генеративным ИИ, и «выходные показатели» Palantir в этом сегменте остаются неопределенными.

«В конце концов, — подытожил Уайт, — мы считаем, что эта непрозрачность побудила рынок объединить различные разновидности ИИ и в результате дать Palantir завышенную оценку».

Соответственно, Уайт сохранил рейтинг «Продажа» по акциям PLTR, в то время как его целевая цена в $18 учитывает огромное падение на 68% по сравнению с текущими уровнями. (Чтобы посмотреть послужной список Уайта, нажмите здесь)

В целом рейтинги Уолл-стрит разделились на 4 «Покупать», 7 «Удерживать» и 5 «Продавать», все они достигли консенсусного рейтинга «Удерживать». Однако этот рейтинг мог бы быть и «Продавать», учитывая, что средняя цель в $29 предполагает, что акции упадут на 48% в ближайшие месяцы. (См. прогноз акций Palantir)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите раздел TipRanks «Лучшие акции для покупки» — инструмент, объединяющий все аналитические данные TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранным аналитикам. Содержание предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ перед тем, как делать какие-либо инвестиции.