💬 EUR/USD теряет восходящий импульс выше 1,0760, так как NFP США выходит на сцену, ястребиные ставки ЕЦБ остаются твердыми

EUR/USD теряет восходящий импульс выше 1,0760, так как NFP США выходит на сцену, ястребиные ставки ЕЦБ остаются твердыми

EUR/USD последовательно демонстрирует возвратно-поступательное движение выше критической поддержки 1,0760 в начале европейской сессии. Основная валютная пара демонстрирует признаки потери восходящего импульса на фоне неудачи в продолжении своего ралли. После вертикальной распродажи индекс доллара США (DXY) попытался защитить свой нисходящий после обновления недельный минимум на уровне 103,44.

Фьючерсы на S&P500 в Азии демонстрируют рост на фоне оптимистичных настроений на рынке. Тема склонности к переносу рисков в акциях США проявилась в четверг на фоне одобрения законопроекта о потолке долга США Конгрессом и снижения шансов на дальнейшее повышение процентной ставки Федеральной резервной системой (ФРС) на ее июньском заседании.

Индекс доллара США оставался под давлением после того, как несколько политиков Федеральной резервной системы (ФРС) выступили за паузу в продолжавшемся год ужесточении политики. Президент Федерального резервного банка Филадельфии Патрик Харкер заявил в четверг, что, по его мнению, центральному банку пора «нажать кнопку «стоп»» хотя бы на одно заседание, повторив свои комментарии в среду о возможной паузе на следующем заседании. Харкер утверждал, что в настоящее время такой шаг был бы разумным.

Восстановление доходности казначейских облигаций США оказало некоторую поддержку доллару США. Доходность 10-летних казначейских облигаций США поднялась выше 3,62%.

Инвесторы готовятся к волатильности на мировых финансовых рынках на фоне публикации данных о занятости в несельскохозяйственном секторе США (NFP) (май), которые прояснят политику процентных ставок, которую будет диктовать Федеральная резервная система.

Сокращение производственной активности в США по сравнению с жесткими условиями на рынке труда

Разнонаправленные экономические показатели Соединенных Штатов вызвали хаос среди политиков Федеральной резервной системы. В четверг агентство ISM США сообщило о седьмом подряд сокращении индекса деловой активности в производственном секторе за май. Пороговое значение 50,0, которое отделяет расширение от сокращения, показало снижение внутренней производственной деятельности в США. Экономические данные упали до 46,9 с пересмотренного в сторону понижения значения 47,0. Кроме того, индекс новых заказов, который указывает на форвардный спрос, значительно снизился до 42,6 против прогноза 44,9. Похоже, что более высокие процентные ставки Федеральной резервной системы и жесткие условия кредитования вынуждают фирмы работать с меньшими мощностями. Кроме того, люди изо всех сил пытаются воспользоваться кредитом для основных товаров.

Напротив, агентство автоматической обработки данных США (ADP) показало изменение занятости (май) на уровне 278 тысяч рабочих мест, что значительно выше оценок в 170 тысяч. Это вызвало перетягивание каната среди политиков Федеральной резервной системы, поскольку жесткие условия на рынке труда требуют дальнейшего повышения процентных ставок, в то время как постоянное сокращение производственной деятельности способствует приостановке в этом месяце.

После публикации оптимистичных данных об изменениях занятости в США от ADP участники рынка уверены, что официальные данные по занятости в США также останутся чрезвычайно стабильными. Аналитики Wells Fargo ожидают, что NFP вырастет на 200 тыс. Они считают, что важно внимательно следить за ростом заработной платы и показателями участия в рабочей силе. Рабочая сила росла здоровыми темпами за последний год, и дальнейшее снижение заработной платы наряду с расширением предложения стало бы обнадеживающим признаком в борьбе Федеральной резервной системы за возвращение инфляции к 2%.

Скомпилированная версия 20-европейских стран показала, что инфляционное давление в мае смягчилось больше, чем ожидалось на улицах. Еврозона последовала примеру Германии, Франции и Испании и сообщила о более низких, чем ожидалось, показателях Гармонизированного индекса потребительских цен (HICP), поскольку люди отказываются от предметов роскоши из-за более высокой стоимости жизни. Ежемесячный общий показатель HICP остался неизменным по сравнению с прежним ростом на 0,6%, в то время как годовой HICP сильно замедлился до 6,1% по сравнению с оценками в 6,3% и предыдущим выпуском в 7,0%.

Инвесторы начали ожидать, что Европейский центральный банк (ЕЦБ) рассмотрит текущее замедление инфляционного давления и рецессию в Германии и может рассмотреть вопрос о паузе на июнь. Однако ожидается, что президент Европейского центрального банка Кристин Лагард повысит процентные ставки на 25 базисных пунктов (б.п.), поскольку базовая инфляция все еще сохраняется, как было объявлено в четверг.

Пара EUR/USD совершила прорыв графического паттерна «Падающий клин», что указывает на бычий разворот после продолжительного падения. Единая валютная пара переместилась выше горизонтального сопротивления, нанесенного от максимума 29 мая на 1,0744, которое стало поддержкой для быков по евро.

Восходящая 20-периодная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) на уровне 1,0734 указывает на то, что краткосрочный тренд является бычьим.

Колебание Индекса относительной силы (RSI) (14) в бычьем диапазоне указывает на то, что восходящий импульс все еще активен.