🖥 SoundHound AI или Super Micro Computer: ведущий инвестор выбирает для покупки лучшие акции AI

SoundHound AI или Super Micro Computer: ведущий инвестор выбирает для покупки лучшие акции AI

Тенденции часто определяют активность фондового рынка, и нет сомнений, какой из них оказал наибольшее влияние за последние 18 месяцев или около того. С момента появления ChatGPT все было связано с искусственным интеллектом, и акции, связанные с этой революционной технологией, стали движущей силой большей части общего роста рынка.

Тем не менее, хотя некоторые тенденции имеют причудливый элемент и им суждено исчезнуть в безвестности, как только период ажиотажа закончится, этого нельзя сказать о перспективах рынка ИИ. По данным Statista, в период с 2024 по 2030 год ожидается, что глобальный рынок искусственного интеллекта покажет среднегодовой темп роста (средний годовой темп роста) почти 16%, что приведет к объему рынка в 738,80 миллиарда долларов к 2030 году.

Но дело не только в размере доллара. Фактически, оценивая перспективы, генеральный директор Nvidia Дженсен Хуанг зашел так далеко, что заявил, что ИИ будет «больше, чем Интернет».

Он должен знать. Акции Nvidia, ключевого поставщика чипов искусственного интеллекта, взлетели до беспрецедентных высот благодаря доверию инвесторов. Но, конечно, Nvidia была не единственной игрой в области ИИ. Другие менее хваленые компании, такие как SoundHound AI (NASDAQ:SOUN) и Super Micro Computer (NASDAQ:SMCI), тоже оседлали волну и тоже набрали прибыль. Но действительно ли эти компании занимаются искусственным интеллектом или просто плывут в потоке Nvidia?

Ведущий инвестор JR Research принял меры и отдал предпочтение одному из них, поэтому давайте внимательнее посмотрим на пару и поймем, почему. С помощью базы данных TipRanks мы также можем узнать, согласны ли аналитики Street с выбором 5-звездочного инвестора.

SoundHound ИИ

Чип-гигант Nvidia, безусловно, сыграл важную роль в истории искусственного интеллекта, но он также частично ответственен за успехи, полученные SoundHound AI. Ранее в этом году, после того как стало известно, что Nvidia владеет небольшой долей в компании, специализирующейся на распознавании голоса, акции компании резко выросли, поднявшись на 446% чуть больше чем за месяц. Хотя с тех пор акции вернули рынку большую часть этой прибыли, с начала года они все еще выросли на 144%.

Итак, что именно поразило воображение Nvidia? Используя самые современные методы машинного обучения, SoundHound AI создала мощную платформу, которая превосходно распознает песни, музыку, голосовые запросы и даже напеваемые мелодии. В 2015 году компания даже стала пионером в интеграции службы распознавания музыки в автомобили в партнерстве с Hyundai для своей модели Genesis. Но технология искусственного интеллекта предназначена не только для распознавания музыки; он обеспечивает работу голосовых помощников искусственного интеллекта и легко интегрируется в различные системы, повышая удобство работы пользователей в различных отраслях, включая автомобилестроение, рестораны и устройства IoT.

В разгар падения акций, такой была динамика, неоднозначный отчет за четвертый квартал был случайно отброшен. Хотя выручка выросла на 80,5% по сравнению с тем же периодом год назад и составила $17,15 млн, эта цифра немного не дотянула до прогноза Street на $0,6 млн. Аналогичным образом, чистая прибыль на акцию по GAAP в четвертом квартале составила -0,07 доллара США, что на 0,01 доллара не оправдало ожиданий.

Отсутствие прибыльности является одним из факторов, беспокоящих JR Research, которая считает, что необходимо решить вопросы о том, сможет ли компания сохранить траекторию своего роста. Более того, возможно, нависла и тень больших технологий.

«Я считаю, что инвесторы должны подумать, может ли ценностное предложение SoundHound обеспечить устойчивый ров против вторжений крупных технологических компаний», — заявили в JR Research. «Эти ведущие игроки обладают значительными ресурсами для интеграции собственных систем голосового искусственного интеллекта в свою экосистему. Однако тезис SoundHound о быстром расширении потоков доходов по различным вертикалям должен смягчить экзистенциальные риски, хотя устойчивость продукта до сих пор не доказана. Поэтому выделить SOUN устойчивый ров против более жесткой конкуренции со стороны других компаний, занимающихся искусственным интеллектом, или крупных технологических компаний может быть нереально».

С этой целью JR Research оценивает акции SOUN как «Держать» (т.е. «Нейтрально»). (Чтобы посмотреть послужной список JR Research, нажмите здесь)

Обратимся теперь к аналитикам Уолл-стрит, которые в целом оценивают ситуацию более оптимистично; Основываясь на сочетании 4 покупок против 1 удержания и продажи, каждая акция имеет консенсус-рейтинг «Умеренная покупка». Прогноз предполагает годовую доходность в размере 38%, учитывая, что средняя цель составляет $7,15. (См. прогноз акций SOUN)

Супермикрокомпьютер (SMCI)

Трудно избежать Nvidia, когда речь идет об искусственном интеллекте, и полуколосс вновь появляется, когда разговор заходит о Super Micro Computer. Несмотря на то, что многое было сделано для того, чтобы Nvidia стала третьей по стоимости компанией в мире, ее прошлогодние достижения затмеваются достижениями SMCI. Даже после недавнего отката акции принесли доходность в 790% за последние 12 месяцев.

Но если отбросить в сторону выгоды, эти двое на самом деле вообще не конкуренты. Фактически, их связывают взаимовыгодные отношения; Supermicro предлагает передовые решения для серверов и систем хранения данных, предназначенные для эффективного решения сложных задач, типичных для приложений искусственного интеллекта. Фирма сотрудничает с Nvidia, интегрируя их процессоры в свою аппаратную структуру.

И делает это быстро. Во время недавнего мероприятия GTC от Nvidia полупроводниковый гигант представил свою архитектуру графического процессора Blackwell. Вскоре после презентации SMCI анонсировала линейку дополнительных серверных продуктов AI.

Успех компании в использовании возможностей искусственного интеллекта был очевиден в отчете за второй квартал 2024 финансового года. Выручка выросла более чем вдвое по сравнению с предыдущим годом и достигла $3,66 млрд, превысив консенсус-оценку на $400 млн. Кроме того, прил. Прибыль на акцию в $5,59 превзошла прогноз аналитиков на $0,43.

Глядя на успех Supermicro, JR Research сильно изменила мнение о компании, признав, что «недооценила краткосрочные изменения в развитии ИИ». И хотя риски сохраняются, 5-звездочный инвестор в целом смотрит положительно, оценивая дальнейший путь компании.

«Я считаю, что Supermicro имеет хорошие возможности для сохранения своего лидерства среди конкурентов в сфере аппаратного обеспечения», - считает JR Research. «Однако это преимущество не является непреодолимым. Хотя Supermicro получила преимущество в сфере CSP, корпоративная сфера может оказаться более сложной, поскольку Supermicro ведет более острую конкуренцию с ODM-компаниями, которые имеют сильное присутствие в этой вертикали. Более того, зарождающиеся вертикали за пределами сегментов облаков и центров обработки данных все еще развиваются. Это область, в которой Supermicro не продемонстрировала доминирования, что позволяет предположить, что ее лидерство далеко не надежно».

«Однако, — продолжает JR, — разработка более мощных моделей искусственного интеллекта может также привести к резкому увеличению количества стоечных решений для искусственного интеллекта в среднесрочной перспективе, востребованных поставщиками услуг связи, даже несмотря на то, что расходы, как ожидается, увеличатся. В результате Supermicro сможет увидеть более устойчивую траекторию роста выручки по сравнению с текущей целью в 25 миллиардов долларов».

Соответственно, JR Research рекомендует покупать акции SMCI.

Среди стрит-аналитиков в основном покупатели – всего 7. С добавлением 3-х позиций «держать» и 1-й «продажи» акции получили консенсус-прогноз «Умеренная покупка». Тем не менее, учитывая большую доходность этого года, средняя цель в $965,64 предполагает, что акции пока останутся в диапазоне. (См. прогноз акций SMCI)

И вот вердикт вынесен: по мнению JR Research, акции Super Micro Computer, несомненно, являются лучшими акциями в области искусственного интеллекта, которые инвесторы могут покупать сегодня.

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями AI по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно избранному инвестору. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.