💬 Рецепт для получения прибыли: 3 «активных покупки» акций здравоохранения, которые любят аналитики

Рецепт для получения прибыли: 3 «активных покупки» акций здравоохранения, которые любят аналитики

С приближением рецессии инвесторы могут захотеть следить за акциями здравоохранения. Несмотря на то, что многие эксперты преуменьшают серьезность потенциального замедления, призывая к сценариям типа «мягкая посадка» или «без посадки» (что означает, что рецессии не будет), всегда разумно оставаться диверсифицированным перед лицом глубокого экономического спада. неопределенность.

Хотя у инвесторов было достаточно возможностей для защиты перед надвигающимся спадом, остается несколько интригующих имен в сфере здравоохранения, которые не совсем дороги. Поэтому в этой статье мы воспользуемся инструментом сравнения TipRanks, чтобы рассмотреть три акции медицинских компаний со скромной стоимостью, которые, согласно консенсус-рейтингу Уолл-Стрит, имеют консенсус-рейтинг «Сильная покупка».

CVS Health (NYSE:CVS)

CVS — это аптечный гигант, которого мы все знаем и любим. В последнее время инвесторы разлюбили это название, и сейчас акции упали более чем на 30% по сравнению с пиком начала 2022 года. Несмотря на недавнее падение, аналитики Уолл-стрит сохраняют оптимизм, и нетрудно понять, почему. Акции не дорогие для инноваций в области здравоохранения, которые вы получите от названия. В результате я поддерживаю большинство аналитиков с Уолл-стрит и оптимистично смотрю на это имя.

Компания показала довольно впечатляющие результаты в четвертом квартале (превышая выручку и прибыль). Тем не менее, его планы по приобретению Oak Street Health за 10,6 млрд долларов оставили неприятный осадок у инвесторов. Это может быть не выгодная покупка, но Оук-стрит — интригующий актив здравоохранения, который может быть гораздо более ценным в руках CVS.

Хотя Oak Street потребуется время, чтобы доказать свою ценность, я думаю, что существует значительный синергетический эффект, поскольку CVS стремится повысить эффективность, одновременно получая доступ к сфере здравоохранения. В настоящее время руководство ожидает синергетического эффекта от сделки в размере 500 миллионов долларов. Я рассматриваю эту цель как реалистичную.

Я думаю, что вы должны дать CVS презумпцию невиновности, поскольку она, похоже, произведет еще больший всплеск на рынке здравоохранения. В конечном итоге такие сделки помогут CVS вернуться на путь роста. На данный момент многие инвесторы сбрасывают со счетов перспективы CVS в связи со сделкой на Оук-Стрит.

При скользящей прибыли в 24,1 раза (в 8,5 раз скорректированной прибыли, что на 16% ниже, чем в среднем за пять лет), с дивидендной доходностью 3,2% и коэффициентом бета 0,63 (ниже означает меньшую корреляцию с рынками), CVS выглядит убедительно. ценность.

Уолл-стрит любит CVS, сохраняя рейтинг «Сильная покупка» на основе девяти рейтингов «Покупать», двух «Держать» и ни одного рейтинга «Продать». Средняя целевая цена акций CVS на уровне $113,82 предполагает потенциал роста на 57,3%.

Зоэтис (NYSE:ZTS)

Zoetis — компания по уходу за домашними животными, которая также является прекрасным кандидатом на то, чтобы пережить потенциальную рецессию. Как и CVS, акции находятся в условиях медвежьего рынка, сейчас они снизились примерно на 35% по сравнению с историческим максимумом конца 2021 года. Компания завершает стабильный четвертый квартал, в котором рост скорректированной прибыли составил 11%. Однако, несмотря на рост прибыли, инвесторы недовольны этим именем из-за давления на маржу. Тем не менее, я настроен оптимистично в отношении акций.

Медицинское обслуживание домашних животных — это ниша, в которую стоит инвестировать, поскольку люди должны продолжать тратить средства, чтобы поддерживать здоровье своих питомцев как в хорошие, так и в плохие времена. Компания является признанным лидером рынка (с точки зрения продаж) с инструментами для преодоления встречных ветров на пути к более высоким уровням.

Кроме того, Zoetis является привлекательной игрой для инвесторов ESG после того, как Ethisphere назвала ее одной из самых этичных фирм в мире. Действительно, ESG будет играть все более важную роль по мере того, как все больше молодых инвесторов будут выходить на рынки в течение следующего десятилетия.

Тем не менее, при 30-кратном увеличении будущих доходов фирма по уходу за домашними животными стоимостью 74,7 млрд долларов по-прежнему не выглядит такой дешевой, даже после неприятного разлива. Тем не менее, Zoetis — одно из высококачественных имен, за которое стоит заплатить. Как и CVS, Zoetis имеет низкую бета-версию (0,76) и хорошо покрытые дивиденды (доходность 0,92%), которые, вероятно, будут расти, с мягкой посадкой для экономики или без нее.

У Уолл-стрит есть активная покупка акций: шесть покупок и одна позиция удержания. Кроме того, средняя целевая цена акций ZTS на уровне $219,67 предполагает потенциал роста на 36,4%.

Интуитивная хирургия (NASDAQ:ISRG)

Intuitive Surgical — самая рискованная игра в здравоохранении в этом списке. Акции неуклонно росли после того, как во время технологического кризиса 2021–2022 годов они сократились на 50% от пика до минимума. Теперь, когда акции снизились примерно на 33% по сравнению с верхними показателями, инвесторы снова разогреваются перед игрой в роботизированную хирургию. Я думаю, что они правы, поскольку фирма надеется пережить более суровые экономические условия, одновременно сокращая операционные расходы за год. Я остаюсь оптимистом.

Высокие показатели или нет, но роботизированная хирургия по-прежнему является быстрорастущим рынком, и Intuitive — одна из фирм, которая неуклонно наращивала свой ров в этой области. Действительно, многие врачи со временем станут более комфортно использовать эту технологию. Кроме того, спрос на малоинвазивную хирургию может значительно возрасти, поскольку компания проводит новые исследования, касающиеся преимуществ ее технологии для тех, кто находится на операционном столе.

Действительно, хирургические роботы все еще находятся на переднем крае (пожалуйста, простите за каламбур) медицинских устройств, рынок, который все еще находится на подъеме. Однако, как и другие новаторы, Intuitive контролирует свои расходы. В 2023 году фирма замедляет набор персонала, чтобы не допустить быстрого угасания перспектив прибыльности перед лицом более высоких ставок.

Возможно, экономику ждут неспокойные времена, но нельзя отрицать масштабы роста благодаря такому инновационному продукту, как хирургический робот да Винчи. Поскольку продукт становится лучше, а минимально инвазивная хирургия становится все более предпочтительным выбором среди пациентов, я ожидаю, что Intuitive будет в отличном месте, чтобы продолжить с того места, где он остановился, когда рецессия пройдет.

Акции торгуются в 67,5 раз больше прибыли. Это в 44 раза больше, чем в среднем по отрасли современного медицинского оборудования. Несмотря на это, я думаю, что робот да Винчи доказал, что стоит такой премии.

Аналитикам нравится это название, рейтинг «Сильная покупка» состоит из 12 «покупок» и четырех «удержаний». Средняя целевая цена акций ISRG составляет $274,07. Отсюда следует потенциал роста на 12,1%.

Вынос

CVS, Zoetis и Intuitive Surgical — устойчивые к рецессии акции медицинских компаний, которые по-прежнему высоко ценятся на Уолл-стрит, но аналитики ожидают, что CVS получит наибольший потенциал роста (прирост более 57%) в предстоящем году.