📰 Интернет-акции готовы к взлету, говорит Уэдбуш — AMZN, GOOGL и META должны возглавить список

Интернет-акции готовы к взлету, говорит Уэдбуш — AMZN, GOOGL и META должны возглавить список

Прошло 20 лет с тех пор, как лопнул знаменитый пузырь доткомов, и за это время интернет-экономика повзрослела. Доткомы все еще с нами, но в более стабильной форме. Некоторые из первых интернет-пионеров превратились в сегодняшних корпоративных гигантов.

Аналитики Wedbush в своем отчете, опубликованном ранее на этой неделе, изучили недавнюю историю интернет-акций, выделив их типичные закономерности и то, как они вписываются в недавние события. По мнению аналитиков, обычный цикл интернет-акций охватывает десятилетие, чередуя два низких года на каждые 8 ​​положительных лет. Отмечая, что мы продвинулись на год вперед по сравнению с эпохой пандемии COVID и двумя годами спада, вызванными политикой карантина, аналитики прогнозируют, что в текущем цикле осталось от 5 до 7 оптимистичных лет.

Аналитики также отмечают, что электронная коммерция и реклама в настоящее время демонстрируют самые низкие темпы роста за период после COVID. Тем не менее, есть ожидание, что основные долговременные тенденции роста, поддерживающие отрасль, вновь проявятся в предстоящих кварталах.

«Мы ожидаем, что глобальный рост электронной коммерции вернется к уровню около 10% или более, а цифровая реклама достигнет аналогичного диапазона от 10% до 12% в следующем году. Более того, мы ожидаем, что искусственный интеллект станет стимулятором роста потребительских технологий в течение следующих 2–5 лет», — считает команда Ведбуша.

На этом фоне Скотт Девитт и Майкл Пэчтер из Wedbush назвали трех интернет-гигантов рекомендуемыми к покупке. И не только они проявляют доверие к этим именам. Согласно TipRanks, крупнейшей в мире базе данных аналитиков и исследований, эти акции также оцениваются как «сильные покупки» по консенсусу аналитиков. Давайте посмотрим поближе.

Амазонка (AMZN)

Мы начнем с Amazon, 800-фунтовой гориллы в мире электронной коммерции и четвертой в мире по величине публично торгуемой акции. Amazon зарекомендовала себя устойчивым присутствием в онлайн-мире, пережив первоначальный бум доткомов и превратившись в сегодняшнего лидера онлайн-торговли, сделав крупные набеги на облачные вычисления и искусственный интеллект. Компания является лидером мировой розничной торговли за пределами Китая, а валовой объем продаж в прошлом году составил около 690 миллиардов долларов.

Деятельность Amazon включает в себя гораздо больше, чем просто основной бизнес онлайн-торговли. Компания использовала свои глубокие карманы и технологический опыт для разработки новых продуктов на основе генеративного искусственного интеллекта, в том числе чат-бота с искусственным интеллектом, платформы для создания изображений и инструмента разработки программного кода. Облачные программные услуги компании, AWS, приносят годовой доход более 22 миллиардов долларов. А его инфраструктура выполнения заказов, поддерживающая розничное подразделение, составляет более 541 миллиона квадратных футов. Короче говоря, Amazon слишком велик и разнообразен, чтобы его можно было определить одним словом или даже короткой фразой.

Но одна цифра может продемонстрировать размер Amazon: рыночная капитализация компании составляет 1,39 триллиона долларов, что делает ее одной из пяти фирм на Уолл-стрит, стоимость которой превышает 1 триллион долларов.

Сравнивая последние квартальные результаты Amazon за 2К23, мы обнаруживаем, что компания значительно превзошла прогнозы. Выручка в $134,4 млрд выросла почти на 11% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и превзошла прогноз более чем на $3 млрд. Североамериканский сегмент компании с выручкой в ​​$82,5 млрд вырос на 11% по сравнению с прошлым годом, а сегмент AWS вырос на 12% по сравнению с прошлым годом и достиг $22,1 млрд.

В итоге Amazon сообщила о чистой прибыли за квартал в размере $6,7 млрд, или 65 центов на разводненную акцию. Это был сильный разворот после убытка на акцию в 20 центов, о котором сообщалось во втором квартале 2022 года, и он оказался на 31 цент на акцию лучше, чем ожидалось.

Сильная общая позиция Amazon и ее надежные перспективы дальнейшего роста составляют основу взглядов Уэдбуша. Банк включил акции Amazon в свой список лучших идей, а аналитик Майкл Пэчтер написал: «Основной бизнес Amazon теперь имеет хорошие позиции благодаря ведущей в отрасли инфраструктуре выполнения заказов… мы считаем, что Amazon будет иметь такое же хорошее положение в течение следующих 18 месяцев, поскольку рост AWS стабилизировался. и он готов вновь ускориться во второй половине 2023 года и в 2024 году, в дополнение к усилению фона цифровой рекламы, который должен поддержать дальнейший рост высокорентабельного рекламного бизнеса компании…. Мы считаем Amazon лучшим выбором в нашей группе покрытия…»

Пэчтер далее оценивает акции AMZN как лучше рынка (покупать) и устанавливает целевую цену на уровне $180, что подразумевает годовой потенциал роста в 34%. (Чтобы посмотреть послужной список Пэчтера, нажмите здесь.)

Консенсус-рейтинг «Сильная покупка» AMZN подкреплен 41 недавним обзором аналитиков, в которых наблюдается однобокое разделение 40 к 1 в пользу «Покупать», а не «Держать». Акции продаются по цене $132,12, а средняя целевая цена в $175,38 указывает на возможность роста стоимости акций примерно на 33% в предстоящем году. (См. прогноз акций Amazon)

Метаплатформы (МЕТА)

Далее идет Meta, материнская компания Facebook. Meta известна своим набором дочерних компаний, включая флагманскую платформу Facebook, а также WhatsApp, Messenger и Instagram. Компания произвела революцию в социальных сетях и онлайн-межличностном взаимодействии, когда была основана еще в 2004 году, но в последние годы она испытывает трудности, сталкиваясь с препятствиями в виде старения основной аудитории и более молодой аудитории, которая считает Facebook «старым».

Мета работала на различных фронтах, чтобы противостоять этому эффекту. Что касается бизнеса, компания назвала прошедшие 12 месяцев «годом эффективности», за который она оптимизировала операции и сократила более 20 000 сотрудников. В то же время Meta запустила Threads, прямого конкурента Twitter, а совсем недавно запустила модель ИИ-перевода — универсальный мультимодальный и многоязычный ИИ под названием SeamlessM4T. Сообщается, что платформа искусственного интеллекта может выполнять переводы «речь в текст», «речь в речь», «текст в речь» и «текст в текст» для перевода до 100 языков, что является важной функцией для компании с широким глобальным охватом. с платформами социальных сетей на множестве языков.

Усилия компании по оптимизации и новым продуктам принесли свои плоды, поскольку за последние несколько кварталов цена ее акций и чистая прибыль росли. С начала года акции META выросли примерно на 130%, что намного опережает рост NASDAQ на 30%. А в последнем квартальном отчете, дающем результаты за 2К23, Meta сообщила о прибыли в размере $2,98 на разводненную акцию, что на 21% выше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и на 9 центов на акцию превышает оценки.

Эти результаты были поддержаны выручкой в ​​$32 млрд, что на 11% больше, чем в квартале прошлого года. Выручка компании во втором квартале оказалась на $969 млн лучше, чем ожидалось.

Meta использует свою аудиторию для получения доходов, поэтому ежедневное и ежемесячное количество активных пользователей является информативным. Что касается ежедневных показателей, в июне этого года компания зарегистрировала 3,07 миллиона активных людей в день (DAP) во всех своих приложениях, что на 7% больше, чем в прошлом году. Ежемесячный показатель составил 3,88 миллиарда, что на 6% больше, чем в прошлом году. Анализируя показатели Facebook, крупнейшего сегмента социальных сетей компании, мы обнаруживаем, что число активных пользователей в день в июне 2023 года составило 2,06 миллиарда, что на 5% больше в годовом исчислении, а число активных пользователей в месяц составило 3,03 миллиарда, что на 3% больше, чем в прошлом году. Эти цифры делают Meta крупнейшим в мире поставщиком платформ для социальных сетей.

Сочетание масштаба и результатов в сочетании с твердыми усилиями по улучшению последних привлекло внимание Скотта Девитта из Wedbush, который пишет: «Meta имеет проверенную историю привлечения пользователей к различным цифровым средам и последовательно улучшает монетизацию, несмотря на временные трудности». препятствия в отрасли, связанные с конфиденциальностью пользователей и прозрачностью данных…. Кроме того, в год эффективности компании произошло значительное снижение затрат и сокращение численности персонала более чем на 20 000 сотрудников за последние двенадцать месяцев, что создало четкий путь к дальнейшему увеличению рентабельности, поскольку рост выручки возобновится всерьез в третьем квартале…»

Девитт не останавливается на обрисовке оптимистичных перспектив: он также присваивает акциям рейтинг «лучше рынка» (покупать) и устанавливает для них целевую цену в 350 долларов, что указывает на потенциал роста на 21% в следующем году. (Чтобы посмотреть послужной список Девитта, нажмите здесь.)

Нет недостатка в обзорах аналитиков о технологических гигантах, генерирующих заголовки газет, и META получила 42 таких обзора с Уолл-стрит. К ним относятся 40 покупок против 2 удержаний, что соответствует консенсус-рейтингу «Сильная покупка». Акции оценены в $279,67, в то время как средняя целевая цена в $377,27, немного более оптимистичная, чем у Девитта, предполагает, что META вырастет на 35% в перспективе одного года. (См. прогноз мета-акций)

Alphabet, Inc. (GOOGL)

Последним в сегодняшнем списке является Alphabet, еще один технологический холдинг – одна из ведущих в отрасли поисковых платформ Google. В семейство компаний Alphabet также входят такие имена, как YouTube, крупнейшая в Интернете платформа для поиска и воспроизведения видео, и DeepMind, исследовательское предприятие в области искусственного интеллекта. Waymo специализируется на автономных транспортных средствах, а Wing разрабатывает местные услуги по доставке грузов по воздуху с помощью дронов. Новая платформа Bard, призванная бросить вызов ChatGPT, представляет собой чат-бот на базе искусственного интеллекта.

Однако Google на сегодняшний день является крупнейшим сегментом компании. Поисковая система доминирует как в онлайн-поиске, так и в рекламных нишах, и даже породила целую индустрию – поисковую оптимизацию – которая формализовала жесткую конкуренцию за достижение высоких «рейтингов в Google». Общая выручка; Только Google Search обеспечивает 57% прибыли материнской компании.

Общая выручка компании во втором квартале этого года составила $74,6 млрд, как сообщается в последнем квартале, превысив прогноз на солидные $1,84 млрд и увеличившись на 7% по сравнению со вторым кварталом предыдущего года. Показатель прибыли на акцию компании, составивший $1,44 на акцию, оказался на 10 центов выше ожиданий и увеличился на 19% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Хорошие финансовые результаты Alphabet привели к росту цены акций в этом году примерно на 44%. Хотя этот рост и не приблизился к показателю Meta, он все же превосходит индекс NASDAQ. Alphabet — еще одна компания с оборотом в триллион долларов, рыночная капитализация которой превышает 1,6 триллиона долларов.

Снова связавшись с ведущим аналитиком Девиттом, мы обнаружили, что он инициировал освещение Wedbush GOOGL с позитивным мнением о потенциале компании удерживать лидирующие позиции в отрасли в долгосрочной перспективе. Девитт говорит о компании и ее акциях: «Мы считаем, что Google является долгосрочным победителем в индустрии цифровой рекламы с широкой известностью и устойчивой долей рынка в общих расходах на СМИ. После сокращения численности персонала в начале этого года (затронуто около 12 000 сотрудников) Google имеет хорошие возможности для реализации маржинального рычага в 2024 году, поскольку рост доходов ускоряется на фоне улучшения ситуации в отрасли. В долгосрочной перспективе у Google появится значительная возможность выбора в сфере облачных технологий и искусственного интеллекта, поскольку компания экспериментирует с опытом искусственного интеллекта…»

Эти комментарии поддерживают рейтинг Девитта «лучше рынка» (покупать), а его целевая цена в 160 долларов указывает на годовой прирост на 24,5% в ожидании акций в ближайшие 12 месяцев. (Чтобы посмотреть послужной список Девитта, нажмите здесь)

Из 36 недавних обзоров аналитиков акций GOOGL 31 рекомендуется покупать, а 5 — держать, что обеспечивает консенсус-рейтинг «Сильная покупка». При текущей торговой цене $128,64 и средней целевой цене $150,67 Alphabet имеет годовой потенциал роста примерно на 17%. (См. прогноз акций Alphabet)

Чтобы найти хорошие идеи для торговли акциями по привлекательной оценке, посетите сайт TipRanks «Лучшие акции для покупки», инструмент, который объединяет всю аналитическую информацию TipRanks по акциям.

Отказ от ответственности: мнения, выраженные в этой статье, принадлежат исключительно представленным аналитикам. Содержимое предназначено для использования только в информационных целях. Очень важно провести собственный анализ, прежде чем делать какие-либо инвестиции.