💬 Мысль в последнюю минуту: Citigroup оценивает акции Palantir в преддверии прибыли

Мысль в последнюю минуту: Citigroup оценивает акции Palantir в преддверии прибыли

Неделя начнется с успеха для Palantir (NYSE:PLTR). Как только сегодняшняя рыночная активность завершится, компания, занимающаяся большими данными, объявит результаты за первый квартал.

Последние данные пришлись на благоприятное время для инвесторов Palantir. Акции компании воспользовались преимуществами связи с бумом искусственного интеллекта, обеспечив за последний год доходность в 220%.

Фактически, сильные позиции компании в этой отрасли стали причиной повышения рейтинга аналитиком Citi Тайлером Радке в первом квартале. «Мы отменили продажу в прошлом квартале, поскольку стали постепенно более позитивными в отношении коммерческой динамики в США (потенциально обусловленной динамикой AIP) и значительно улучшились показатели прибыльности», — сказал аналитик.

По словам Радке, в преддверии первого квартала непрерывный успех, который компания наблюдает за своим предложением AIP, остается позитивным. Третий AIPCon, прошедший в прошлом месяце с аншлагом, продемонстрировал, как платформа набирает обороты в различных вертикалях, а компания также представила новый список клиентов, включая OpenAI.

Таким образом, в коммерческом сегменте Радке ожидает «некоторого потенциала роста благодаря дальнейшему импульсу AIP». Однако Радке также считает, что до «значимого пути монетизации» платформы еще предстоит пройти несколько кварталов. Что касается долгосрочной перспективы, Радке по-прежнему не уверен в «монетизации и динамике» AIP из-за жесткой конкуренции со стороны некоторых гипермасштабирующих компаний с «растущими капитальными затратами» и более авторитетных игроков на платформах данных, таких как Databricks и Snowflake.

В любом случае, любой импульс коммерческого бизнеса, вероятно, будет направлен на компенсацию «обычно слабой сезонности» в активности федеральных сделок. Здесь, за исключением сделки с Titan, которая начинается во втором квартале, бизнес был «разочаровывающим», а данные по федеральным контрактам показывают «значительное снижение» по сравнению с прошлым годом, хотя и на фоне последовательного роста из-за «остановки работы, оказанной» в четвертом квартале.

В целом, Радке видит возможность скромного роста выручки примерно на 1% в первом квартале (согласно консенсусу, $615 млн). Он объясняет такой прогноз «более сильным коммерческим ростом по сравнению с государственным и немного более высокой прибыльностью».

Следовательно, Радке внес незначительные корректировки в свои прогнозы, кульминацией которых стала пересмотренная целевая цена в 23 доллара (по сравнению с 20 долларами). Однако, несмотря на пересмотр в сторону повышения, новая цифра по-прежнему предполагает, что акции полностью оценены. Таким образом, Радке сохраняет нейтральный рейтинг акций PLTR. (Чтобы посмотреть послужной список Радке, нажмите здесь)

В целом, большинство на Уолл-стрит остаются скептиками к Палантиру. Акции имеют консенсус-рейтинг «Умеренная продажа», основанный на 6 продажах, 5 удержаниях и только 2 покупках. При достижении средней цели в $19,67 через год акции перейдут из рук в руки со скидкой ~21%. (См. прогноз акций Palantir)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно аналитику. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.