💬 Пара AUD/USD снижается, поскольку доллар США укрепляется в преддверии ключевых данных США

Пара AUD/USD снижается, поскольку доллар США укрепляется в преддверии ключевых данных США

Пара AUD/USD демонстрирует сдержанную динамику вблизи критической поддержки 0,6900 на европейской сессии во вторник. Австралийский актив сталкивается с небольшим давлением продаж, поскольку доллар США (USD) уверенно отскакивает после того, как председатель Федеральной резервной системы (ФРС) Джером Пауэлл отклонил рыночные спекуляции об очередном снижении процентной ставки на 50 базисных пунктов (б. п.) в ноябре.

Инструмент CME FedWatch показывает, что вероятность снижения ФРС процентных ставок на 50 базисных пунктов (б.п.) до 4,25% -4,50% в ноябре снизилась до 39% с 58% неделю назад.

Фьючерсы S&P 500 показали некоторые потери на европейской сессии, что отражает осторожный настрой рынка. Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость гринбека по отношению к шести основным валютам, резко вырос до почти 101,00. Однако доходность 10-летних казначейских облигаций США упала до почти 3,75%.

В понедельник на конференции Национальной ассоциации экономики бизнеса Пауэлл прокомментировал, что политики не хотят быстро снижать процентные ставки. В последнем точечном графике ФРС чиновники прогнозируют, что ставка по федеральным фондам к концу года составит 4,4%, что указывает на то, что на каждом из двух оставшихся в этом году заседаний будет два снижения ставок на четверть процента.

На экономическом фронте инвесторы сосредоточатся на данных по вакансиям JOLTS в США за август и индексе деловой активности в производственном секторе ISM за сентябрь, который будет опубликован в 14:00 по Гринвичу.

Между тем, краткосрочная привлекательность австралийского доллара (AUD) остается прочной, поскольку экономические перспективы Австралии улучшились благодаря масштабному стимулированию ликвидности со стороны Китая. Кабинет министров Китая сообщил в воскресенье, что сосредоточится на решении нерешенных экономических проблем и будет стремиться к достижению годовых целей экономического и социального развития, сообщает Reuters. Будучи показателем экономического роста Китая, австралийский доллар выиграл от объявления о стимулировании.

Часто задаваемые вопросы об австралийском долларе

Одним из наиболее значимых факторов для австралийского доллара (AUD) является уровень процентных ставок, установленных Резервным банком Австралии (RBA). Поскольку Австралия является богатой ресурсами страной, другим ключевым фактором является цена ее крупнейшего экспорта, железной руды. Здоровье китайской экономики, ее крупнейшего торгового партнера, является фактором, а также инфляция в Австралии, ее темпы роста и торговый баланс. Настроения рынка — берут ли инвесторы более рискованные активы (risk-on) или ищут убежища (risk-off) — также являются фактором, с положительным риск-on для AUD.

Резервный банк Австралии (RBA) влияет на австралийский доллар (AUD), устанавливая уровень процентных ставок, которые австралийские банки могут кредитовать друг другу. Это влияет на уровень процентных ставок в экономике в целом. Основная цель RBA — поддерживать стабильный уровень инфляции в 2–3% путем корректировки процентных ставок вверх или вниз. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с другими крупными центральными банками поддерживают AUD, а относительно низкие — наоборот. RBA также может использовать количественное смягчение и ужесточение для влияния на условия кредитования, причем первое отрицательно для AUD, а второе — положительно для AUD.

Китай является крупнейшим торговым партнером Австралии, поэтому здоровье китайской экономики оказывает большое влияние на стоимость австралийского доллара (AUD). Когда китайская экономика преуспевает, она закупает больше сырья, товаров и услуг из Австралии, повышая спрос на AUD и повышая его стоимость. Противоположный случай имеет место, когда китайская экономика растет не так быстро, как ожидалось. Поэтому положительные или отрицательные сюрпризы в данных о росте Китая часто оказывают прямое влияние на австралийский доллар и его пары.

Железная руда является крупнейшим экспортным товаром Австралии, на который приходится 118 миллиардов долларов в год по данным за 2021 год, при этом Китай является его основным пунктом назначения. Таким образом, цена на железную руду может быть драйвером австралийского доллара. Как правило, если цена на железную руду растет, AUD также растет, поскольку совокупный спрос на валюту увеличивается. Противоположный случай имеет место, если цена на железную руду падает. Более высокие цены на железную руду также, как правило, приводят к большей вероятности положительного торгового баланса для Австралии, что также положительно для AUD.

Торговый баланс, который представляет собой разницу между тем, что страна зарабатывает на своем экспорте, и тем, что она платит за свой импорт, является еще одним фактором, который может влиять на стоимость австралийского доллара. Если Австралия производит востребованный экспорт, то ее валюта будет расти в цене исключительно за счет избыточного спроса, созданного иностранными покупателями, стремящимися купить ее экспорт, по сравнению с тем, что она тратит на покупку импорта. Таким образом, положительный чистый торговый баланс укрепляет AUD, с противоположным эффектом, если торговый баланс отрицательный.