💬 Акции Apple (NASDAQ:AAPL): перспективы выглядят интересными после сильного третьего квартала

Акции Apple (NASDAQ:AAPL): перспективы выглядят интересными после сильного третьего квартала

Акции Apple AAPL +0,69% ▲ были относительно стабильными после закрытия, поднявшись примерно на полпроцента после солидного результата Q3. Поскольку искусственный интеллект (Apple Intelligence) и следующий iPhone 16, по-видимому, у всех на уме, некоторые могут упустить из виду другие инновации (например, обновления Apple Vision Pro и новый пространственный контент), которые могут начать двигать стрелку быстрее, чем вы ожидаете. Несмотря на то, что они едва поднялись после последнего квартального удара, я остаюсь оптимистом.

Однако сейчас все внимание приковано к Apple Intelligence, поскольку мы наблюдаем последние несколько кварталов перед тем, что может стать суперциклом iPhone на все времена.

Apple немного изменилась после блестящего третьего квартала

Последний квартал не принес особых сюрпризов. Третий квартал превзошел прогнозы, выручка выросла на 5% в годовом исчислении, а прибыль на акцию составила $1,40, что значительно выше ожидаемых $1,34. Примечательно, что продажи iPhone составили $39,2 млрд, что немного меньше $38,9 млрд, о которых сообщалось за аналогичный период прошлого года.

Несмотря на то, что Apple Intelligence появится на iPhone 15 Pro (новейшем и лучшем устройстве на сегодняшний день), похоже, что большинство людей все еще ждут следующего устройства.

Будь то новые возможности ИИ в следующем чипе серии A или некоторые новые элементы дизайна, многие люди готовятся к намеку на то, что может быть циклом обновления устройств на базе Apple Intelligence. Или, если вы склонны верить некоторым из крупных быков рынка, таким как Дэн Айвс из Wedbush, это может быть даже суперцикл ИИ iPhone, подобного которому мы, возможно, не видели уже очень давно.

Во время телефонной конференции, последовавшей за большим квартальным отчетом, генеральный директор Тим Кук выразил энтузиазм по поводу Apple Intelligence, несмотря на недавние новости о том, что она будет выпущена немного позже, чем первоначально ожидалось.

Когда дело доходит до таких революционных функций, возможно, лучше, чтобы Apple дала себе время, чтобы действительно отполировать все до конца перед запуском. В конце концов, есть уроки, которые можно извлечь из Google Alphabet -2,40% ▼ Google, когда он стал объектом негативной критики после несовершенного запуска своей большой языковой модели Gemini. Между позорными ошибками ИИ и несколькими месяцами задержки я бы выбрал последнее в любой день недели.

Поскольку акции AAPL выросли всего на 0,7% после отчета о прибылях, похоже, инвесторы и аналитики не получили намеков или новой информации об Apple Intelligence, на которые они надеялись во время телефонной конференции. Однако из телефонной конференции были сделаны некоторые выводы, которые другие могли пропустить.

Комментарии по поводу Apple Vision Pro были обнадеживающими

Хотя продажи Vision Pro — это капля в море для общей выручки и фактически ничего не значат для акций AAPL на данный момент, я все же считаю, что за последними достижениями и дальнейшими перспективами стоит следить, если вы вкладываетесь в акции гиганта из Купертино в долгосрочной перспективе.

Прошло больше года с тех пор, как Apple представила миру свое устройство смешанной реальности (или пространственный компьютер). С момента запуска энтузиазм, окружавший продукт и долгосрочную дорожную карту пространственных вычислений, значительно остыл. Хотя аналитики и инвесторы наверняка проигнорируют Vision Pro и комментарии, связанные с пространственными вычислениями, во время телефонной конференции в третьем квартале 2024 года, были подняты интересные моменты, которые могут подкрепить долгосрочный тезис.

В частности, Тим Кук отметил международный запуск Vision Pro, новые обновления в visionOS 2 (более широкие возможности настройки рабочих пространств и более захватывающий просмотр фильмов) и предстоящий выпуск эксклюзивного контента Vision Pro.

Контент — король. Будь то удержание и привлечение подписчиков Apple TV+ или убеждение людей купить новый тип устройства (например, пространственный компьютер), должен быть глубокий (и высококачественный) набор контента, чтобы привлечь толпу.

Еще в середине июня Apple объявила, что перенесет около 150 3D-фильмов и сериалов на Vision Pro в дополнение к иммерсивному концерту с The Weeknd и иммерсивному контенту NBA. Несомненно, новый контент может быть как раз достаточным, чтобы впечатлить тех, кто демонстрирует Vision Pro и купит его.

Поскольку Apple делает ставку на пространственный контент, а на горизонте маячат потенциально новые лицензионные соглашения с Голливудом, у компании есть шанс показать нам, что ее игра — не только игра в области искусственного интеллекта, но и в области метавселенной.

Хотя Apple Intelligence и некоторые шансы на суперцикл iPhone могут быть частично заложены в акции после их последней коррекции на 7%, я рассматриваю Vision Pro как убедительную «темную лошадку», которая могла бы оправдать форвардный мультипликатор цены к прибыли (P/E) в 29,90.

Стоит ли покупать акции AAPL, по мнению аналитиков?

На TipRanks акции AAPL имеют статус умеренной покупки. Из 33 оценок аналитиков 24 рекомендуют покупать, восемь удерживать и одна продавать. Средняя целевая цена акций AAPL составляет $246,89, что подразумевает потенциал роста в 12,3%. Целевые цены аналитиков варьируются от минимума в $180,00 за акцию до максимума в $300,00 за акцию.

Посмотреть больше рейтингов аналитиков AAPL

Итог по Apple

Результаты Apple за третий квартал были солидными, но они не сдвинули ситуацию с мертвой точки. Учитывая, что силы работают против всего технологического сектора, возможно, акции Apple — это отличная покупка после отчета о прибылях.

Грядущий iPhone 16 и запуск Apple Intelligence от компании, возможно, сейчас у всех на радаре. Но, я думаю, последний конвейер контента Vision Pro может и не быть. В любом случае, акции выглядят довольно интригующе прямо сейчас, поскольку технологическая коррекция движется к августу.