✏ Квартальные результаты позитивны для котировок Яндекса - Альфа-Банк
Квартальные результаты позитивны для котировок Яндекса - Альфа-Банк
Квартальные результаты Yandex снова превзошли ожидания. Консенсус-прогноз и наши оценки выручки и EBITDA превышены на 1-17%. Рост выручки ожидаемо замедлился до 40% г/г после очень сильного 2023 года. EBITDA скорр. на уровне 31,2 млрд руб. стала сюрпризом, отразив сильный результат сегмента E- com/Мобильность/Доставка (показатель впервые вышел в положительную зону, сразу составив солидные 2,9 млрд руб.) и меньший, чем ожидалось, убыток Прочих бизнесов.
Мы отмечаем, что активы в периметре МКПАО «Яндекс» сгенерировали 99,5% всей выручки, при этом на остальные активы приходится больший убыток, чем ожидалось. EBITDA МКПАО «Яндекс» в 1К24 составила 37,6 млрд руб. (маржа 16,5%). Таким образом, в результате реорганизации в МКПАО останутся практически все активы, генерирующие выручку, и сократится доля убыточных активов, что позитивно для фундаментальной оценки. Компания не предоставила новой информации относительно хода реорганизации, которая остается в центре внимания инвесторов.
Мы считаем квартальные результаты позитивными для котировок акций.
Воробьева Олеся
«Альфа-Банк»
- новости яндекс 2024
- дивиденды яндекс 2024
- отчёт яндекс рсбу мсфо 2024
- прогноз по акциям яндекс 2024
- фундаментальный анализ акций яндекс
- технический анализ акций яндекс
Свежие новости по теме: Российский рынок акций
-
Акции и компании Московской Биржичитать 1 мин.
Новак заметил, что вопрос увеличения добычи в рамках ОПЕК+ сейчас не обсуждается
-
Акции и компании Московской Биржичитать 1 мин.
Путин разрешил ООО «Граталь» купить долю Gazprom Neft International в «Газпромнефть-Битумные материалы»
-
Акции и компании Московской Биржичитать 4 мин.
Слабость нефти и сильный рубль сыграли против российского рынка
-
Акции и компании Московской Биржичитать 1 мин.
Цена нефти Urals для расчета НДПИ за апрель 2024г составила $74,98 за баррель — Минэкономразвития
-
Акции и компании Московской Биржичитать 1 мин.
Полюс выплатил купон по долларовым евробондам-2028 в рублях
-
Акции и компании Московской Биржичитать 3 мин.
Россети Ленэнерго потенциально заработала 11 рублей на одну акцию преф. (дивдоходность 5%) - Газпромбанк Инвестиции
-
Акции и компании Московской Биржичитать 1 мин.
Новабев групп РСБУ 1кв 2024г: выручка Р18,2 млн (+2,6% г/г), чистая прибыль Р33,7 млн (рост в 2,3 раза)
-
Акции и компании Московской Биржичитать 1 мин.
Акции Ozon растут быстрее оборотов компании: котировки маркетплейса сегодня +2,5%, преодолев отметку в 4500 руб за бумагу (с июня 2022г рост в 5,7 раза)
-
Акции и компании Московской Биржичитать 3 мин.
США хотят остановить экспорт нефти из Ирана в КНР через Сингапур и Малайзию — Bloomberg