📰 Азия на день вперед: более легкое начало недели, но преобладает риск

Азия на день вперед: более легкое начало недели, но преобладает риск

Второй квартал завершился дальнейшим снижением настроений к риску в прошлую пятницу: S&P 500 закрылся на самом высоком уровне за 14 месяцев, в то время как Nasdaq второй квартал подряд демонстрирует рост. Улучшение широты рынка в последнее время свидетельствует о том, что рыночная прибыль расширяется, поскольку снижение экономических данных на фоне опасений рецессии вызвало стремление к другим экономически чувствительным секторам для некоторого наверстывания. Равновзвешенный индекс S&P 500 находится на самом высоком уровне с февраля этого года.

В акциях компаний с малой капитализацией также появились некоторые признаки жизни: индекс Russell 2000 снова протестировал свой недавний максимум июня 2023 года на уровне 1900 пунктов. До сих пор его индекс относительной силы (RSI) оставался выше уровня 50, наряду с формированием нового более высокого минимума на прошлой неделе, что сохранило общий восходящий уклон. Уровень 1900 послужит непосредственным сопротивлением, которое необходимо преодолеть. Восстановление этого уровня может закрепиться на новом более высоком максимуме и потенциально проложить путь для повторного тестирования индексом ключевого психологического уровня 2000, где находится его максимум с начала года.

Источник: графики IG.

Что касается экономических данных, то участников рынка, похоже, утешают более низкие, чем ожидалось, показатели базового индекса цен PCE в США (4,6% против консенсуса в 4,7%), но, что более важно, компонент основных услуг, исключая жилье, вырос. на новом 10-месячном минимуме в месячном исчислении. Ранее отмеченный Федеральной резервной системой (ФРС) как показатель устойчивости инфляции, многообещающий прогресс на этом фронте дал ФРС больше возможностей для рассмотрения приостановки ставок после июльского заседания. Фьючерсы на фонды ФРС продолжают рассчитывать на последнее повышение ставки ФРС на 25 базисных пунктов, завершающее цикл повышения.

Доллар США не очень хорошо воспринял данные по инфляции в США в прошлую пятницу, снизившись на 0,45%, несмотря на некоторую устойчивость доходности казначейских облигаций США. Это позволило ценам на золото увидеть некоторое облегчение (+0,53%) от недавней распродажи, в то время как цены на серебро пытаются защитить свою 200-дневную скользящую среднюю (MA) с небольшим падением покупок к концу прошлой недели. Впереди, завтрашний праздник Дня независимости США может привести к более легкой торговой сессии в начале недели, с некоторым вниманием к выпуску данных PMI в производственном секторе США от ISM сегодня вечером.

Открытый чемпионат Азии

Азиатские акции настроены на положительное открытие: Nikkei +1,35%, ASX -0,01% и KOSPI +1,13% на момент написания. После отката от предыдущих технических условий перекупленности Nikkei сформировал новый более высокий минимум на дневном графике, а длинноногие свечи указывают на некоторые покупки на падении около уровня 32 300. Индекс находится всего в 1% от максимума июня 2023 года, что может привести к тому, что в ближайшие дни любое формирование нового более высокого максимума может привести к повторению общей восходящей тенденции.

По всему региону серия данных PMI была встречена с некоторыми ошибками, особенно с учетом того, что производственная деятельность Японии снова упала на территорию сокращения в июне (49,8 против предыдущих 50,6), в то время как PMI в Южной Корее также отметил более глубокое сокращение (47,8 против предыдущих 48,4). как отражение глобального экономического спада. На следующий день в центре внимания будут данные Caixin PMI Китая. Ожидается, что после сдержанных данных официального производственного PMI на прошлой неделе, Caixin PMI укрепит слабые экономические условия в Китае, что может поддержать дальнейшие действия властей.

Пока что индекс Hang Seng остается истощенным, его RSI снова ниже уровня 50, в то время как нисходящий клин остается на месте после непродолжительной попытки прорыва. С другой стороны, кажется, что необходимо преодолеть ряд сопротивлений, чтобы отразить больший контроль со стороны покупателей, особенно психологический уровень 20 000, где находится верхняя граница облака Ишимоку на недельном графике.

Источник: графики IG.

В списке наблюдения: AUD/USD находится под наблюдением в преддверии решения РБА по процентной ставке на этой неделе

Пара AUD/USD сумела достичь своего трехмесячного максимума в середине июня, но неожиданный сюрприз в протоколе заседания Резервного банка Австралии (РБА) спровоцировал резкий откат ниже уровня 0,680. Сильный отскок от предыдущих ястребиных ожиданий вынудил пару вернуться ниже ключевой 100-дневной скользящей средней для пары, при этом RSI колеблется ниже уровня 50.

Поскольку завтра состоится заседание РБА, значительно более низкие, чем ожидалось, данные по инфляции в Австралии на прошлой неделе заставили ожидания склониться к паузе в ставке, но, вероятно, это может быть близким вызовом, поскольку рынок по-прежнему оценивает любую паузу как временное движение по сравнению с до конца затяжки. В настоящее время пара AUD/USD вновь протестировала поддержку линии нисходящего тренда на дневном графике на уровне 0,660, но многое еще впереди. Возможно, придется преодолеть ряд сопротивлений, чтобы убедить быков вернуть себе контроль, включая 100-дневную скользящую среднюю и уровень сопротивления 0,680.

Источник: графики IG.

Пятница: DJIA +0,84%; S&P 500 +1,23%; Nasdaq +1,45%, DAX +1,26%, FTSE +0,80%