💬 S&P 500 снижается, поскольку российские санкции нервируют рынки. Вмешаются ли покупатели DIP? от 2022-03-01

S&P 500 снижается, поскольку российские санкции нервируют рынки. Вмешаются ли покупатели DIP?

ПРОГНОЗ S&P 500:

Наиболее читаемые: Dow, S&P 500, Nasdaq 100 Прогнозы: «медведи» назревают по мере заполнения гэпов

В последние дни S&P 500 катался на американских горках на фоне роста геополитической напряженности в Восточной Европе после того, как в прошлый четверг президент Владимир Путин отдал приказ начать вторжение в Украину. Кризис в регионе — худший со времен Второй мировой войны — вызвал экстремальный уровень волатильности на финансовых рынках, сделав торговые условия очень хаотичными для всех классов активов.

Настроения инвесторов ухудшились после того, как Соединенные Штаты и их союзники в минувшие выходные ввели жесткие санкции против России, чтобы изолировать страну от мировой экономики за ее агрессию, в том числе запретили некоторым российским финансовым учреждениям использовать SWIFT и заморозили активы центрального банка (ЦБ РФ). На этом фоне акции открылись в понедельник снижением, но сумели отыграть некоторые потери на новостях о том, что Москва и Киев начали переговоры о заключении соглашения о прекращении огня. Когда все было сказано и сделано, S&P 500 скромно отступил на 0,25% до 4373, стерев большую часть снижения на 2,5%, добавленного на открытии торгов.

Экономический календарь США насыщен ключевыми событиями на этой неделе, в том числе выступлением председателя ФРС Пауэлла перед Конгрессом в среду и четверг и февральским отчетом NFP, который будет опубликован в пятницу, но кризис в Восточной Европе может по-прежнему оставаться в центре внимания в ближайшем будущем, если только ситуация неожиданно не ухудшится.

При осторожном настрое на Уолл-стрит рынок останется непредсказуемым и во власти военных заголовков, сценарий, который может спровоцировать спорадические распродажи и бегство в безопасное место. Однако любой откат S&P 500 может быть временным по трем причинам: 1) американские компании имеют очень низкую зависимость доходов от России и Украины, 2) ожидается, что вторжение не остановит восстановление мировой экономики, 3) только локальные военные конфликты. имеют тенденцию подрывать уверенность в себе на короткий период времени, часто приводя к сильным отскокам.

Учитывая, насколько сильно упал S&P 500 за последние недели, и весь негатив, покупка на слабости выглядит привлекательно с тактической точки зрения, особенно сейчас, когда текущая неопределенность может помешать ФРС действовать чрезмерно агрессивно, когда она начнет повышать ставки в следующем месяце ( вероятность повышения на 50 базисных пунктов на мартовском заседании FOMC резко упала и сейчас составляет 10% с 60% две недели назад). Тем не менее, было бы неудивительно, если бы в игру вмешались покупатели, прокладывающие путь к уверенному восстановлению S&P 500 в ближайшие дни (за исключением, конечно, эскалации ядерной риторики между Россией и Западом).

ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ S&P 500

С технической точки зрения, краткосрочный уклон для S&P 500 остается медвежьим. Чтобы перспективы улучшились, нам нужно увидеть движение выше 38,2% коррекции Фибоначчи отката 2022 года (4385), но, что более важно, индекс должен восстанавливает свою 200-дневную скользящую среднюю вблизи области 4468 (сопротивление кластера). Если цене удастся подняться выше этих уровней, интерес покупателей может возрасти, что создаст условия для ралли к 4550. С другой стороны, если активность продаж снова усилится, поддержка видится на уровне 4280, а затем на уровне 4225, но если оба этажа будут решительно выбиты, индекс может быть на пути к повторному тестированию минимума 2022 года около 4117.

ТЕХНИЧЕСКАЯ ДИАГРАММА S&P 500

График S&P 500 (SPX) от TradingView

ОБРАЗОВАТЕЛЬНЫЕ СРЕДСТВА ДЛЯ ТРЕЙДЕРОВ

--- Написано Диего Колманом, автором