💬 «Держитесь подальше», — говорит Уэдбуш об акциях SoFi

«Держитесь подальше», — говорит Уэдбуш об акциях SoFi

Акции SoFi Technologies (NASDAQ:SOFI) пошли по знакомой траектории, как только необанк опубликовал свои последние квартальные отчеты. Компания превзошла ожидания как по выручке, так и по прибыли, но это вряд ли имело значение для инвесторов, которые привели к резкому падению акций, поскольку прогноз компании не оправдал ожиданий.

В первом квартале SOFI сгенерировал корректировку. выручка составила $580,65 млн, что на 26,2% больше, чем в прошлом году, превысив прогноз Street на $21,12 млн. Прибыль на акцию в размере $0,02 также оказалась лучше ожиданий аналитиков — на $0,01.

Однако во втором квартале компания ожидает, что скорректированная чистая выручка составит от $555 до $565 млн, что ниже консенсус-оценки в $590,2 млн. SOFI также ожидает, что скорректированная EBITDA составит от $115 до $125 млн, что ниже прогноза Уолл-стрит в $135,9 млн.

Интересно, однако, что в то же время компания повысила свой годовой прогноз, ожидая, что скорректированная EBITDA составит от 590 до 600 миллионов долларов, по сравнению с предыдущим диапазоном от 580 до 590 миллионов долларов и выше прогноза Стрит о 585,7 миллиона долларов. . Кроме того, ожидается, что годовой доход составит от $2,39 до $2,43 млрд. Это не только больше предыдущего ориентира в 2,365 миллиарда долларов до 2,405 миллиарда долларов, но и выше согласованной оценки в 2,38 миллиарда долларов.

Итак, очевидно, что инвесторов больше беспокоили краткосрочные перспективы. Они, возможно, также, как аналитик Wedbush Дэвид Кьяверини, задавались вопросом, является ли прогноз на 2024 год реалистичным.

Учитывая, что Чиаверини считает, что ожидаемый рост доходов технологической платформы является «основным компонентом» текущего прогноза компании на 24 финансовый год, и что доходы технологической платформы, как ожидается, будут «сезонно слабее» во втором квартале, учитывая «резкий предполагаемый рост» во втором полугодии. В этом году, Кьяверини считает, что SOFI может быть сложно достичь своей цели по росту доходов от технологий на 20% в этом году.

Это лишь один из нескольких других негативных моментов, которые включают в себя: «1) доходы от выдачи кредитов и продаж являются самыми низкими в квартальном исчислении за последние несколько лет, 2) SoFi планирует быть консервативной в отношении роста кредитного сегмента, несмотря на недавние $600 млн. конвертация долга в акционерный капитал и 3) уход нескольких сотрудников старшего звена, включая директора по управлению рисками SoFi (занял должность в PayPal) и президента SoFi Bank (новая должность не разглашается)».

В целом, Кьяверини оценивает акции SoFi как неэффективные (т. е. продавать), а также устанавливает минимальную целевую цену Street в 4 доллара. Инвесторы могут потерять 42%, если медвежий тезис Кьяверини в предстоящем году пойдет по плану. (Чтобы посмотреть послужной список Кьяверини, нажмите здесь)

Еще трое аналитиков присоединяются к Кьяверини в медвежьем лагере с рекомендацией «Продавать», но с добавлением 8 «Держать» и 4 «Покупать» общее мнение заключается в том, что эта акция является «Держать». Тем не менее, похоже, немало аналитиков считают, что акции недооценены; при цене $8,91 средняя целевая цена предполагает годовой рост примерно на 29%. (См. прогноз акций SOFI)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно аналитику. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.