💬 Рынки на неделю вперед: S&P 500, золото, доллар США, данные по мировой инфляции, сезон отчетности в США

Рынки на неделю вперед: S&P 500, золото, доллар США, данные по мировой инфляции, сезон отчетности в США

Мировые фондовые рынки выросли, в то время как доллар США упал на прошлой неделе из-за растущих ожиданий того, что Федеральная резервная система США приближается к концу своего цикла ужесточения. Индекс MSCI All Country World вырос на 1,3%, а индекс доллара США (индекс DXY) упал на 0,5%. Среди акций S&P 500 вырос на 0,8%, а индекс Nasdaq 100 прибавил 0,1%. Немецкий DAX 40 вырос на 1,3%, а британский FTSE 100 подскочил на 1,7% соответственно, в то время как японский Nikkei 225 вырос на 3,5%, а индекс Hang Seng вырос на 0,5%.

Сдержанный отчет по индексу потребительских цен в США в среду и неожиданное снижение цен производителей в США укрепили мнение о том, что более широкое ценовое давление ослабевает. Это в сочетании с прогнозом сотрудников ФРС показало, что стресс в банковском секторе приведет экономику к легкой рецессии, и этого было достаточно, чтобы укрепить мнение о том, что ФРС близится к завершению кампании ужесточения.

Протокол заседания FOMC в марте, опубликованный на этой неделе, показал, что несколько политиков рассматривали возможность приостановки повышения процентных ставок, но пришли к выводу, что необходимо бороться с высокой инфляцией. Это поддержал президент ФРБ Ричмонда Томас Баркин, заявивший, что ценовое давление недостаточно слабое, президент ФРБ Сан-Франциско Мэри Дейли в среду заметила, что ФРС «еще много работы», а управляющий ФРС Кристофер Уоллер в пятницу заявил, что центральному банку недостает прогресса в снижении инфляции означало, что ставки необходимо поднять.

Исходные данные: TradingView

Данные, опубликованные в четверг, показали, что цены производителей в США неожиданно снизились в феврале, укрепив мнение об ослаблении более широкого ценового давления. Это последовало за сдержанным отчетом по индексу потребительских цен США в среду и голубиным тоном протокола заседания FOMC в марте, что усилило надежды на то, что ФРС приближается к концу своего текущего цикла ужесточения. Согласно инструменту CME FedWatch, рынки процентных ставок оценивают вероятность того, что ФРС еще раз повысит ставки еще раз на 25 базисных пунктов на своем заседании 2-3 мая, составляет 78%.

По данным FactSet, сезон отчетности за первый квартал в США начался на хорошей ноте. На данный момент 6% компаний из S&P 500 сообщили о фактических результатах за первый квартал 2023 года, из которых 90% сообщили о фактической прибыли на акцию выше оценок. Сезон отчетности набирает обороты на предстоящей неделе, когда несколько известных компаний отчитаются, включая Goldman Sachs, Morgan Stanley, Netflix и Bank of America.

Исходные данные: TradingView

Во вторник будет опубликован ряд макроэкономических данных, начиная с ВВП Китая за первый квартал, а также промышленного производства, розничных продаж и инвестиций в основной капитал за март; плюс, протокол заседания РБА, экономические настроения Германии ZEW за апрель и данные по инфляции в Канаде за март. Данные по инфляции в еврозоне и данные по инфляции в Великобритании за март будут опубликованы в среду, а данные по инфляции в Новой Зеландии за первый квартал и отчеты ЕЦБ по денежно-кредитной политике будут опубликованы в четверг. Данные по инфляции в Японии за март будут опубликованы в пятницу.

Прогноз на неделю евро вперед: EUR/USD хочет построить новую базу

Пара EUR/USD достигла нового годового максимума на этой неделе и, похоже, будет расти. Период консолидации может помочь подготовить пару к следующему этапу.

Прогноз фунта стерлингов: фундаментальные данные Великобритании не вдохновляют, индекс потребительских цен следующий

Недавняя динамика GBP/USD льстит фунту, в то время как фунт стерлингов не так хорошо себя показал, особенно по отношению к евро и франку. ИПЦ Великобритании следующий.

Еженедельный прогноз доллара США: без необходимости в безопасности DXY может продолжать наказываться

Доллар США не ждет большой любви, поскольку трейдеры продолжают сосредотачиваться на снижении инфляции, «голубином» Федеральном резерве и потенциально устойчивом рынке труда. Где купить DXY?

Перспективы австралийского доллара: облигации и индекс потребительских цен могут стимулировать РБА

Австралийский доллар преодолел некоторые препятствия на прошлой неделе, но впереди еще несколько ключевых уровней, и слабость доллара США может сделать только так. Спреды по облигациям могут дать некоторые подсказки до AU CPI.

Недельный прогноз по золоту: не пора ли осторожничать с XAU/USD?

Рост золота до нового 13-месячного максимума подтверждает, что краткосрочный тренд остается восходящим на надеждах на то, что ФРС США приближается к концу цикла ужесточения. Желтый металл сейчас приближается к одному из самых сильных уровней сопротивления, с которым он сталкивался за последние месяцы.

Прогноз S&P 500 на неделю вперед: бычий импульс исчезает, поскольку медведи заигрывают с возвращением

S&P 500 и Nasdaq 100 немного выросли в течение недели, но восходящий импульс ослаб, поскольку ожидания процентных ставок начали повышаться по сравнению с их уровнем несколько недель назад.

Торгуйте умнее — подпишитесь на новостную рассылку DailyFX

Получайте своевременные и убедительные рыночные комментарии от команды DailyFX

--- Основная статья написана Манишем Джаради, стратегом DailyFX.com

--- Отдельные статьи, составленные членами команды DailyFX

--- Свяжитесь с Джаради и подпишитесь на него в Твиттере: @JaradiManish