💬 Globalstar, Inc. (GSAT): Пенни-акции привлекают внимание гигантов

Globalstar, Inc. (GSAT): Пенни-акции привлекают внимание гигантов

В телекоммуникационной инфраструктуре внимание привлекает однопенсовая акция Globalstar (NYSE:GSAT). Стратегическое партнерство компании с Apple (NASDAQ:AAPL) призвано расширить возможности iPhone по обмену спутниковыми сообщениями с помощью последнего обновления iOS18. В результате акции GSAT вызвали повышенный интерес со стороны гигантских инвесторов, в том числе компании Renaissance Technologies Джима Саймонса и Millennium Management компании Israel Englander.

Однако крупнейшим акционером является директор GSAT Джеймс Монро. Недавно он приобрел значительную долю в компании, добавив в свой портфель 4,51 миллиона акций (сильные инсайдерские покупки являются очень оптимистичным индикатором).

Торгуясь в диапазоне $1,20, небольшие изменения цены могут привести к чрезмерной волатильности, поэтому инвесторам следует быть готовыми к ухабистой дороге. Тем не менее, акции, похоже, обладают высоким риском и высоким потенциалом вознаграждения для тех, кто достаточно смел, чтобы добавить их в портфель.

Что инвесторам следует знать о Globalstar

Globalstar предоставляет услуги мобильной спутниковой связи по всему миру, включая такие регионы, как США, Канада, Европа, Центральная и Южная Америка. В настоящее время сеть компании включает 24 спутника на низкой околоземной орбите, и в 2025 году к группировке планируется добавить еще 17 спутников для улучшения покрытия и производительности.

Globalstar предлагает базовую спутниковую связь для iPhone, а Apple заявила, что планирует расширить спутниковую связь до обычной текстовой связи в регионах, недоступных сотовой связи. Эта функция, которую несколько упускали из виду, будет доступна в выпуске программного обеспечения iOS 18 и может стать решающим фактором при принятии потребителями решения об обновлении своих устройств.

Спутниковая функция Apple, ранее ограничивавшаяся экстренными службами iPhone 14 и 15, была успешно протестирована в мертвых зонах сотовой связи. Есть также предположения, что эта ограниченная возможность подключения может быть продана приложениям, готовым за нее платить, что будет способствовать дальнейшему росту доходов Apple (и, возможно, Globalstar).

Анализ последних финансовых результатов Globalstar

Недавно компания опубликовала результаты за первый квартал 2024 года. Заявленная выручка в размере 56,48 миллиона долларов превзошла оценки аналитиков в 54,74 миллиона долларов и выросла на 0,5 миллиона долларов по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. После исключения разовых доходов, зафиксированных в предыдущем году, рост доходов от услуг составил 3,7 миллиона долларов, или 7%. Недавно заключенное соглашение с компанией, предоставляющей государственные услуги, увеличило объем услуг коммерческого сектора IoT, а увеличение абонентской базы способствовало этому росту доходов. Однако это было компенсировано сокращением доходов от устаревших услуг и снижением доходов от продаж оборудования на 2,7 миллиона долларов.

Операционный убыток компании в первом квартале 2024 года составил $4,7 млн, что резко контрастирует с доходом от операций в размере -$7,2 млн, зафиксированным в первом квартале 2023 года. Globalstar сообщила о чистом убытке в размере $13,2 млн за первый квартал 2024 года по сравнению с убытком в -$3,5 млн в первом квартале. 2023 г., в первую очередь из-за роста операционных расходов и вышеупомянутого снижения выручки от оборудования.

Скорректированная EBITDA за квартал составила $29,6 млн, что меньше, чем в предыдущем году, главным образом из-за снижения выручки от оборудования. Зарегистрированная прибыль на акцию составила -$0,01, что немного не соответствует консенсус-ожиданиям в $0.

Руководство опубликовало прогноз на 2024 год. Ожидается, что общий доход составит от $225 млн до $250 млн. Кроме того, компания оценила скорректированную маржу EBITDA примерно в 50%.

Какова целевая цена акций GSAT?

Акции очень волатильны и подвержены колебаниям. За год он вырос на 17%, несмотря на то, что цена удвоилась в январе и потеряла большую часть этого прироста к июлю. Акции торгуются в нижней части 52-недельного ценового диапазона в размере $1,01–2,13 и демонстрируют положительную динамику цен, торгуясь выше 20-дневной (1,15) и 50-дневной (1,18) скользящих средних.

Уолл-стрит слабо следит за компанией, хотя аналитики, освещающие ее, настроены оптимистично в отношении акций. Например, аналитик Craig-Hallum Джордж Саттон, пятизвездочный аналитик по рейтингу Tipranks, недавно установил целевую цену для акций GSAT в 4 доллара, что представляет собой потенциал роста на 214,96% по сравнению с текущими уровнями.

Итоги GSAT

Расширение спутниковой сети Globalstar и разнообразие продуктов и услуг обеспечили выручку в первом квартале, превысившую прогнозы, и оптимистичный прогноз на оставшуюся часть 2024 года, что делает его потенциально высокорискованным и высокодоходным вариантом для инвесторов. Учитывая повышенный интерес со стороны известных инвесторов и потенциал увеличения доходов от партнерства с крупными технологическими компаниями, такими как Apple, GSAT является привлекательным вариантом дешевых акций для тех, кто хочет выдержать потенциальную волатильность.