📰 «Придержите коней», — говорит Morgan Stanley об акциях Micron

«Придержите коней», — говорит Morgan Stanley об акциях Micron

Чтобы не позволить другим полупроводниковым гигантам сойти с рук, перехватив все эти заголовки новостей, в среду все это было предложено в отчете и руководстве Micron (NASDAQ:MU) за первый финансовый квартал (ноябрьский квартал).

На фоне падения выручки в течение пяти кварталов по сравнению с аналогичным периодом прошлого года рост снова был в меню: выручка специалиста по памяти составила 4,73 миллиарда долларов, что на 15,6% больше, чем за тот же период год назад, превысив при этом консенсус-оценку. на 100 миллионов долларов. В нижней строке прил. Прибыль на акцию на уровне -0,95 доллара превзошла прогнозы аналитиков на 0,06 доллара.

Заглядывая в будущее, Micron ожидает, что выручка за второй квартал составит $5,30 млрд ± $200 млн, что несколько выше консенсуса в $5,05 млрд. Кроме того, компания прогнозирует валовую прибыль в размере 13% ± 1,5% (против консенсуса в 4%) и скорректированную прибыль. Прибыль на акцию составила (0,28 доллара) ± 0,07 доллара, что также лучше, чем у Street (0,61 доллара). Учитывая, что TAM (общий адресный рынок) индустрии звукозаписи прогнозируется на 2025 календарный год, руководство заявило, что ожидает улучшения основных показателей бизнеса в течение 2024 года.

Хотя инвесторы положительно отреагировали на эти результаты, не все готовы изменить свою позицию. Аналитик Morgan Stanley Джозеф Мур, несмотря на признание положительных аспектов, в целом по-прежнему настроен по-медвежьи.

«В этом квартале мы чувствуем себя лучше в связи с некоторым отставанием доходов Micron в последнее время», — заявил 5-звездочный аналитик, — «хотя это не убеждает нас в том, что мы вернемся к пиковым доходам в 25 CY».

Мур говорит, что акции дорогие, но в то же время отмечает, что такие же цены стоят и у многих других компаний в этой сфере. Тем не менее, несмотря на улучшение условий, Мур видит лучшие возможности в других местах. «Мы стремимся воспользоваться ценами, которые дает нам фондовый рынок, и в отношении приглушенного восстановления цикла памяти мы видим гораздо больший потенциал роста у аналогов, в основном у WDC, чья предполагаемая оценка памяти составляет 3-4 миллиарда долларов по сравнению с общим рынком Micron. предел в $90 млрд+», — пояснил он.

Таким образом, рейтинг Мура для MU остается на уровне «Недостаточный вес» (т. е. «Продавать»), в то время как его целевая цена в $74,75 предполагает понижение на 12,5% в следующем году. (Чтобы посмотреть послужной список Мура, нажмите здесь)

Аналитик Morgan Stanley в настоящее время является единственным медведем MU на Уолл-стрит. Общий настрой явно оптимистичный; с учетом 21 покупки и 4 удержаний акции получили консенсус-прогноз «Сильная покупка». Если достичь средней цели в $93,43, то через год инвесторы получат прибыль в размере 9%. (См. прогноз акций Micron)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно представленным аналитикам. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.