💬 Евро выглядит подавленным около 1,0530, доллар остается сильным

Евро выглядит подавленным около 1,0530, доллар остается сильным

Медвежьи настроения в отношении евро (EUR) по отношению к доллару США (USD) растут, в результате чего пара EUR/USD упала и достигла нового шестимесячного минимума около 1,0530 ранее в среду.

Напротив, доллар США набирает силу уже четвертую сессию подряд, достигнув самого высокого уровня 2023 года примерно на отметке 106,50 согласно индексу доллара США (DXY). Такого уровня не наблюдалось с конца ноября 2022 года.

Дальнейшее снижение пары сопровождается коррекционным движением доходностей в США и Германии, которые выходят из области недавних многолетних максимумов, несмотря на в целом неизменные ожидания в отношении сценария денежно-кредитной политики.

Что касается последнего, инвесторы продолжают рассчитывать на дополнительное повышение ставок Федеральной резервной системой (ФРС) на 25 базисных пунктов к концу года. Между тем, дискуссии на рынке продолжают склоняться к тупику в Европейском центральном банке (ЕЦБ), даже несмотря на сохраняющийся уровень инфляции, который значительно превышает целевой показатель банка.

По данным GfK, в европейском календаре ожидается, что индекс потребительской уверенности в Германии в октябре немного ослабнет до -26,5.

В США количество заявок на ипотеку, отслеживаемых MBA, за неделю до 22 сентября сократилось на 1,3%, а заказы на товары длительного пользования выросли на 0,2% в августе по сравнению с предыдущим месяцем.

Движущие силы рынка: евро, похоже, готов продолжить снижение ниже 1,0530

Технический анализ: евро может попытаться совершить технический отскок

Пара EUR/USD продолжает демонстрировать признаки слабости, торгуясь в непосредственной близости от мартовского минимума около 1,0515. Тем не менее, продолжающаяся перепроданность пары может спровоцировать технический отскок в ближайшем будущем.

С другой стороны, непосредственную поддержку для пары EUR/USD можно найти на минимуме 15 марта 1,0516, за которым следует минимум 2023 года 1,0481, зафиксированный 6 января.

Что касается потенциальных уровней сопротивления, то существует небольшое препятствие на уровне максимума 12 сентября 1,0767 и более существенное препятствие на уровне 200-дневной простой скользящей средней (SMA) на отметке 1,0828. Если паре удастся прорваться выше этого уровня, она может открыть путь к дальнейшему восстановлению, нацелившись на временную 55-дневную SMA на отметке 1,0879 с возможностью достижения максимума 30 августа 1,0945. Преодоление этого уровня может сместить фокус внимания к психологическому уровню 1,1000, за которым последует пик 10 августа 1,1064. Кроме того, пара может повторно протестировать вершину 27 июля на отметке 1,1149 и потенциально достичь максимума 2023 года на отметке 1,1275 с 18 июля.

Однако до тех пор, пока пара EUR/USD остается ниже 200-дневной SMA, существует вероятность того, что нисходящее давление сохранится.

Евро: часто задаваемые вопросы

Евро является валютой 20 стран Европейского Союза, входящих в еврозону. Это вторая по объему торговли валюта в мире после доллара США. В 2022 году на его долю пришлось 31% всех валютных операций при среднесуточном обороте более $2,2 трлн в день. EUR/USD является самой торгуемой валютной парой в мире, на которую приходится около 30% скидок на все транзакции, за ней следуют EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) и EUR/AUD (2%).

Европейский центральный банк (ЕЦБ) во Франкфурте, Германия, является резервным банком еврозоны. ЕЦБ устанавливает процентные ставки и управляет денежно-кредитной политикой. Основной задачей ЕЦБ является поддержание стабильности цен, что означает либо контроль инфляции, либо стимулирование роста. Его основным инструментом является повышение или понижение процентных ставок. Относительно высокие процентные ставки – или ожидание более высоких ставок – обычно идут на пользу евро, и наоборот. Совет управляющих ЕЦБ принимает решения по денежно-кредитной политике на заседаниях, проводимых восемь раз в год. Решения принимают главы национальных банков еврозоны и шесть постоянных членов, включая президента ЕЦБ Кристин Лагард.

Данные по инфляции в еврозоне, измеряемые Гармонизированным индексом потребительских цен (HICP), являются важным эконометрическим показателем для евро. Если инфляция вырастет больше, чем ожидалось, особенно если она превысит целевой показатель ЕЦБ в 2%, это обязывает ЕЦБ поднять процентные ставки, чтобы вернуть инфляцию под контроль. Относительно высокие процентные ставки по сравнению с аналогами обычно идут на пользу евро, поскольку делают регион более привлекательным как место для глобальных инвесторов, где они могут хранить свои деньги.

Публикация данных отражает состояние экономики и может повлиять на евро. Такие индикаторы, как ВВП, индексы деловой активности в промышленности и сфере услуг, исследования занятости и потребительских настроений, могут повлиять на направление единой валюты. Сильная экономика хороша для евро. Это не только привлечет больше иностранных инвестиций, но и может побудить ЕЦБ повысить процентные ставки, что напрямую укрепит евро. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, евро, скорее всего, упадет. Экономические данные по четырем крупнейшим экономикам еврозоны (Германии, Франции, Италии и Испании) особенно важны, поскольку на их долю приходится 75% экономики еврозоны.

Еще одним важным выпуском данных по евро является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает от своего экспорта, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованную экспортную продукцию, ее валюта вырастет в цене исключительно за счет дополнительного спроса, создаваемого иностранными покупателями, стремящимися приобрести эти товары. Таким образом, положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту и наоборот, если баланс отрицательный.