💬 «Закупайтесь перед отчетом о прибылях», — говорит Deutsche Bank об акциях Walmart

«Закупайтесь перед отчетом о прибылях», — говорит Deutsche Bank об акциях Walmart

Хотя это, возможно, и не трендовая технологическая акция, одно имя тихо превзошло большинство акций Magnificent 7 в этом году. Мы говорим о розничном гиганте Walmart (NYSE:WMT), чьи акции выросли на 31% с начала года. С его результатами за второй квартал, которые должны быть опубликованы в четверг, инвесторы могут ожидать еще больше хороших новостей.

По крайней мере, так считает аналитик Deutsche Bank Кристина Катаи, которая, еще до публикации, с оптимизмом смотрит на грядущие события.

«Мы считаем, что результаты WMT за 2-й квартал продемонстрируют, что компания отличается от остальной розничной торговли продолжающейся динамикой – хотя и с некоторой умеренностью – на фоне замедления потребительского рынка», – пояснил Катай. «Более того, мы думаем, что предстоящий выпуск продемонстрирует устойчивость модели – и множество рычагов, имеющихся в ее распоряжении для реализации целевого алгоритма – в отличие от значительного потенциала роста прибыльности (например, сильный рост EBIT$ в первом квартале)».

Тем не менее, благодаря альтернативным источникам доходов, «экономным запасам» и более сильному вкладу электронной коммерции, Катаи по-прежнему считает, что операционный доход «рос быстрее продаж».

Это обусловлено сочетанием факторов, включая устойчивую динамику Walmart+, при этом исследование Deutsche Bank указывает на «рекордное проникновение» во втором квартале, чему способствовало возросшее принятие Walmart+ Assist. Кроме того, инвестиции в цены поставщиков, введение новых продуктов под собственными торговыми марками, таких как bettergoods, повторный запуск No Boundaries и повышенное внимание к ключевым периодам праздников, таким как Back to School, — все это способствовало высоким показателям Walmart.

Катаи также ожидает, что руководство, скорее всего, увеличит годовой EPS-гид до верхней границы диапазона ($2,23-$2,37) и подчеркнет «стабильные базовые» тенденции продаж в том же магазине. Тем не менее, Катаи полагает, что компания может также принять более осторожный прогноз на 2H из-за потенциального шума, связанного с выборами, неблагоприятного календаря и «продолжающейся общей слабости товаров».

«В конечном итоге, — подытожил аналитик, — мы по-прежнему уверены как в краткосрочных, так и в долгосрочных перспективах и видим путь к росту EPS, поскольку WMT все еще находится на относительно раннем этапе своей трансформации в сфере розничной торговли».

Учитывая такую ​​оценку, неудивительно, что Катаи рекомендует покупать акции WMT, в то время как ее целевая цена в 77 долларов оставляет место для дальнейшего роста на 13% в ближайшие месяцы. (Чтобы посмотреть послужной список Катаи, нажмите здесь)

Большинство аналитиков Уолл-стрит разделяют эту позитивную точку зрения. Учитывая 27 рекомендаций «Покупать» и 3 «Держать», консенсус-рейтинг Walmart — «Сильная покупка». Средняя целевая цена в $74,11 предполагает потенциал роста примерно на 9% по сравнению с текущими уровнями. (См. прогноз акций Walmart)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательным ценам, посетите раздел TipRanks «Лучшие акции для покупки» — инструмент, объединяющий все аналитические данные TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранному аналитику. Содержание предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ перед тем, как делать какие-либо инвестиции.