📰 Цена на золото стабилизируется, поскольку трейдеры надеются на индекс цен PCE США в качестве значимого стимула

Цена на золото стабилизируется, поскольку трейдеры надеются на индекс цен PCE США в качестве значимого стимула

Цена золота (XAU/USD) изо всех сил пытается извлечь выгоду из скромного роста предыдущего дня и колеблется в узком диапазоне во время азиатской сессии в пятницу на фоне неоднозначных фундаментальных сигналов. Отчет о ВВП США, опубликованный в четверг, указывает на значительную потерю темпов роста в начале 2024 года и нежелательный рост инфляции. Это, наряду со сдержанным ценовым движением доллара США (USD), действует как попутный ветер для драгоценного металла, который считается средством защиты от инфляции. Однако потенциал роста остается ограниченным из-за ястребиных ожиданий Федеральной резервной системы (ФРС).

Инвесторы, похоже, убеждены, что центральный банк США будет дольше удерживать процентные ставки на высоком уровне на фоне устойчивой инфляции. Это по-прежнему поддерживает рост доходности казначейских облигаций США и оказывает поддержку доллару США. Помимо этого, позитивный тон на фондовых рынках также способствует сдерживанию цены на золото-убежище. Трейдеры, похоже, также сопротивляются и предпочитают дождаться публикации индекса цен личных потребительских расходов (PCE) США, чтобы получить информацию о пути снижения ставок ФРС, который должен определить следующий этап направленного движения для XAU/USD.

Ежедневный дайджест Движущие силы рынка: Трейдеры, торгующие ценами на золото, ждут новых сигналов о пути снижения ставок ФРС, прежде чем делать направленные ставки

Технический анализ: Цена на золото консолидируется в диапазоне, 2300 долларов являются ключом для быков и должны выступать в качестве сильной базы

С технической точки зрения, пара XAU/USD до сих пор изо всех сил пыталась преодолеть 100-периодную простую скользящую среднюю (SMA) на дневном графике. Указанный барьер в настоящее время привязан к региону в 2345 долларов и теперь должен выступать в качестве ключевой опорной точки на фоне смешанных осцилляторов на дневном графике. Между тем, устойчивое укрепление будет рассматриваться как новый стимул для бычьих трейдеров и поднимет цену золота до следующего соответствующего препятствия в районе $2371-2372. Последующее движение вверх может продолжиться до круглой цифры в 2400 долларов на пути к историческому пику, около области 2431-2432 долларов, достигнутой ранее в этом месяце.

С другой стороны, медвежьи трейдеры, скорее всего, дождутся последующих продаж и принятия ниже отметки в 2300 долларов, прежде чем делать новые ставки. Затем цена золота может продолжить коррекционное снижение к промежуточной поддержке в $2260–2255, прежде чем в конечном итоге упасть до области $2225 и региона $2200–2190, представляющих 50-дневную простую скользящую среднюю (SMA).

Золото: часто задаваемые вопросы

Золото сыграло ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сбережения и средства обмена. В настоящее время, помимо его блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. В своей цели поддержать свои валюты в неспокойные времена центральные банки склонны диверсифицировать свои резервы и покупать золото, чтобы улучшить воспринимаемую силу экономики и валюты. Высокие золотые резервы могут быть источником доверия к платежеспособности страны. По данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около $70 млрд. Это самая высокая годовая покупка с начала регистрации. Центральные банки развивающихся стран, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются одновременно основными резервными активами и активами-убежищами. Когда доллар обесценивается, золото имеет тенденцию дорожать, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также обратно коррелирует с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке имеет тенденцию ослаблять цену золота, в то время как распродажи на более рискованных рынках имеют тенденцию благоприятствовать драгоценному металлу.

Цена может двигаться из-за широкого спектра факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «убежища». Как бездоходный актив, золото имеет тенденцию дорожать при более низких процентных ставках, в то время как более высокая стоимость денег обычно оказывает давление на желтый металл. Тем не менее, большинство движений зависит от того, как поведет себя доллар США (USD), поскольку актив оценивается в долларах (XAU/USD). Сильный доллар имеет тенденцию удерживать цену на золото под контролем, тогда как более слабый доллар, вероятно, подтолкнет цены на золото вверх.