💬 TSLA, NIO или GM: акции каких электромобилей Уолл-стрит ожидает получить наибольший потенциал роста?

TSLA, NIO или GM: акции каких электромобилей Уолл-стрит ожидает получить наибольший потенциал роста?

Ожидается, что макроэкономическое давление и острая конкуренция окажут давление на производителей электромобилей (EV) в ближайшем будущем. Тем не менее ожидается, что в долгосрочной перспективе спрос на электромобили будет устойчивым благодаря инновациям, акценту на экологически чистую энергию и государственным стимулам. Мы использовали инструмент сравнения акций TipRanks, чтобы сопоставить Tesla (NASDAQ:TSLA), Nio (NYSE:NIO) и General Motors (NYSE:GM) друг с другом, чтобы выбрать акции, которые могут предложить самый высокий потенциал роста по сравнению с текущими уровнями.

Тесла (NASDAQ:TSLA)

Несмотря на многочисленные препятствия, ведущий производитель электромобилей Tesla представил оптимистичные результаты за четвертый квартал и развеял опасения инвесторов по поводу того, что генеральный директор Илон Маск не сосредоточился на компании из-за широко разрекламированного приобретения Twitter.

Tesla произвела 1,37 миллиарда автомобилей (рост на 47%) и поставила 1,31 автомобиля (рост на 40%) в 2022 году. Выручка компании выросла на 51% до 81,5 миллиарда долларов в прошлом году, а скорректированная прибыль на акцию подскочила до 4,07 доллара с 2,26 доллара в 2021 году. Tesla планирует произвести 1,8 автомобиля. миллионов автомобилей в 2023 году. Недавно компания снизила цены на Model S и Model X в США, чтобы увеличить продажи.

Тем временем Tesla продолжает наращивать свои производственные мощности, чтобы обеспечить устойчивый спрос на электромобили в долгосрочной перспективе. Недавно Tesla получила разрешение на создание своей гигафабрики в Мексике. Компания намерена построить больше гигафабрик, чтобы достичь своей цели по производству 20 миллионов электромобилей к 2030 году.

Является ли Тесла хорошей покупкой?

После недавно проведенного Tesla Investor Day аналитик Jefferies Филипп Ушуа подтвердил рекомендацию «Покупать» акции и повысил целевую цену до 230 долларов со 180 долларов. Ушуа считает, что отсутствие запуска нового продукта на мероприятии не означает каких-либо «серьезных задержек роста».

«Дальнейшее увеличение на 3 года за счет динамического ценообразования может ограничить возможности неожиданных прибылей в 2023–2024 годах, но принесет пользу FCF [свободный денежный поток] и ROIC [рентабельность инвестированного капитала]», — добавил Ушуа.

У Уолл-стрит есть консенсус-рейтинг «Умеренная покупка» акций Tesla, основанный на 22 покупках, восьми удержаниях и трех продажах. Средняя целевая цена акций TSLA в $211,59 предполагает потенциал роста на 12,7%. Акции выросли более чем на 52% с начала 2023 года.

Нио (NYSE:NIO)

Результаты китайского производителя электромобилей Nio за четвертый квартал и слабые прогнозы по поставкам в первом квартале 2023 года разочаровали инвесторов. Значительное сокращение валовой прибыли компании и более высокие, чем ожидалось, убытки в четвертом квартале 2022 года вызывают обеспокоенность.

Тем не менее, некоторые аналитики сохраняют оптимизм в отношении инноваций компании, а также растущего присутствия ее станций замены аккумуляторов и инфраструктуры зарядки. Компания намерена ускорить расширение своей сети замены батарей и планирует установить в этом году еще 1000 станций замены электроэнергии.

Какова целевая цена для Nio?

Аналитик Citigroup Джефф Чанг подтвердил рекомендацию «Покупать» для Nio и целевую цену в $23,30 для NIO после того, как 2 марта провел телеконференцию с обновленной информацией о бизнесе.

Чанг отметил, что, хотя руководство прогнозирует валовую прибыль в размере от среднего до высокого однозначного процента в первом квартале 2023 года, они ожидают, что она вернется к двузначному проценту во втором-третьем кварталах 2023 года, и уверены, что показатель достигнет 18%. до 20% в четвертом квартале 2023 года. Они ожидают, что это улучшение будет обусловлено увеличением количества моделей с высокой маржой, «большим влиянием масштаба на увеличение продаж» и потенциальным снижением стоимости карбоната лития.

Кроме того, они ожидают, что продажи в 2023 году выиграют от сильного производственного цикла, поддерживаемого восемью моделями NT2.0, увеличения количества станций замены энергии и улучшения качества обслуживания клиентов благодаря автономному вождению. Чанг отметил, что руководство считает, что четвертый квартал 2022 года был «худшим временем» для компании, а «розничные продажи и прием заказов 23 февраля оказались лучшими за последние пять месяцев».

С пятью покупками и четырьмя удержаниями Nio получает консенсус-рейтинг «Умеренная покупка». Средняя целевая цена акций Nio на уровне 15,42 доллара указывает на потенциал роста 72% по сравнению с текущими уровнями. Акции упали на 8% с начала года.

Дженерал Моторс (NYSE:GM)

Устаревший автопроизводитель General Motors завершил 2022 год с лучшими на рынке результатами за четвертый квартал и положительно оценивает динамику бизнеса в этом году. Чтобы повысить свою производительность в эти непростые времена, компания поставила перед собой цель сэкономить 2 миллиарда долларов в автомобильном бизнесе в течение следующих двух лет.

Компания агрессивно расширяется на прибыльном рынке электромобилей. Он прогнозирует капитальные затраты на 2023 год в диапазоне от 11 до 13 миллиардов долларов, при этом около 75% его капитального бюджета, ориентированного на конкретный продукт, выделено на электромобили и автономные транспортные средства (АВ).

General Motors стремится удвоить свой доход до 275–315 миллиардов долларов к 2030 году. К 2025 году компания планирует увеличить годовой объем производства электромобилей в Северной Америке до 1 миллиона.

Является ли GM хорошей акцией для покупки?

Недавно аналитик Tigress Financial Иван Фейнсет подтвердил рекомендацию «Сильная покупка» акций General Motors и целевую цену в $86. Файнсет считает, что «постоянный темп внедрения новых электромобилей увеличивается, что в сочетании со способностью GM использовать гибкую архитектуру своей платформы Ultium наряду с внедрением программно-определяемых возможностей и подключенного автомобиля обеспечивают значительную долгосрочную ценность для акционеров. создание."

Консенсус-рейтинг General Motors «умеренная покупка» основан на семи «покупках» и четырех «удержаниях». Средняя целевая цена в $53,45 предполагает потенциал роста на 34,5%. В этом году акции выросли на 18%.

Заключение

Аналитики с Уолл-стрит оптимистично оценивают долгосрочные перспективы Tesla, Nio и General Motors на рынке электромобилей, даже несмотря на то, что они признают влияние краткосрочного макроэкономического давления на этих автопроизводителей. В настоящее время они видят больший потенциал роста акций Nio. Nio имеет хорошие возможности для того, чтобы стать лидером на рынке электромобилей в Китае, благодаря своим технологиям, растущей сети зарядки и выходу на международные рынки.