📰 Forex Today: Доллар США восстанавливается с двухнедельных минимумов, поскольку фокус смещается на мартовский отчет о занятости

Forex Today: Доллар США восстанавливается с двухнедельных минимумов, поскольку фокус смещается на мартовский отчет о занятости

Вот что вам нужно знать в пятницу, 5 апреля:

Доллар США (USD) держится стабильно в пятницу, а индекс доллара США остается на положительной территории выше 104,00 после падения ниже этого уровня впервые за две недели в четверг. Евростат опубликует данные по розничным продажам за февраль на европейской сессии. Позже в тот же день Бюро статистики труда США опубликует отчет о занятости за март, который будет включать данные о занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP), уровне безработицы и инфляции заработной платы.

Прогноз по количеству рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США: ожидается замедление темпов роста NFP после сильного начала года.

Часто задаваемые вопросы по расчетам заработной платы в несельскохозяйственном секторе

Данные о занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) являются частью ежемесячного отчета о занятости Бюро статистики труда США. Компонент Nonfarm Payrolls специально измеряет изменение количества людей, занятых в США в течение предыдущего месяца, исключая сельскохозяйственную отрасль.

Показатель занятости в несельскохозяйственном секторе может повлиять на решения Федеральной резервной системы, поскольку он показывает, насколько успешно ФРС выполняет свой мандат по обеспечению полной занятости и инфляции на уровне 2%. Относительно высокий показатель NFP означает, что больше людей работают, зарабатывают больше денег и, следовательно, вероятно, тратят больше. С другой стороны, относительно низкий показатель занятости в несельскохозяйственном секторе может означать, что людям сложно найти работу. ФРС обычно повышает процентные ставки для борьбы с высокой инфляцией, вызванной низким уровнем безработицы, и снижает их, чтобы стимулировать застойный рынок труда.

Число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе обычно имеет положительную корреляцию с долларом США. Это означает, что когда показатели занятости оказываются выше ожиданий, доллар США имеет тенденцию расти, и наоборот, когда они ниже. NFP влияют на доллар США в силу своего влияния на инфляцию, ожидания денежно-кредитной политики и процентные ставки. Более высокий NFP обычно означает, что Федеральная резервная система будет более жесткой в ​​своей денежно-кредитной политике, поддерживая доллар США.

Число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе, как правило, отрицательно коррелирует с ценой на золото. Это означает, что более высокий, чем ожидалось, показатель занятости окажет угнетающее влияние на цену золота, и наоборот. Более высокий NFP обычно оказывает положительное влияние на стоимость доллара США, и, как и большинство основных сырьевых товаров, золото оценивается в долларах США. Следовательно, если доллар вырастет в цене, для покупки унции золота потребуется меньше долларов. Кроме того, более высокие процентные ставки (обычно способствующие более высокому NFP) также уменьшают привлекательность золота как инвестиции по сравнению с наличностью, где деньги, по крайней мере, принесут проценты.

Данные о занятости в несельскохозяйственном секторе — это лишь один компонент более крупного отчета о рабочих местах, и его могут затмить другие компоненты. Иногда, когда NFP оказывается выше прогноза, но средний недельный заработок ниже ожидаемого, рынок игнорирует потенциально инфляционный эффект основного результата и интерпретирует падение доходов как дефляционное. Компоненты «Уровень участия» и «Среднее количество часов в неделю» также могут влиять на реакцию рынка, но только в редких случаях, таких как «Великая отставка» или мировой финансовый кризис.

После резкого падения в среду индекс доллара США продолжил снижение в первой половине дня в четверг. Однако негативный сдвиг, наблюдаемый в настроениях к риску, помог доллару США оставаться устойчивым по отношению к своим конкурентам позднее в ходе американской сессии. Фьючерсы на фондовые индексы США торгуются умеренно выше в начале пятницы после того, как основные индексы Уолл-стрит потеряли более 1% в четверг. Между тем, базовая доходность 10-летних казначейских облигаций США остается выше, несмотря на падение почти на 1% в четверг.

Цена доллара США на этой неделе

В таблице ниже показано процентное изменение курса доллара США (USD) по отношению к основным валютам, перечисленным на этой неделе. Доллар США был самым сильным по отношению к канадскому доллару.

Тепловая карта показывает процентные изменения основных валют по отношению друг к другу. Базовая валюта выбирается из левого столбца, а валюта котировки — из верхнего ряда. Например, если вы выберете евро в левом столбце и перейдете по горизонтальной линии к японской иене, процентное изменение, отображаемое в поле, будет представлять собой евро (базовая)/JPY (котировка).

Данные из Австралии показали на азиатской сессии, что экспорт в марте снизился на 2,2% в месячном исчислении, а импорт вырос на 4,8%. Пара AUD/USD не отреагировала на эти данные и опустилась ниже 0,6600 после трехдневного ралли.

Австралийскому доллару удается удерживать позиции после потерь в преддверии данных по занятости в несельскохозяйственном секторе США.

Пара EUR/USD потеряла позиции после продвижения к отметке 1,0900 и в четверг закрылась без изменений. Пара продолжает снижаться в начале пятницы и в последний раз торговалась ниже отметки 1,0850.

Пара GBP/USD выросла выше 1,2650 в четверг, но изменила свое направление на американской сессии и завершила день немного ниже. Пара остается слабой утром в Европе и снижается к 1,2600.

Пара USD/JPY упала ниже 151,00 впервые с 21 марта в пятницу, а затем восстановилась выше этого уровня. Данные из Японии показали, что индекс опережающих экономик улучшился до 111,8 в феврале со 109,5 в январе.

Японская иена продолжает скромный рост ниже двухнедельного максимума по отношению к доллару США, внимание по-прежнему сосредоточено на NFP.

Золото развернулось вниз после достижения нового рекордного максимума выше $2300 в четверг и закрыло день в минусе, прервав семидневную победную серию. XAU/USD продолжает коррекцию в пятницу и торгуется чуть ниже $2280.

Цена на золото остается низкой на фоне скромного укрепления доллара США, и ожидается, что NFP США даст новый импульс.

Экономический индикатор

В выпуске Nonfarm Payrolls представлено количество новых рабочих мест, созданных в США за предыдущий месяц во всех несельскохозяйственных предприятиях; его публикует Бюро статистики труда США (BLS). Ежемесячные изменения в заработной плате могут быть чрезвычайно нестабильными. Эта цифра также подлежит сильным отзывам, что также может вызвать волатильность на рынке Форекс. В целом, высокое значение считается бычьим для доллара США (USD), а низкое – медвежьим, хотя обзоры предыдущих месяцев и уровень безработицы так же актуальны, как и основные цифры. Таким образом, реакция рынка зависит от того, как рынок в целом оценивает все данные, содержащиеся в отчете BLS.

Последний выпуск: пт, 8 марта 2024 г., 13:30

Частота: Ежемесячно

Фактически: 275 тыс.

Консенсус: 200 тыс.

Предыдущий: 353 тыс.

Источник: Бюро статистики труда США.

Ежемесячный отчет о занятости в Америке считается наиболее важным экономическим индикатором для трейдеров форекс. Опубликованное в первую пятницу после отчетного месяца изменение числа позиций тесно коррелирует с общими показателями экономики и отслеживается политиками. Полная занятость является одним из мандатов Федеральной резервной системы, и она учитывает развитие ситуации на рынке труда при разработке своей политики, тем самым влияя на валюты. Несмотря на то, что некоторые опережающие индикаторы формируют оценки, число рабочих мест в несельскохозяйственном секторе, как правило, удивляет рынки и вызывает значительную волатильность. Фактические цифры, превосходящие консенсус, имеют тенденцию быть бычьими по отношению к доллару.