💬 Акции ZIM вызывают волнения и повышают прогноз на весь год

Акции ZIM вызывают волнения и повышают прогноз на весь год

Сбои в Красном море, растущий спрос из Китая в Северную Европу и рост цен на топливо привели к росту цен на перевозку. Компании, предоставляющие услуги по перевозке грузов, такие как ZIM Integrated Shipping ZIM -1.34% ▼, выиграли. Недавно компания сообщила о значительном росте выручки на 48% в годовом исчислении до 1,93 млрд долларов и росте объема перевозок на 11%. Это побудило ее повысить годовой прогноз и помогло поднять цену акций более чем на 104% с начала года.

Кроме того, инициатива компании по улучшению своего флота, особенно судов на СПГ, соответствует тенденциям устойчивости и эффективности отрасли. Однако акции испытали высокую волатильность, и некоторые аналитики рынка предполагают потенциальные риски снижения стоимости акций. Из-за роста цен и существующей рыночной неопределенности инвесторам, возможно, следует проявить осторожность в отношении акций.

Услуги доставки ZIM

ZIM Integrated Shipping — один из ведущих игроков в сфере контейнерных линейных перевозок, имеющий более 32 000 клиентов в примерно 300 портах по всему миру в более чем 90 странах. Стратегия компании, основанная на гибком управлении флотом, делает акцент на присутствии на основных торговых маршрутах, включая Тихоокеанский, Латинскую Америку, Атлантику, Суэцкий канал и Внутриазиатский, особенно на рынках, где ZIM имеет конкурентное преимущество.

Недавно ZIM объявила о запуске специализированного премиум-сервиса ZIM Central China Xpress (ZX2). Этот сервис соединяет Центральный Китай с Западным побережьем США, предлагая самое короткое в отрасли транзитное время в 13 дней из Нинбо в Лос-Анджелес. Этот сервис стремится улучшить качество обслуживания клиентов, предоставляя выделенные причалы в портах отправления и назначения. Он также гарантирует, что импортные контейнеры быстро перемещаются на выделенные шасси ZIM для быстрой доставки, с эффективным железнодорожным сообщением для быстрой внутренней дистрибуции в пределах США.

Последние финансовые результаты и перспективы ZIM

Недавно компания опубликовала отчет о доходах за второй квартал, превзойдя оценки аналитиков по многим направлениям. С общей выручкой в ​​$1,93 млрд она превзошла оценки в $1,74 млрд, что означает значительный годовой темп роста в 48%, в основном за счет роста ставок фрахта и объема перевозок. Операционный доход в размере $468 млн ознаменовал существенное улучшение по сравнению с операционным убытком в размере $168 млн во втором квартале 2023 года.

Еще одним примечательным моментом является годовой рост объема перевозок, который составил 952 тысячи двадцатифутовых эквивалентных единиц (TEU), что на 11% больше. Средняя ставка фрахта выросла на 40% до $1674 за TEU. Чистая прибыль в размере $373 млн стала резким поворотом после чистого убытка в размере $213 млн за тот же квартал в предыдущем году и прибыли на акцию (EPS) в размере $3,08, что значительно превзошло консенсусные ожидания в размере $0,46.

По состоянию на конец квартала общая денежная позиция ZIM сократилась с 2,69 млрд долларов США по состоянию на 31 декабря 2023 года до 2,34 млрд долларов США по состоянию на 30 июня 2024 года. Однако чистый долг ZIM увеличился на 936 млн долларов США до 3,25 млрд долларов США по состоянию на 30 июня 2024 года. Соответственно, компания объявила дивиденды в размере около 112 млн долларов США, или 0,93 доллара США на обыкновенную акцию, что составляет около 30% от чистой прибыли за второй квартал 2024 года.

После результатов второго квартала руководство ZIM пересмотрело свои прогнозы на весь 2024 год в сторону повышения. Ожидается, что скорректированная EBITDA составит от 2,6 млрд до 3,0 млрд долларов, а скорректированная EBIT — от 1,45 млрд до 1,85 млрд долларов. Это значительное увеличение по сравнению с предыдущими ожиданиями скорректированной EBITDA — от 1,15 млрд до 1,55 млрд долларов, а скорректированная EBIT — от нуля до 400 млн долларов.

Какова целевая цена акций ZIM?

Акции были волатильными, показывая слегка отрицательную доходность в 2% за последние три года. В настоящее время они торгуются на верхнем конце своего 52-недельного ценового диапазона $6,32–$23,82, демонстрируя при этом позитивную ценовую динамику, торгуясь выше своих 20-дневных (19,95) и 50-дневных (18,61) скользящих средних.

Аналитики, освещающие деятельность компании, заняли слегка позитивную позицию по акциям ZIM. Например, аналитик Jefferies Омар Нокта, пятизвездочный аналитик согласно рейтингам Tipranks, подтвердил рейтинг «Покупать» и целевую цену в $22,00 по акциям ZIM. Он отметил рыночное преимущество ZIM и ее сильный годовой прогноз.

ZIM Integrated Shipping имеет рейтинг умеренной продажи на основе рекомендаций четырех аналитиков и целевых цен. Средняя целевая цена акций ZIM составляет $14,18, что представляет собой потенциал снижения на -29,70% от текущих уровней.

Посмотреть больше рейтингов аналитиков ZIM

ZIM вкратце

На фоне существенных сбоев в судоходных маршрутах и ​​растущего спроса ZIM продемонстрировала впечатляющие финансовые показатели. В ZIM есть много того, что может понравиться. Тем не менее, макроэкономическая картина подавляет фундаментальные показатели компании, а высокая волатильность и потенциальные риски снижения, связанные с акциями компании, говорят о том, что инвесторам следует осторожно маневрировать в этих водах.